Hedging Forex - Chiến lược phòng ngừa rủi ro mà nhà giao dịch cần biết

Hedge có nghĩa là phòng ngừa Trong bối cảnh giao dịch ngoại hối Hedging Forex là kỹ thuật mở nhiều vị thế cùng lúc để bù đắp thiệt hại có thể xảy ra do biến động của thị trường Việc sử dụng công cụ này đúng cách sẽ giúp nhà giao dịch có thể giữ lợi nhuận lâu dài cùng giảm thiểu tổn thất ngắn hạn

Tại sao Hedging Forex lại quan trọng đối với nhà giao dịch

Thị trường ngoại hối luôn biến động giá liên tục Nếu bạn tin rằng cặp tiền sẽ giảm giá, nhưng thực tế chuyển động có thể ngược lại với dự đoán của bạn Vì vậy, việc bảo vệ vị thế của mình bằng kỹ thuật Hedging sẽ giúp bạn có thể chờ đợi xu hướng đảo chiều mà không phải mất toàn bộ tiền

Dù không có phương pháp nào có thể loại bỏ rủi ro hoàn toàn, nhưng việc áp dụng chiến lược này một cách phù hợp sẽ giúp bạn hạn chế mức độ thua lỗ trong khả năng kiểm soát Và tất nhiên, việc phòng ngừa rủi ro trong thị trường Forex khác với các thị trường đầu tư khác vì tiền tệ có đặc điểm biến động cao theo tự nhiên

Các loại chính của Hedging Forex bạn cần biết

Direct Hedging - Phương pháp phòng ngừa trực tiếp

Phương pháp này là dạng đơn giản nhất, nhà giao dịch có thể mở vị thế đối lập với giao dịch hiện tại bằng cách sử dụng cùng cặp tiền Ví dụ, nếu bạn có vị thế Long (mua) trong EUR/USD, bạn có thể mở vị thế Short (bán) cùng cặp tiền đó

Tuy nhiên, lợi nhuận ròng của phương pháp này sẽ bằng 0 khi phòng ngừa hoạt động hoàn hảo, nhưng điểm mạnh là bạn giữ được vị thế ban đầu để chờ xu hướng đảo chiều Nếu thị trường quay trở lại theo dự đoán, bạn có thể đóng phòng ngừa và giữ lợi nhuận từ vị thế ban đầu

Complex Hedging - Kỹ thuật phức tạp hơn nữa

Kỹ thuật này liên quan đến việc chọn cặp tiền thứ hai có mối quan hệ với cặp đầu tiên như GBP/USD và EUR/USD có xu hướng di chuyển cùng chiều Sau đó, bạn sẽ mở vị thế đối lập cho từng cặp

Khi một trong hai đồng tiền bắt đầu giảm, thiệt hại sẽ được bù đắp bằng lợi nhuận từ vị thế đối lập của cặp còn lại Điểm mạnh của phương pháp này là bạn có cơ hội thu lợi từ cả hai phía, nhưng nhược điểm là rủi ro sẽ phức tạp hơn

Ba chiến lược Hedging Forex thực tế có thể áp dụng trên thị trường

Chiến thuật 1: Phòng ngừa đơn lẻ cho một đồng tiền

Đây là phương pháp cơ bản nhất, phổ biến nhất, khi bạn nghĩ rằng sẽ thua lỗ trong giao dịch hiện tại, bạn có thể mở vị thế đối lập để dừng lỗ Ví dụ, nếu mua AUD/USD ở giá $0.76, nhưng có tín hiệu không tốt, bạn có thể bán cùng vị thế để đóng vị thế

Điểm đặc biệt của phương pháp này là sau khi phòng ngừa, thiệt hại và lợi nhuận sẽ khá cân bằng, nhưng nhà giao dịch vẫn giữ được cơ hội giao dịch tiếp theo Khi thị trường đảo chiều, bạn có thể đóng phòng ngừa và thu lợi từ vị thế ban đầu

