Отчет Solana за первый квартал: взрывной рост Memecoin способствовал росту числа новых пользователей, а среднедневной объем спотовых торгов DEX увеличился на 319% в месячном исчислении.

Первоисточник: Мессари

Оригинальная компиляция: Феликс, PANews (статья удалена)

Ключевые выводы:

• Среднедневной объем спотовых торгов DEX в сети Solana увеличился на 319% в месячном исчислении до 1,5 млрд долларов США. Солана стала местом сбора розничных инвесторов и трейдеров Memecoin.
• Проекты, построенные в основном на Solana, привлекли в первом квартале 89,2 миллиона долларов, что на 2,5 миллиона долларов больше, чем за весь 2023 год.
• Представляем расширения токенов, предоставляющие настраиваемый набор функций для эмитентов токенов. На сегодняшний день эмитенты стейблкоинов, включая Paxos и GMO Trust, а также крипто-проекты, такие как Photo Finish LIVE и Wen, внедрили масштабирование токенов.
• С запуском магазина разработчиков Anza и растущей организации Colosseum экосистема Solana добилась значительного прогресса в дальнейшей децентрализации.
• В сети Solana произошел первый почти за год сбой из-за ошибки в устаревшем загрузчике, но сеть остается стабильной. Предстоящие обновления планировщика и сети позволят сократить количество спама и улучшить взаимодействие с пользователем.


финансовый анализ



SOL продолжает лидировать на рынке по рыночной капитализации. Его рыночная капитализация занимает пятое место среди всех монет после BTC, ETH, USDT и BNB. После достижения пика в 77 миллиардов долларов в предыдущем цикле рыночная капитализация SOL продолжает достигать рекордно высокого уровня. По состоянию на первый квартал 2024 года рыночная стоимость составила 86,4 миллиарда долларов США, что на 97% больше, чем в предыдущем квартале. Тем не менее, SOL все еще находится на расстоянии около 25% от своего рекордного максимума в почти 260 долларов.

На основе SOL выручка последовательно увеличилась на 200%. По мере роста цен на SOL общий квартальный доход в долларах США последовательно увеличился на 597% и составил $98,8 млн. 18 марта однодневная выручка Solana достигла рекордного уровня — примерно 4,9 миллиона долларов.

Половина этих комиссий сжигается, а другая половина распределяется среди производителей блоков. Сжигание токенов снизило годовой квартальный уровень инфляции Solana с 5,5% до 5,2% в первом квартале. Скорость выпуска SOL будет снижаться со скоростью 15% в год, пока не достигнет 1,5%.

Сетевой анализ


Усыновить


Сетевая активность, измеряемая транзакциями без голосования и платными транзакциями, продолжала расти в первом квартале. Среднее количество ежедневно платящих пользователей выросло на 214% в месячном исчислении до 597 000, достигнув пика в более чем 2 миллиона 17 марта. Рост количества адресов в основном обусловлен транзакциями Memecoin. Среднедневной объем транзакций без голосования увеличился на 71% в месячном исчислении до 70 миллионов. Однако 62% транзакций без голосования провалились, что на 10% больше, чем месяцем ранее. Неудачные сделки в основном происходят из-за арбитражных ботов или пользовательских сделок на DEX.


Аналогичная тенденция роста наблюдалась и среди новых платящих пользователей, достигших максимума около 1,2 миллиона 17 марта. Среднее количество новых платящих пользователей в день последовательно увеличилось на 266% до 115 000. Коэффициент удержания новых платящих пользователей также выше. Месячный коэффициент удержания для новой группы платящих пользователей в декабре 2023 г., январе 2024 г. и феврале 2024 г. превышает 30 %, тогда как средний уровень удержания с января 2023 г. по ноябрь 2023 г. составляет 18 %. 

Безопасность и децентрализация



Ставка залога SOL снижается второй квартал подряд, снизившись на 7% по сравнению с предыдущим кварталом. Основной причиной падения стало то, что FTX Estate разблокировала токены после их разблокировки. Однако по мере роста цены SOL общая сумма залога в долларах США увеличилась на 71% в месячном исчислении до $70 млрд, заняв второе место среди всех сетей после Ethereum.

Производительность, обновления и план действий

 6 февраля в сети Solana случился первый почти за год сбой, причём отключение длилось около пяти часов из-за ошибки в старой версии загрузчика. Эта ошибка была ранее обнаружена в сети разработчиков Solana, но исправление еще не реализовано.

Но сеть Solana остается стабильной. Хотя рост использования сети привел к проблемам с перегрузкой, что ухудшило качество обслуживания пользователей. Выявленные проблемы и потенциальные решения включают в себя: развертывание планировщика транзакций, обновление сети и многое другое.

Самым примечательным событием этого квартала стало расширение токенов. Расширения токенов являются частью нового стандарта токенов SPL и предоставляют эмитентам токенов настраиваемый набор функций. Эти расширения поддерживают функциональность, которая в значительной степени достижима в других сетях, но в настоящее время требует от разработчиков создания собственной инфраструктуры или среды лицензирования.

Экосистемный анализ


Дефи


Solana DeFi TVL выросла на 232% в месячном исчислении до $4,9 млрд, заняв четвертое место среди всех сетей. Протокол кредитования и доходности Камино поднялся с четвертого по величине протокола Соланы на вершину списка TVL. Ее кредитные соглашения завершили квартал с TVL почти на 1,3 миллиарда долларов США, что на 811% больше, чем в предыдущем квартале. 

