歐洲邁向範式轉變：數位與傳統貨幣相遇

歐盟已奠定支付系統革命的基礎。歐盟理事會已正式確定數位歐元的監管框架談判立場，同時建立法律保障以保護現金作為法定貨幣的地位。這是一項戰略舉措，重新定位歐洲貨幣系統的經濟自主性與安全性，以應對全球數位轉型。

雙重角色：數位與傳統並行

該決策明確建立了層級：數位歐元將作為現金的補充工具，而非取代品。公民與企業將能在整個歐元區內進行線上與線下交易，甚至在無網路連接的情況下使用，而紙幣與硬幣仍將保持作為唯一的法定支付手段的地位。

歐洲央行 (ECB) 將直接發行數位歐元，維持央行貨幣作為系統信任支柱。同時，零售商與服務業不得拒絕接受現金，僅在遠端銷售與全自動化系統中有例外。成員國需持續監控實體貨幣的存取，並制定應急計畫，以確保在數位支付系統故障時的流通。

隱私、限制與價值保護

持有支付應用或數位錢包的用戶將享有較高的隱私標準。數位歐元將與私人支付方案共存，如銀行卡與應用程式，不會壟斷市場。一個關鍵點是數量限制：ECB將設定數位歐元在錢包中的最高持有額，以防止此新工具被用作儲值手段，從而維護金融穩定。這些限制將每至少每兩年審查一次。

關於手續費，支付服務提供者不得對開設、關閉數位錢包及支付操作收取費用。對商家的收費將有至少五年的過渡期，在此期間，費用將與類似支付工具的成本保持一致，之後將根據實際成本計算。

歐洲央行的願景

ECB執行委員會成員皮耶羅·奇波隆（Piero Cipollone）指出，支付數位化與分散式帳本技術的發展正徹底改變貨幣的概念。若沒有中央銀行的積極介入，傳統由公共機構發行的貨幣可能在數位經濟中逐漸失去重要性。擔憂的替代方案是歐洲依賴外國與私人支付解決方案，包括與美元掛鉤的穩定幣。

轉型時間表

ECB已制定兩階段策略。到2026年，將開始準備發行專為零售支付的數位歐元，以及基於DLT技術的央行貨幣交易規則。同時，將通過整合TIPS系統與其他國家的支付基礎設施，開發跨境即時支付。

數位歐元的試點操作可能在2027年中開始，首次正式發行預計在2029年。2025年10月，ECB已與負責開發新貨幣技術元素的公司簽訂框架協議。

向歐洲議會邁進

下一階段將是歐盟理事會與歐洲議會的談判。數位歐元的最終發行決策由ECB掌握，須經監管框架批准與基礎設施準備就緒。