Огляд BlonkFi: Розблокування корисності мемкоїну

Мемкоіни, як правило, інтегруються з DeFi. Багато ніш, таких як DEX та лончпади, зайняті відомими назвами та активами, які можна побачити на нашій інфографіці нижче:

Проекти MemeFi: пускові майданчики, DEX, грошові ринки, інфраструктура, торгівля та токени ліквідного стейкінгу (LST). Джерело: DWF Ventures. Однак, один конкретний випадок використання, генерація доходів та леверидж, був відносно малодослідженим, але має великий потенціал.

Поки Solana лідирує у гонці за мемкоїном, один проект з її екосистеми, який розширюється у цю сферу, - BlonkFi, грошовий ринок протоколу, де мемкоїни можуть бути використані як застава для позички стейблкоїнів. Ми привертаємо увагу до BlonkFi в цій статті, щоб розповісти вам про його основні особливості та переваги.

Запуск перед Сід раундом та Тестовою мережею BlonkFi

BlonkFi - новий протокол на Solana, спрямований на обслуговування ринку мемкоїнів, який завершив свою передсідницьку інвестиційну раунд в кінці липня, очолений криптовалютними VC-компаніями UOB Venture Management та Signum Capital, з додатковою участю DWF Labs та інших фондів.

Протокол планує запустити тестову мережу в кінці вересня 2024 року, що дозволить користувачам випробувати платформу та дослідити її можливості. Тестова мережа, як вважається, підтримуватиме кілька криптовалютних активів, включаючи WIF, BONK та MOTHER.

Механізм позики мемкоїну в BlonkFi

BlonkFi - це грошовий ринок протоколу, який служить інструментом для забезпечення мемкойнів. Користувачі можуть поповнити свої мемкойни, щоб отримувати дохід, або вибрати позику стабільних монет і, можливо, вкластися в інший токен, не продавши свою початкову позицію, що зараз неможливо щодо мемкойнів в будь-якому іншому додатку.

Висока волатильність ціни мемокойнів - головна проблема, з якою BlonkFi повинна була зіткнутися, щоб зробити мемокойни корисними як застава. Таким чином, розробники впровадили потужне управління ризиками за допомогою модулів Moon та Throttle, щоб допомогти позичальникам знизити волатильність і захистити їх від ризиків зниження.

Пояснення модуля Мун BlonkFi

Moon Module має на меті зменшити збитки користувачів під час зниження цін, дозволяючи протоколу зберігати вищий LTV порівняно з конкурентами. BlonkFi також першим вводить прямі партнерства з розробниками мемкоїнів, зменшуючи ліквідації користувачів шляхом вчасного використання опцій.

Ось просте пояснення того, як працює модуль MOON:

1. Користувачі надають токен MEME BONK як забезпечення в BlonkFi на біржі для отримання позик, що підлягають в стабільних монетах (USDC).
2. При взятті їх кредиту вони зобов’язані сплачувати плату за безпеку. Ці платежі потім направляються в Модуль Місяця, який виступає як захисний пул.
3. Модуль Moon використовує зібрані комісії для придбання пут опціонів від фонду BONK на основі P2P. Пут опціон надає право продажу BONK за попередньо визначеною ціною, якщо ринок падає нижче певного рівня.

Схема роботи модуля Moon. Джерело: DWF Ventures## Як працює модуль прискорення BlonkFi?

Поряд з модулем Moon, BlonkFi працює з модулем Throttle, необхідним для коригування ставок позик і поставок в реальному часі відповідно до ринкових умов. В основному, його головна робота - оновлювати курс біржі між мемкоїном, наданим як застава, та позиченим стейблкоїном.

Схема роботи модуля дросельної заслонки. Джерело: DWF Ventures## Ліквідація Process

Коли мова йде про грошовий ринок, такий як BlonkFi, однією з основних проблем є те, як працює протокол ліквідації, які умови спрацьовують та що відбувається після ліквідації.

У BlonkFi процес ліквідації включає кілька етапів. Ось короткий опис:

1. Моніторинг застави: Платформа постійно відстежує вартість застави позичальника за допомогою поточних цінових стрічок з модуля обмеження та перевіряє співвідношення кредиту до вартості (LTV) порівняно з встановленими порогами.
2. Спрацювання ліквідації: Якщо вартість застави падає, що призводить до занадто високого співвідношення LTV, починається подія ліквідації. Кредитора повідомляють, і BlonkFi продає їхню заставу, мінімізуючи вплив на ринок. У разі потреби модуль Moon може використовувати або продавати опції для покриття будь-яких недоліків.
3. Погашення кредиту: Виручка від продажу застави йде на погашення криптокредиту з урахуванням відповідних комісій. Будь-які залишкові кошти повертаються позичальнику.
4. Після ліквідації: Якщо продаж застави не покриє повного кредиту, BlonkFi покриває збитки або використовує додаткові протоколи управління ризиками.

Такий поширений, але практичний підхід до управління ризиками балансує захист активів криптопротоколу, давши боржникам шанс зменшити можливі втрати.

Загалом

BlonkFi обіцяє стати першим проєктом Web3, який зробить мемокойни достатньою заставою для кредитів у стейблкоїн, якщо вдало впорається з високою волатильністю таких криптовалютних активів.

Будучи прихильниками проекту, ми очікуємо запуску BlonkFi, оскільки вважаємо, що цей протокол має потенціал принести нову парадигму того, як memecoins можуть бути використані в DeFi, підвищуючи загальний ріст сектору.

Якщо ви будуєте в просторі MemeFi і відчуваєте, що ми можемо співпрацювати, зв’яжіться безпосередньо з DWF Ventures.