Объем транзакций DeFi также продолжает расти: среднедневной объем спотовых транзакций DEX увеличился на 319% в месячном исчислении и достиг 1,5 миллиарда долларов США. Рост объема торгов DEX в основном обусловлен торговлей Memecoin. SLERF и BOME занимают седьмое место по объёму транзакций. Другие мемкоины, входящие в топ-15 по объему торгов, включают BONK и WEN.

Боты Telegram стали популярной торговой площадкой для розничных инвесторов: среднее количество ежедневных активных адресов Telegram-бота Solana выросло на 573% в месячном исчислении до 45 000. Около 5% от общего квартального объема транзакций пришлось на бота Telegram, что более чем в 2 раза больше, чем в предыдущем квартале.

BONKbot имеет самый большой объем транзакций среди ботов Solana Telegram: средний ежедневный объем транзакций составляет 37 миллионов долларов. Бот взимает комиссию в размере 1% за покупку BONK и его распространение среди всех сторон, включая уничтожение (10% комиссии).

В середине марта BONKbot запустил обновленную версию Valhalla. Троян на Solana был запущен в конце января, средний дневной объем торгов составил почти 14 миллионов долларов, а функция Bolt Pro была выпущена в марте. Другие торговые боты Telegram включают FluxBot, SolTradingBot и Banana Gun.

Более 59% объема спотовых торгов DEX осуществляется через торговый агрегатор Jupiter. Юпитер выпустил свой собственный токен JUP в конце января. С момента своего запуска средний ежедневный объем торгов Jupiter Perps составил 328 миллионов долларов. Drift, еще один крупный игрок в Солане, сохранил уверенную динамику роста. В четвертом квартале среднедневной доход Drift увеличился примерно в 10 раз, а в первом квартале увеличился в 6 раз и составил $142 млн. В конце января Drift запустил программу начисления очков, которая завершится в марте, после чего последует запуск токенов. В середине марта Drift запустила свое предварительное рыночное предложение, начиная с W Wormhole’s, предлагая вознаграждения за еще не выпущенные токены. 

После роста на 21% в предыдущем квартале рыночная капитализация стейблкоинов Solana увеличилась на 55% в квартальном исчислении до $2,8 млрд, заняв пятое место среди всех сетей. Этот рост был полностью обеспечен USDC, чья рыночная капитализация Solana увеличилась на 111% в месячном исчислении до $2 млрд. Сейчас Солана занимает второе место по объему USDC после Ethereum.

Ставка на ликвидность


Ставка ликвидности Solana выросла на 27% в месячном исчислении до 5,5%. Протокол ставок ликвидности Jito лидирует по темпам роста. TVL компании Jito увеличился на 47% в месячном исчислении до 9,4 млн солей, заменив Marinade и заняв первое место по TVL. В конце квартала доля Jito на рынке ставок ликвидности приближалась к 50%. TVL компании Marinade Liquid упал на 9% в месячном исчислении до 6,4 млн солей. TVL Blaze увеличился на 38% по сравнению с предыдущим месяцем.

НФТ


Среднедневной объем торгов NFT увеличился на 57% по сравнению с предыдущим месяцем, достигнув $7,6 млн. После превышения общего объема транзакций более 331 миллиона долларов в декабре 2023 года, рост изменился в январе и феврале только для того, чтобы снова вырасти в марте 2024 года.

На рынке NFT доля Tensor выросла на 9% в месячном исчислении до 71%. Рыночная доля Magic Eden продолжала снижаться, упав на 18–25% в месячном исчислении.

ДеПИН

Солана становится центром приложений DePIN, включая хостинг Helium, Hivemapper, Render, Teleport и GenesysGo и других. Среди примечательных событий первого квартала: сотрудничество Helium Wi-Fi и Telefonica, финансирование и планы запуска Io.net и т. д.

Финансирование


После продолжительного периода медвежьего рынка объем экологического финансирования Соланы восстанавливается. Шестнадцать проектов, построенных в основном на Solana, объявили о раундах финансирования в первом квартале на общую сумму 89,2 миллиона долларов. Кроме того, в четвертом квартале 2023 года 25 проектов привлекли 146,3 млн долларов США, тогда как в предыдущих двух кварталах 7 проектов привлекли 9,6 млн долларов США.

Подведем итог

Solana продолжит расти в 2024 году после хороших результатов в 2023 году. Солана стала основным местом сбора розничных инвесторов и трейдеров Memecoin. Среднедневной объем спотовых торгов DEX увеличился на 319% в месячном исчислении до 1,5 млрд долларов США. Solana также добилась успехов в поддержке учреждений, запустив расширения токенов, которые предоставляют эмитентам токенов настраиваемый набор функций.

Однако возросшая сетевая активность привела к проблемам перегрузки, которые будут решены в предстоящих обновлениях сети, планировщика и рынка комиссий.

После продолжительного медвежьего рынка инвестиции в проекты Соланы набирают обороты. Проекты, построенные в основном на Solana, привлекли в первом квартале 89,2 миллиона долларов, что на 2,5 миллиона долларов больше, чем общая сумма, собранная за весь 2023 год. Экосистема Solana также становится более децентрализованной. Бывшие инженеры и руководители Solana Labs объявили об открытии магазина разработчиков Anza, а бывший руководитель отдела роста Solana Foundation основал организацию роста Colosseum.