Tại sao các nhà giao dịch cần hiểu về cung cầu? Bí mật của việc biến động giá cổ phiếu nằm ở đây

Nhiều người nhìn thấy cổ phiếu chạy lên đột ngột hoặc lao xuống mạnh mẽ rồi tự hỏi chuyện gì xảy ra. Sự thật là mọi chuyển động giá không phải xảy ra ngẫu nhiên mà là kết quả từ sự va chạm giữa lực mua và lực bán, trong kinh tế học chúng ta gọi đó là Cầu (Demand) và Cung (Supply): Nếu bạn hiểu rõ nguyên tắc này, bạn sẽ đọc thị trường tốt hơn và bắt thời điểm giao dịch chính xác hơn.

Khi thị trường thay đổi: Cầu dôi dư và Cung dôi dư là gì?

Trước khi đi vào kỹ thuật giao dịch, chúng ta phải hiểu những điều cơ bản.

Cầu là số lượng người muốn mua cổ phiếu ở các mức giá khác nhau. Khi vẽ biểu đồ, bạn sẽ có một đường cong giảm dần - giá cao = ít người mua, giá thấp = nhiều người mua. Gọi đó là “Quy luật cầu”

Cung là số lượng người muốn bán cổ phiếu ở các mức giá khác nhau. Đường cong sẽ tăng lên - giá cao = nhiều người bán, giá thấp = ít người bán. Gọi đó là “Quy luật cung”

Điểm mà hai đường cong gặp nhau được gọi là Điểm cân bằng (Equilibrium) - đây là giá hiện tại mà thị trường chấp nhận.

Nhưng khi xảy ra Cầu dôi dư(người mua nhiều hơn người bán), giá sẽ bị đẩy lên cao hơn vì người mua sẵn sàng trả giá cao để có được cổ phiếu. Ngược lại, khi xảy raCung dôi dư (người bán nhiều hơn người mua), giá sẽ bị kéo xuống vì người bán sẵn sàng giảm giá để bán được cổ phiếu.

Thị trường tài chính: Các yếu tố thúc đẩy cầu và cung

Không chỉ tin tức tốt hay tin tức xấu mới tác động đến cầu và cung. Có nhiều con đường mà các yếu tố này gây ảnh hưởng:

Các yếu tố phía cầu:

• Lãi suất thấp → Nhà đầu tư không muốn giữ tiền mặt → Chuyển sang mua cổ phiếu để kiếm lợi suất → Cầu tăng
• Niềm tin của nhà đầu tư tốt → Dự kiến kết quả kinh doanh công ty sẽ tốt → Muốn mua để tạo vị thế → Cầu tăng
• Tính thanh khoản trong hệ thống dồi dào → Tiền nhiều đang tìm chỗ → Chảy vào thị trường chứng khoán → Cầu tăng

Các yếu tố phía cung:

• Công ty tăng vốn → Cổ phiếu mới vào thị trường → Lượng cổ phiếu tăng → Cung tăng
• Nhà đầu tư nắm giữ cổ phiếu lớn bán ra → Lượng bán tăng → Cung tăng
• Tin xấu khiến nhà đầu tư muốn thoát vị thế → Không muốn mua, chỉ muốn bán → Cung tăng

Làm sao nhận biết cầu và cung từ biểu đồ?

Nhà giao dịch không cần phải nhìn dữ liệu tài chính phức tạp, chỉ cần đọc biểu đồ giá là có thể thấy cầu và cung:

Nến xanh lớn = Cầu mạnh mẽ, mua nhiều hơn bán, giá đóng cửa cao hơn mức mở cửa

Nến đỏ lớn = Cung mạnh mẽ, bán nhiều hơn mua, giá đóng cửa thấp hơn mức mở cửa

Nến Doji (mở cửa đóng cửa ở cùng mức) = Lực mua và lực bán ngang nhau, giá sẽ đứng yên một lúc

Giá tạo đỉnh cao mới liên tục = Cầu vẫn mạnh mẽ, xu hướng tăng sẽ tiếp tục

Giá tạo đáy thấp mới liên tục = Cung vẫn mạnh mẽ, xu hướng giảm sẽ tiếp tục

Kỹ thuật Demand Supply Zone: Cách bắt thời điểm giao dịch như cao tay

Cách mà những nhà giao dịch chuyên nghiệp sử dụng là tìm “Vùng cầu” và “Vùng cung” - khu vực nơi lực mạnh nhất.

