Bạn có nên ngừng đóng góp vào 401(k) trong thời kỳ suy thoái không? Khung phân tích của một chuyên gia tài chính

Lạm phát gia tăng, các khoản thanh toán khoản vay sinh viên được khôi phục và những lo ngại về suy thoái đang làm căng thẳng ngân sách hộ gia đình của người Mỹ. Trong những thời điểm khó khăn này, nhiều người tự hỏi liệu có nên ngừng đóng góp vào quỹ 401(k) để giải phóng tiền mặt cho những nhu cầu ngay lập tức hay không. Nhưng liệu đây có phải là quyết định đúng đắn? Hãy cùng phân tích những gì các chuyên gia tài chính thực sự khuyến nghị.

Tại sao việc tạm dừng đóng góp 401(k) lại cảm thấy cần thiết ngay bây giờ

Sự thôi thúc ngừng đóng góp cho quỹ hưu trí trong bối cảnh kinh tế không ổn định là điều dễ hiểu. Luồng tiền mặt ngay lập tức cảm thấy cấp bách hơn là lợi ích hưu trí xa vời. “Tiền mặt này có thể đóng vai trò như một quỹ khẩn cấp, đây là một thành phần quan trọng của một kế hoạch tài chính toàn diện,” Andrew Latham, một CFP và giám đốc nội dung tại SuperMoney.com, giải thích.

Lý do có vẻ hợp lý: bằng cách giảm đóng góp cho quỹ hưu trí, bạn có thêm tính thanh khoản để trang trải cho những trường hợp bất ngờ như mất việc, khẩn cấp y tế hoặc áp lực lạm phát hàng ngày. Đối với nhiều hộ gia đình đã phải vật lộn từ paycheck đến paycheck, lý do này cảm thấy không thể cưỡng lại.

Chi phí ẩn của việc ngừng đóng góp vào 401(k)

Tuy nhiên, việc ngừng đóng góp vào 401(k) đi kèm với những chi phí cơ hội đáng kể mà nhiều người bỏ qua. Tài khoản hưu trí của bạn cung cấp hai lợi ích quan trọng sẽ biến mất khi bạn tạm dừng: tăng trưởng hoãn thuế và các khoản đóng góp phù hợp từ nhà tuyển dụng.

“401(k) của bạn không chỉ cung cấp cho bạn lợi ích của tăng trưởng hoãn thuế, mà bạn cũng có thể đang bỏ lỡ các khoản đóng góp phù hợp từ nhà tuyển dụng,” Latham chỉ ra. “Hơn nữa, khi bạn tạm dừng đóng góp, bạn giảm số tiền đầu tư vào thị trường, bỏ lỡ những lợi ích phục hồi tiềm năng nếu thị trường hồi phục.”

Nghiên cứu của Morningstar về câu hỏi này đặc biệt tiết lộ. Công ty đã phân tích hành vi của các nhà đầu tư trong ba thị trường gấu lớn—2002, 2008, và 2020—so sánh những người tiếp tục đóng góp với những người đã tạm dừng. Kết quả rất rõ ràng: các nhà đầu tư duy trì đóng góp đã có kết quả tốt hơn trong mọi kịch bản.

Lý do rất đơn giản: tạm dừng có nghĩa là tiền của bạn nằm im trong khi thị trường hồi phục. “Không chỉ khó khăn để có được thời điểm đúng cho một sự phục hồi của thị trường, mà việc giữ tiền bên ngoài có nghĩa là đặt cược chống lại xác suất,” theo phân tích của Morningstar. “Về mặt thống kê, thị trường tăng nhiều hơn là giảm.”

Khi nào thực sự hợp lý để ngừng đóng góp vào 401(k)

Có những hoàn cảnh hợp lý khi việc tạm dừng đóng góp vào 401(k) trở thành lựa chọn khôn ngoan hơn. Theo Bobbi Rebell, một CFP và người sáng lập Financial Wellness Strategies, quyết định phụ thuộc vào ưu tiên của bạn: “Nếu được lựa chọn giữa việc trang trải chi phí sinh hoạt hoặc đóng góp vào 401(k), có thể sẽ hợp lý hơn để giảm hoặc tạm dừng các khoản đóng góp thay vì kết thúc trong nợ nần.”

Nguyên tắc chính? Sự sống còn tài chính quan trọng hơn việc tối ưu hóa hưu trí. Nếu bạn đang chọn giữa việc thanh toán tiền thuê nhà và tiết kiệm cho hưu trí, hãy tạm dừng đóng góp mà không cảm thấy tội lỗi. “Các quyết định tài chính không được đưa ra trong một khoảng chân không,” Rebell nhấn mạnh. “Chúng ta phải thực tế về những gì chúng ta có thể và không thể làm để đạt được các mục tiêu dài hạn của mình.”

