Малайзия утвердила! Планируется признание криптовалюты к 2026 году, 5 цифровых банков выходят на рынок

Малайзийский премьер-министр Анвар ибн Исмаил в этом году заявил, что правительство рассматривает возможность официального признания статуса криптовалют и технологий блокчейн в Малайзии. Он подчеркнул, что развитие цифровых финансов идет быстрыми темпами, и Малайзия должна ускориться, чтобы не застрять в устаревшей финансовой системе. Пять лицензированных цифровых банков полностью запущены к 2025 году, включая GX Bank, Aeon Bank и другие.

Анвар зажег двигатель смены крипполитики

Ранее в этом году заявления премьер-министра Малайзии Датук Сри Анвара ибн Исмаила задали тон крипто-политике страны. Он заявил, что правительство рассматривает возможность разработки политики, которая, если будет реализована, официально признает криптовалюты и технологии блокчейн в Малайзии. Такое заявление довольно редкое для стран Юго-Восточной Азии, поскольку большинство государств сохраняют нейтралитет или ограничительные меры по отношению к криптовалютам.

Анвар отметил: «Развитие цифровых финансов идет быстрыми темпами», и добавил, что Малайзия должна ускориться, чтобы не оказаться в ловушке устаревшей финансовой системы. Чувство срочности отражает четкое понимание правительства Малайзии глобочной конкуренции в финтехе. Сингапур и Гонконг уже создали зрелую регуляторную структуру для криптовалют, привлекая множество блокчейн-компаний и инвесторов. Если крипто-политика Малайзии продолжит отставать, страна может уступить в конкуренции за финансовый центр Юго-Восточной Азии.

Для поддержки этого направления Малайзия запустила Центр инноваций цифровых активов, чтобы стимулировать финансовые инновации в рамках регуляторной среды. Этот центр предлагает механизм песочницы, позволяющий блокчейн-компаниям тестировать новые продукты и услуги в контролируемых условиях, поддерживая плотную связь с регуляторами. Стратегия «пилотное тестирование — масштабирование» балансирует инновации и управление рисками, закладывая основу для полного открытия крипто-бизнеса в будущем.

Банковская и финансовая системы Малайзии демонстрируют сильную устойчивость, практически не пострадав в ходе недавнего спада на рынке криптовалют. В то же время, глобальный рынок криптовалют ожидает продолжения роста в следующем году, а массовое вхождение основных участников за последние два года может дополнительно стимулировать институциональное принятие. Такая макрообстановка создает благоприятные условия для продвижения крипто-политики Малайзии.

5 цифровых банков — 4% ставка революции

Все пять лицензированных цифровых банков полностью запущены к 2025 году, что изменяет ландшафт цифровых финансов Малайзии и свидетельствует о решительной трансформации страны в сторону более инклюзивной и технологичной финансовой экосистемы. В число этих банков входят GX Bank Bhd, Aeon Bank Bhd, Boost Bank Bhd, KAF Digital Bank Bhd и Ryt Bank.

После дебюта GX Bank в 2023 году, а также выхода на рынок Aeon Bank и Boost Bank в 2024 году, KAF Digital Bank начал работу 8 августа 2025 года после одобрения Национальным банком Малайзии (BNM). Национальный полностью AI-управляемый цифровой банк Ryt Bank, поддерживаемый группой Yang Zongli и Singapore Sea Ltd, начал работу 25 августа 2025 года.

Цифровые банки привлекают внимание, закладывая основу для более конкурентной и инклюзивной финансовой системы. От высокодоходных «безопасных сберегательных счетов» до бонусных баллов и других преимуществ — многие из этих банков предлагают ставки по депозитам, которые очень конкурентоспособны на рынке, около 3,0% — 4,0% годовых. Такой уровень ставок значительно превышает традиционные 1–2%, что очень привлекательно для тех, кто ищет доход с депозитов.

Энвон Банк и GX Bank также заключили соглашения с страховыми компаниями, чтобы обслуживать группы, недостаточно охваченные традиционными рынками. Специалисты отмечают, что цифровые банки теперь сосредоточены на корпоративных счетах, что вызывает волну услуг, специально разработанных для микро-, малых и средних предприятий (ММСЭ) и крупных компаний.

