Năm lực lượng tiên phong định hình lại tiền điện tử vào năm 2026: Dữ liệu, Thanh toán, Robot, Lợi nhuận, và Tính toán AI

Nguồn: CryptoNewsNet Tiêu đề gốc: Triển vọng của Gate Ventures cho năm 2026: Năm xu hướng định hình lại thị trường Crypto Liên kết gốc: Gate Ventures dự đoán năm xu hướng cấu trúc sẽ định hình đầu tư vào crypto năm 2026: các bộ tổng hợp dữ liệu on-chain theo thời gian thực, hệ thống thanh toán stablecoin, hệ thống tài chính bản địa cho máy móc, nền tảng lợi nhuận DeFi dành cho tổ chức, và các miner Bitcoin chuyển hướng sang AI compute.

Tại sao lại là bây giờ? Sau hơn một thập kỷ phát triển nền tảng blockchain, ngành công nghiệp đang đối mặt với nhu cầu thực sự từ các lĩnh vực liên quan. Các công ty AI cần compute và năng lượng. Các doanh nghiệp cần hệ thống thanh toán nhanh hơn. Các nhà đầu tư tổ chức muốn các sản phẩm lợi nhuận on-chain có cấu trúc rõ ràng.

Năm lực lượng tiên phong

Năm chủ đề đầu tư là trụ cột cho triển vọng năm 2026, mỗi chủ đề đại diện cho sự hội tụ giữa hạ tầng blockchain và các yếu tố thúc đẩy sự chấp nhận rộng rãi:

• Bộ tổng hợp thông tin theo thời gian thực hợp nhất dữ liệu on-chain riêng rẽ thành thông tin hành động
• Hệ thống thanh toán và FX phi tập trung thay thế hạ tầng tài chính truyền thống bằng thanh toán bằng stablecoin
• Hệ thống tài chính bản địa cho máy móc cho phép robot tự động phối hợp và thực hiện giao dịch
• Nền tảng lợi nhuận DeFi dành cho tổ chức hợp nhất các lợi nhuận on-chain phân tán thành các sản phẩm có cấu trúc
• Các miner crypto chuyển đổi thành nhà cung cấp AI compute sử dụng hạ tầng năng lượng hiện có để vận hành trung tâm dữ liệu

Bộ tổng hợp dữ liệu on-chain như lớp trí tuệ nhân tạo

Một lớp hạ tầng thông tin mới đang nổi lên trên thị trường crypto. Các thị trường dự đoán, sàn giao dịch vĩnh viễn, nền tảng quản trị, nguồn cấp dữ liệu xã hội và tín hiệu do AI tạo ra hiện tạo ra luồng dữ liệu khổng lồ, nhưng chưa có hệ thống nào kết nối thành một cái nhìn thống nhất.

Các agent AI tự động làm cho hạ tầng này trở nên cấp thiết hơn. Các hệ thống này cần các luồng dữ liệu có thể giải thích để quản lý rủi ro, phân bổ thanh khoản và thực thi chiến lược mà không cần giám sát của con người. Đến năm 2026, các nền tảng chiến thắng sẽ kết hợp dữ liệu phi tập trung quy mô lớn với các kết quả nhanh, dễ hiểu.

Khả năng phòng thủ có thể đến từ các pipeline dữ liệu sở hữu độc quyền và phân phối hơn là chỉ dựa vào tổng hợp dữ liệu. Lợi thế về độ trễ, kiểm soát chất lượng dữ liệu và vị thế pháp lý sẽ phân biệt các nền tảng chiến thắng với các nguồn dữ liệu hàng loạt.

Stablecoin thay thế hệ thống thanh toán truyền thống

Hạ tầng tài chính truyền thống gặp vấn đề cơ bản: được xây dựng cho các nhà vận hành con người làm việc theo giờ tiêu chuẩn. Các fintech truyền thống đã cải thiện giao diện nhưng vẫn bị giới hạn bởi các hệ thống thanh toán nền tảng — ACH, SWIFT và mạng thẻ vẫn mất nhiều ngày để hoàn tất giao dịch xuyên biên giới.

Khối lượng stablecoin kể một câu chuyện khác. Năm 2024, tổng khối lượng chuyển khoản stablecoin đạt 27,6 nghìn tỷ USD, vượt qua Visa và Mastercard cộng lại 7,68%. Tính đến tháng 8 năm 2025, stablecoin đạt mức cao nhất về khối lượng giao dịch hàng năm từ trước đến nay, tăng 83% so với cùng kỳ năm ngoái và vượt mốc $4 nghìn tỷ chỉ trong khoảng từ tháng 1 đến tháng 7.

Các mạng lưới blockchain cho phép kiến trúc hoàn toàn khác biệt:

• Thanh toán liên tục mà không bị ràng buộc theo lịch trình
• Chuyển tiền xuyên biên giới trong vòng vài phút thay vì nhiều ngày
• Chi phí giao dịch giảm từ phần trăm xuống còn fractions của một cent
• Các hợp đồng thông minh cho phép FX lập trình giữa các loại tiền tệ

Giá trị trong hệ thống này có thể tập trung vào middleware tuân thủ quy định, các lớp định tuyến thông minh và API doanh nghiệp hơn là phát hành stablecoin.

