Las acciones de Grindr se disparan tras un acuerdo de privatización de 3.5 mil millones de dólares, ya que los propietarios mayoritarios muestran una fuerte confianza

La aplicación de citas LGBTQ experimentó su sesión de negociación más impresionante en tres años, ya que los accionistas mayoritarios George Raymond Zage III y James Lu avanzaron en la privatización de la empresa. La cotización en la Bolsa de Nueva York reflejó un fuerte optimismo de los inversores, con las acciones subiendo un 18,9% para cerrar en $15,06 tras el anuncio de su propuesta de adquisición.

Detalles de la Propuesta de Compra

Zage y Lu, que controlan colectivamente el 64% de Grindr, han propuesto adquirir las participaciones minoritarias restantes a $18 por acción, un movimiento significativo respecto al nivel de cotización de la acción de $11,92 el 10 de octubre, lo que representa una prima del 51% sobre los precios previos al anuncio. La oferta también supera en un 20% el umbral mínimo de valoración que los accionistas habían establecido inicialmente, reflejando confianza en el potencial de la plataforma.

La transacción valora toda la empresa en 3.500 millones de dólares, según el comunicado oficial publicado el viernes. “Somos firmes creyentes en las perspectivas a largo plazo de la empresa”, comentó Zage, destacando su compromiso personal al señalar que había comprado más de $200 millones en acciones desde la salida a bolsa y estaba listo para inyectar capital adicional en el acuerdo.

Financiación y Reacción del Mercado

Los accionistas mayoritarios ya han asegurado $1 mil millones en financiamiento preliminar y condicional de deuda, con interés adicional de inversores tanto en acciones como en deuda, según se informa. Lu, que actúa como presidente de Grindr, declaró: “Esperamos colaborar constructivamente con la empresa y otros accionistas en la ejecución de nuestra propuesta”, posicionando la privatización como un camino para un “crecimiento enfocado como entidad privada”.

Antecedentes de la Empresa y Desempeño en el Mercado

Fundada en 2009 como una plataforma móvil basada en la ubicación para la comunidad LGBTQ, Grindr se ha convertido en la aplicación de citas más descargada del mundo en su categoría, con más de 14 millones de usuarios activos mensuales a nivel global. El camino de la plataforma hacia los mercados públicos comenzó en 2020, cuando Zage se asoció con Lu—cofundador de la firma estadounidense de compra-ventas Joffre Capital—y J. Michael Gearon Jr. para adquirir la aplicación por aproximadamente $608 millones.

El proceso se aceleró mediante una fusión posterior de Grindr con la compañía de cheques en blanco de Zage en una transacción valorada en 2.1 mil millones de dólares, que finalmente llevó a su cotización en la NYSE en noviembre de 2022. Las acciones inicialmente subieron más del 200% tras su debut, impulsando a Zage a convertirse en multimillonario y asegurándole reconocimiento entre las 50 personas más ricas de Singapur, con su participación en Grindr constituyendo la mayor parte de su patrimonio neto estimado en 1.5 mil millones de dólares.

Contexto del Desempeño Financiero Reciente

Aunque las acciones han retrocedido aproximadamente un 60% desde los picos de cotización de este año, los métricos operativos de la empresa han mejorado. El beneficio neto se expandió un 25% hasta $17 millones en el segundo trimestre en comparación con el mismo período del año anterior. El año anterior registró una pérdida neta más amplia de $131 millones, principalmente debido a ajustes en pasivos por warrants no en efectivo sobre ingresos de $345 millones, que crecieron en un tercio. La empresa completó con éxito el redención de warrants en febrero de este año.

La oferta de privatización refleja la convicción de los propietarios mayoritarios de que la propuesta de valor de la plataforma—con su base de usuarios establecida y una trayectoria de rentabilidad en mejora—la posiciona mejor para un desarrollo sostenido fuera del escrutinio del mercado público.