Tuy nhiên, việc tạm dừng không nên có nghĩa là phá vỡ kế hoạch hưu trí của bạn mãi mãi. Rebell khuyến nghị nên đặt một ngày tự động khôi phục: “Một động thái khôn ngoan nữa có thể là thiết lập một sự khôi phục tự động các khoản đóng góp vào một ngày nhất định, với biết rằng nó có thể luôn được tạm dừng lại nếu cần.”

Toán học đứng vững

Nghiên cứu gần đây về thói quen tiết kiệm của người Mỹ tiết lộ những lý do thuyết phục để duy trì các khoản đóng góp nếu có thể. Nghiên cứu “How America Saves” của Vanguard phát hiện rằng tỷ lệ tham gia 401(k) đang ở mức cao nhất mọi thời đại, với gần một phần tư người Mỹ tiết kiệm ít nhất 10% thu nhập của họ mặc dù điều kiện thị trường khó khăn vào năm 2022.

Còn nổi bật hơn: gần 98% người tham gia kế hoạch hưu trí được cung cấp một loại đóng góp từ nhà tuyển dụng. Điều này có nghĩa là phần lớn người lao động có quyền truy cập vào số tiền miễn phí thông qua các khoản đóng góp phù hợp từ nhà tuyển dụng.

Maria Bruno, một CFP và phát ngôn viên của Vanguard, nhấn mạnh tầm quan trọng của việc từ bỏ lợi ích này: “Bất kể điều kiện kinh tế, điều quan trọng là các nhà đầu tư đóng góp ít nhất số tiền đủ để nhận được sự phù hợp của công ty. Nếu một nhà đầu tư quyết định tạm dừng hoặc ngừng đóng góp, họ không chỉ làm chậm tiến trình tăng trưởng của riêng mình, mà còn để lại sự phù hợp—có thể được coi là tiền miễn phí—trên bàn.”

Sức mạnh của việc tăng trưởng gộp có nghĩa là những năm mất đi do các khoản đóng góp tạm dừng sẽ tích lũy ngược lại trong nhiều thập kỷ. Một người 35 tuổi tạm dừng trong ba năm không chỉ phải đối mặt với ba năm mất tăng trưởng, mà còn là sự tăng trưởng lũy tiến mà những năm đó sẽ tạo ra cho đến khi nghỉ hưu ở tuổi 65.

Khung quyết định cá nhân của bạn

Câu trả lời thực sự cho việc bạn có nên ngừng đóng góp vào 401(k) hay không phụ thuộc vào tình huống cụ thể của bạn. Bruno cung cấp một khung thực tế cho những người lao động cố gắng cân bằng nhiều ưu tiên tài chính:

Nếu bạn đang mang nợ lãi suất cao: Hãy trả nợ này trước. Tiết kiệm lãi suất thường vượt quá lợi tức đầu tư tiềm năng.

Nếu bạn thiếu quỹ khẩn cấp: Hãy xây dựng một quỹ khẩn cấp tối thiểu đủ để trang trải hai tuần chi phí để xử lý các cú sốc chi tiêu.

Nếu bạn có một chút đệm tài chính: Đóng góp đủ để nhận được sự phù hợp đầy đủ từ nhà tuyển dụng—đây là tiền miễn phí không cần thương lượng.

Khi các trường hợp khẩn cấp đã được giải quyết: Tăng dần các khoản đóng góp thông qua việc tăng tự động hàng năm trên 401(k) của bạn. Cách tiếp cận có kỷ luật này xây dựng tiết kiệm hưu trí mà không cần quyết định liên tục.

Điểm mấu chốt không phải là bạn không bao giờ nên ngừng đóng góp vào 401(k) của mình. Thay vào đó, hãy đưa ra quyết định này một cách có chủ đích với một thời gian khôi phục. Hãy coi việc tạm dừng như một biện pháp tạm thời, không phải là sự từ bỏ vĩnh viễn sự an toàn hưu trí của bạn. Khi bạn sẵn sàng để khôi phục các khoản đóng góp—và nghiên cứu mạnh mẽ gợi ý rằng bạn nên—bạn sẽ vui mừng vì đã duy trì sự linh hoạt chiến lược này trong khi bảo vệ cả sự sống sót ngay lập tức và tương lai dài hạn của bạn.