Chiến thuật 2: Phòng ngừa đa dạng tiền tệ

Chiến lược này phù hợp cho nhà giao dịch muốn phòng ngừa rủi ro đối với một đồng tiền bằng cách sử dụng đồng tiền khác Ví dụ, nếu bạn bán EUR/USD vì nghĩ rằng đồng euro sẽ mất giá, nhưng muốn phòng ngừa rủi ro đối với đô la Mỹ, bạn sẽ mua GBP/USD

Nếu đồng euro thực sự giảm giá, vị thế Short của EUR/USD sẽ có lợi, trong khi vị thế Long của GBP/USD có thể bị lỗ, nhưng tổn thất sẽ được bù đắp bằng lợi nhuận từ phía đầu tiên Hoặc nếu đô la giảm giá, vị thế Long của GBP/USD sẽ có lợi và giúp phòng ngừa tổn thất của EUR/USD

Lưu ý, khi sử dụng phương pháp này, bạn sẽ phải chấp nhận rủi ro đối với nhiều đồng tiền, do đó phân tích mối quan hệ giữa các đồng tiền là rất quan trọng

Chiến thuật 3: Sử dụng Options trong Forex để phòng ngừa rủi ro

Options cho phép người nắm giữ quyền đổi tiền tệ theo mức giá đã định trước khi hết hạn, nhưng không bắt buộc phải thực hiện Đây là điểm mạnh của việc sử dụng Options vì bạn có thể phòng ngừa rủi ro bằng cách trả phí premium của Options mà thôi

Giả sử bạn mua AUD/USD ở giá $0.76 và Hedge bằng Put Option giá $0.75 hết hạn trong một tháng, nếu hết hạn và giá giảm xuống dưới $0.75, Options sẽ cho phép bạn bán ở giá $0.75, giúp hạn chế thiệt hại có thể xảy ra

Ngược lại, nếu giá tăng, bạn chỉ cần để Options hết hạn và mất phí premium, như vậy rất tiện lợi vì bạn vẫn giữ được cơ hội lợi nhuận

Các bước bắt đầu Hedging Forex đúng cách

Chiến thuật Hedging thường được sử dụng bởi các nhà giao dịch có kinh nghiệm lâu dài, nhưng người mới cũng có thể áp dụng miễn là hiểu rõ các nguyên tắc cơ bản của thị trường Forex và có kế hoạch giao dịch rõ ràng

Bước đầu tiên quan trọng là chọn cặp tiền muốn phòng ngừa, nên chọn các cặp chính như GBP/USD thay vì các cặp lạ như USD/HKD vì các cặp chính có tính thanh khoản cao hơn và có nhiều lựa chọn Hedging hơn

Biến động giá phụ thuộc vào tính thanh khoản của cặp tiền, do đó quyết định Hedging cần dựa trên từng cặp tiền riêng biệt Các cặp chính thường có biến động trong ngày lớn hơn các cặp khác, ảnh hưởng đến việc lựa chọn chiến lược Hedging

Tóm lại

Hedging Forex là kỹ thuật giao dịch đòi hỏi kiến thức và chuẩn bị phù hợp, về cơ bản, Hedging có nghĩa là phòng ngừa, bao gồm việc mở vị thế mới có chiến lược trong thị trường ngoại hối để giảm thiểu rủi ro từ biến động tỷ giá

Một số nhà giao dịch chọn không Hedging vì tin rằng biến động là phần tự nhiên của trải nghiệm giao dịch, Các chiến lược Hedging phổ biến gồm có ba loại: phòng ngừa đơn lẻ cho một đồng tiền, phòng ngừa đa dạng tiền tệ và sử dụng Options để phòng ngừa

Trước khi bắt đầu Hedging Forex, điều quan trọng nhất là phải có hiểu biết sâu sắc về thị trường FX, chọn cặp tiền phù hợp và thử nghiệm với số tiền mà bạn có thể chấp nhận rủi ro một cách thoải mái