Три ключевых преимущества малайзийских цифровых банков в конкуренции

Высокие ставки для привлечения клиентов: 3% — 4% годовых, значительно превышая традиционные банки, привлекают крупные переводы депозитов

AI-управляемое обслуживание: Ryt Bank использует полностью AI-систему, предоставляя персонализированные финансовые решения и мгновенный клиентский сервис

Отсутствие физических точек: отсутствие физических отделений снижает операционные расходы и позволяет предлагать более выгодные продукты и быстрые услуги

Эти полностью цифровые банки без физических отделений также работают на сельские районы и работников gig-экономики. В то же время, аналитические технологии, управляемые искусственным интеллектом, позволяют предоставлять финансовые решения с скоростью и точностью, недоступной традиционным банкам. Эти технологические преимущества будут играть ключевую роль в интеграции криптовалют в Малайзии, поскольку хранение, торговля и соблюдение нормативных требований по криптоактивам сильно зависят от автоматизированных систем.

Цифровые банки — естественный мост для интеграции криптовалют

Помимо индивидуальных банковских услуг, цифровые банки все больше связывают свои сервисы с государственными мерами. Большинство экспертов считают, что это способствует более эффективному и справедливому распределению субсидий и денежных выплат, предоставляя альтернативы традиционным каналам, аналогичные электронным кошелькам или системам на базе MyKad. Такая глубокая интеграция с государственными системами создает основу для будущего внедрения криптоплатежей и цифровых активов.

Технологическая архитектура цифровых банков идеально подходит для интеграции криптоуслуг. Традиционные банки используют ядра систем, основанные на технологиях десятилетней давности, и интеграция блокчейна требует масштабных преобразований. Цифровые банки строятся с нуля, используя облачную архитектуру и API-дизайн, что облегчает подключение к криптовалютным биржам, протоколам стейблкоинов и инфраструктуре блокчейна. Такая технологическая гибкость делает цифровые банки потенциальными первыми поставщиками криптосервисов в Малайзии.

Появление пяти цифровых банков может ускорить распространение цифровых банков, усилить конкуренцию, стимулировать инновации и породить более активную цифровую экономику, одновременно возлагая новые обязанности на регуляторов и традиционные банки. Такая конкуренция будет способствовать развитию новых продуктов и повышению качества услуг, а криптосервисы могут стать ключевым полем для дифференциации. Если одна из них получит разрешение на предоставление крипто-хранения или торговых услуг первой, она получит значительное преимущество.

Потенциальный масштаб криптовалютного рынка Малайзии весьма значителен. Население страны около 32 миллионов человек, более 80% из которых используют смартфоны, а распространенность цифровых платежей — одна из ведущих в Юго-Восточной Азии. Если услуги крипто будут продвигаться через удобный интерфейс цифровых банков, уровень проникновения может быстро вырасти. Кроме того, близкое расположение Малайзии к Сингапуру и большое количество мигрантов, работающих или бизнесирующих в Сингапуре, создают большой спрос на кросс-граничные платежи. В таких сценариях стейблкоины и криптоплатежи имеют явные преимущества.

Три ключевых индикатора реализации политики 2026 года

Глобальный рынок криптовалют ожидает продолжения роста в следующем году. В Малайзии это выражается в растущем интересе общественности, увеличении участия институциональных инвесторов и оживлении дискуссий о политике, что показывает постепенный переход страны к эпохе цифровых финансов. Хотя заявления Анвара выглядят позитивными, конкретных деталей политики пока не опубликовано. Реализация в 2026 году зависит от нескольких ключевых показателей.

Первое — официальная регуляторная структура Национального банка Малайзии (BNM). Заявление Анвара — политический сигнал, но для реализации необходимы четкие стандарты лицензирования, требования к соблюдению и защите потребителей. Если BNM в первой половине 2026 года опубликует официальные рекомендации для провайдеров криптоуслуг (VASP), это будет означать переход от концепции к практике.

Второе — график предоставления цифровыми банками разрешений на предоставление криптоуслуг. На данный момент все пять банков сосредоточены на традиционном кредитно-депозитном бизнесе и еще не объявляли о планах по крипто-хранению или торговле. Однако, учитывая их технологические преимущества и ориентацию на инновации, при регуляторном одобрении они могут быстро внедрить криптофункции. Если в 2026 году один из банков запустит крипто-счета или платёжные системы на базе стейблкоинов, это станет самым ярким сигналом реализации политики.

Третье — реальные результаты Центра инноваций цифровых активов. После запуска центра, привлечены ли международные блокчейн-компании? Были ли инкубированы местные крипто-стартапы? Количество и качество пилотных проектов отразит активность экосистемы криптовалют Малайзии.

Если политика криптовалют в Малайзии действительно реализуется в 2026 году, это изменит карту крипто-рынка Юго-Восточной Азии. Страна, балансируя между строгим регулированием Сингапура и более мягким Таиланда, сможет привлечь компании, ищущие легальную среду и избегая чрезмерного регулирования.