Xu hướng tăng: Demand Zone Rally Base Rally (RBR)

Giá chạy lên mạnh → Gặp lực bán nghỉ ngơi trong khung → Lực mua quay trở lại mạnh → Phá vỡ khung lên

Nhà giao dịch vào mua ngay điểm giá phá vỡ khung lên, khi thấy tín hiệu chắc chắn, đặt cắt lỗ thấp hơn khung.

Xu hướng giảm: Supply Zone Drop Base Drop (DBD)

Giá lao xuống mạnh → Gặp lực mua nghỉ ngơi trong khung → Lực bán quay trở lại mạnh → Phá vỡ khung xuống

Nhà giao dịch vào bán ngay điểm giá phá vỡ khung xuống, đặt cắt lỗ cao hơn khung.

Đảo chiều: Khi lực thay đổi

• DBR (Drop Base Rally): Giá lao xuống → Nghỉ ngơi → Quay lên = Cơ hội mua
• RBD (Rally Base Drop): Giá chạy lên → Nghỉ ngơi → Quay xuống = Cơ hội bán

Ví dụ minh họa: Cầu dôi dư trong thị trường thực tế

Giả sử cổ phiếu ABC có tin tức tốt đủ sức làm thị trường chú ý: tin bở rộng kinh doanh, lãnh đạo có năng lực, nhấn mạnh rằng năm nay dự kiến sẽ có lợi nhuận rất tốt.

Kết quả xảy ra:

1. Nhà đầu tư bắt đầu muốn mua = Cầu tăng
2. Lúc đầu có ít người muốn bán, nhưng bây giờ không muốn bán = Cung giảm
3. Giá ABC bắt đầu chạy lên, nến là màu xanh lớn
4. Trong quá trình đó, có nhà đầu tư mua từ trước thấy cơ hội bắt đầu bán = Gặp cung
5. Giá dừng tăng trưởng và nghỉ ngơi một lúc trong khung
6. Lúc này nhà giao dịch sử dụng Demand Supply Zone: Khu vực nơi có lực mua trước = Demand Zone
7. Nếu lực mua quay trở lại mạnh, giá phá vỡ khung lên = Tìm cơ hội vào mua thêm vị thế

Tại sao cầu dôi dư lại là cơ hội của nhà giao dịch?

Khi xảy ra Cầu dôi dư, thị trường sẽ phát ra tín hiệu rõ ràng rằng thị trường sẵn sàng mua ở mức giá này. Nếu nhà giao dịch quyết định vào đúng lúc, lợi nhuận sẽ theo sau. Tương tự, khi xảy raCung dôi dư, nhà giao dịch nên vội vàng thoát vị thế hoặc chuyển sang bán vì họ muốn thoát ra.

Tóm tắt: Cầu và cung = Ngôn ngữ thị trường sử dụng nói chuyện

Cầu và cungkhông chỉ là vấn đề kinh tế học, mà làngôn ngữ mà thị trường sử dụng để nói sự thật. Mọi chuyển động giá, cả lên và xuống, đều có lý do. Khi bạn hiểu rõCầu dôi dưvàCung dôi dư ở đâu, bạn sẽ nhìn thấy cơ hội mà người khác không thể nhìn thấy.

Kỹ thuật Demand Supply Zone giúp nhà đầu tư và nhà giao dịch có thể dịch ý nghĩa này thành kế hoạch giao dịch cụ thể, thay vì chỉ chờ tin tức hoặc cảm giác. Luyện tập bằng cách quan sát liên tục các chuyển động giá cổ phiếu thực tế và bạn sẽ trở thành nhà giao dịch hiểu thị trường một cách sâu sắc.