Hệ thống tài chính bản địa cho máy móc

AI vật lý và robot đang tiến bộ nhanh chóng, nhưng các nhà sản xuất và mô hình AI khác nhau không có lớp trung gian trung lập để giao tiếp và phối hợp. Web3 có thể cung cấp lớp này với các khả năng được xây dựng riêng cho sự phối hợp của máy móc.

Robot tự động cần các định danh phi tập trung, các registry hợp đồng thông minh, các nhật ký chống giả mạo và khả năng phối hợp lập trình. Tiền bạc còn quan trọng hơn cả sự phối hợp — robot không thể mở tài khoản ngân hàng hoặc hoạt động dựa trên hạ tầng thanh toán tập trung của con người.

Blockchain cung cấp cho robot quyền kinh tế trực tiếp thông qua ví, chữ ký và micropayments toàn cầu mà không cần trung gian. Đối với hệ sinh thái robot tự động, crypto có thể là hạ tầng thanh toán duy nhất khả thi.

Chiến lược lợi nhuận DeFi dành cho tổ chức

Các nhà đầu tư tổ chức muốn lợi nhuận trên chuỗi, nhưng việc tiếp cận vẫn còn phức tạp. Các lợi nhuận on-chain vẫn phân tán qua nhiều nguồn: phần thưởng staking, funding vĩnh viễn, MEX, phí nhà cung cấp thanh khoản, basis stablecoin và premium thị trường dự đoán.

Cơ hội ở đây là: xem các nguồn lợi nhuận phân tán này như các khối xây dựng có thể ghép nối, giống như các gói sản phẩm cố định trong tài chính truyền thống. Các chiến lược tổng hợp có thể tập hợp thu nhập từ cấu trúc thị trường như funding rates, basis trades và FX spreads.

Lợi thế bền vững đến từ hạ tầng quản lý rủi ro và báo cáo cấp tổ chức, chứ không chỉ từ tối ưu hóa lợi nhuận.

Các miner crypto trở thành nhà cung cấp hạ tầng AI

Các miner Bitcoin đang chuyển hướng sang xử lý các tác vụ tính toán hiệu suất cao và AI. Toán học năng lượng thúc đẩy mọi thứ: tiêu thụ điện năng của trung tâm dữ liệu toàn cầu sẽ hơn gấp đôi từ 415 TWh năm 2024 lên 945 TWh vào năm 2030, chiếm khoảng 3% tổng tiêu thụ điện toàn cầu.

Xây dựng công suất năng lượng mới chậm. Sự mất cân đối giữa cung năng lượng và nhu cầu compute AI đã tạo ra cơ hội cấu trúc cho các nhà vận hành hạ tầng năng lượng hiện có. Các miner crypto đã có những gì các công ty AI cần:

• Giấy phép cung cấp năng lượng hiện có và kết nối lưới điện
• Hợp đồng dài hạn cho điện năng giá thấp
• Hạ tầng đã xây dựng, bao gồm các trạm biến áp và hệ thống làm mát
• Kinh nghiệm kỹ thuật trong việc chuyển đổi giữa các tác vụ tính toán
• Các địa điểm đã được phân vùng cho hoạt động công suất cao

Các công ty khai thác Bitcoin niêm yết công khai đã công bố hơn $43 tỷ USD hợp đồng AI và HPC trong những tháng gần đây. Core Scientific hợp tác với một nhà cung cấp hạ tầng AI lớn để chuyển đổi một phần các cơ sở của họ tại Texas, dự kiến tạo ra hơn 1,25 tỷ USD doanh thu bổ sung. Các miner khác đã triển khai hàng nghìn GPU cho dịch vụ tính toán dựa trên đám mây.

Ảnh hưởng đầu tư

Những lĩnh vực tiên phong này có điểm chung là blockchain giải quyết các vấn đề hạ tầng mà hệ thống truyền thống không thể xử lý. Dù là hợp nhất dữ liệu silo, thanh toán toàn cầu, phối hợp đội máy, hợp nhất nguồn lợi nhuận hay thương mại năng lượng, công nghệ đáp ứng nhu cầu thực chứ không phải các trường hợp sử dụng mang tính đầu cơ.

Ngày càng nhiều công ty hệ sinh thái đạt quy mô doanh thu ý nghĩa và sẵn sàng về mặt pháp lý, mở ra các con đường rõ ràng hơn để tham gia thị trường công khai qua các đợt phát hành cổ phiếu lần đầu ra công chúng (IPO) và các thương vụ M&A.

Các rủi ro là có thật, dù chúng đang dịch chuyển chứ không biến mất. Quy định về stablecoin vẫn chưa đồng bộ giữa các khu vực pháp lý. Chất lượng dữ liệu và rủi ro oracle có thể làm suy yếu các lớp tổng hợp dữ liệu. Các lỗ hổng hợp đồng thông minh vẫn khiến các tổ chức thận trọng với các sản phẩm lợi nhuận DeFi.

Kết luận

Triển vọng năm 2026 của Gate Ventures xác định năm lĩnh vực nơi hạ tầng blockchain gặp nhu cầu thị trường thực sự: tổng hợp dữ liệu theo thời gian thực, thanh toán bằng stablecoin, tài chính bản địa cho máy móc, các sản phẩm lợi nhuận DeFi dành cho tổ chức và các miner crypto chuyển đổi sang AI compute. Mỗi lĩnh vực đại diện cho việc blockchain giải quyết các vấn đề hạ tầng cụ thể thay vì chạy theo cơn sốt.