RSI：De cero a experto en la herramienta de trading

Muchas personas ven que los precios suben y bajan y quieren seguir la tendencia; pero al hacerlo, terminan atrapadas. ¿Cuál es el problema? Porque no puedes determinar con precisión cuándo comprar y cuándo vender. En ese momento, el RSI (Índice de Fuerza Relativa) entra en juego.

¿Qué es exactamente el RSI?

El RSI, cuyo nombre completo es Relative Strength Index, en chino es índice de fuerza relativa. En pocas palabras, mide la intensidad de los cierres alcistas en un período de tiempo, comparándola con la intensidad de los cierres bajistas. A través de esta comparación, el RSI puede ayudarte a identificar rápidamente dos señales clave:

¿Cuándo deberías vender? Cuando el RSI≥70, el activo está en estado de “sobrecompra”, y el precio podría caer.

¿Cuándo deberías comprar? Cuando el RSI≤30, el activo está en estado de “sobreventa”, y el precio podría subir.

La ventaja del RSI es que condensa todos los datos en un rango de 0 a 100, permitiéndote ver de un vistazo si el precio está en auge o en calma.

¿Cómo se calcula el RSI? (si no quieres entender el principio, puedes saltártelo)

Si solo quieres usarlo sin entender el funcionamiento, puedes saltarte esta parte. Pero si quieres profundizar, recuerda esta fórmula:

RSI = 100 - [100 / (1 + RS)]

donde RS = Promedio de las ganancias en un período ÷ Promedio de las pérdidas en ese mismo período.

El parámetro estándar es de 14 períodos, pero también puedes usar 6, 12, 24 períodos, ajustándolo según tu frecuencia de trading. Cuanto más corto sea el período, más sensible será la respuesta; cuanto más largo, más estable será la señal.

¿Cómo usar las condiciones de sobrecompra y sobreventa para ganar dinero?

Solo conocer las condiciones de sobrecompra y sobreventa no es suficiente. La clave está en distinguir cuándo esta señal es verdadera y cuándo es falsa.

Tomemos como ejemplo las acciones de Tesla(NASDAQ: TSLA) en su gráfico semanal. En mayo de 2019, el RSI cayó por debajo de 30, entrando en sobreventa. Pensaste que iba a rebotar, pero solo esperar la señal no fue suficiente. La verdadera señal de compra apareció cuando el RSI volvió a la zona normal y el precio rompió la línea de tendencia bajista anterior. Esa fue la verdadera oportunidad.

Por otro lado, en octubre de 2021, cuando Tesla alcanzó un nuevo máximo, el RSI subió por encima de 70, entrando en sobrecompra. ¿Pensaste que era momento de vender? No necesariamente. En esta ocasión, lo diferente fue que el RSI empezó a no hacer nuevos máximos, aunque el precio seguía alcanzando nuevos picos. Esa “divergencia” es una señal de peligro: el impulso del mercado se está debilitando y puede caer. Efectivamente, en diciembre cayó.

Cómo usar la línea media de 50 del RSI para determinar la fuerza de la tendencia

Este es un truco que muchos pasan por alto. La línea de 50 en el RSI puede ayudarte a determinar si la tendencia realmente está en marcha.

Veamos el ejemplo de Meta Platforms(NASDAQ: META). Desde marzo de 2020, tras recuperarse de sobreventa, el RSI ha estado oscilando entre 50 y 70. ¿Qué significa esto? Que la tendencia alcista es saludable. Mientras el RSI no caiga por debajo de 50, se mantiene la posición.

Pero a mediados de 2021, surgió un problema: el RSI empezó a tocar repetidamente cerca de 50, y aunque el precio seguía alcanzando nuevos máximos, esta señal indicaba: “Amigo, el combustible se está acabando.” Y efectivamente, poco después empezó a caer.

Lógica principal:

• RSI entre 50 y 70: tendencia alcista saludable, seguir comprando
• RSI entre 30 y 50: tendencia bajista saludable, seguir vendiendo
• Cuando el RSI cruza por encima de 50: la tendencia puede estar cambiando, hay que estar alerta

La señal de compra y venta más poderosa: la divergencia

Si las condiciones de sobrecompra y sobreventa son “condiciones necesarias”, la divergencia (divergence) es la “condición suficiente”. Cumplir ambas aumenta mucho la probabilidad de éxito.

¿Qué es la divergencia? Cuando el precio alcanza nuevos máximos, pero el RSI hace mínimos más bajos; o cuando el precio hace nuevos mínimos, pero el RSI hace máximos más altos. Esa inconsistencia se llama divergencia.

Un ejemplo: Broadcom(NASDAQ: AVGO) a finales de 2022, el precio seguía haciendo mínimos más bajos, pero los mínimos del RSI estaban en ascenso. ¿Qué indica esto? Que aunque el precio sigue bajando, el impulso bajista se está debilitando y la fuerza de compra en el mercado está aumentando. ¿El resultado? El precio rebotó.

Otro ejemplo es Disney(NYSE: DIS). A mediados de 2021, el precio alcanzó un nuevo máximo, pero el RSI hizo un máximo más bajo. Esto es una divergencia bajista, que indica que el impulso alcista se está agotando. Después de más de un año, el precio siguió bajando.

Usar MACD para reforzar la protección del RSI

El RSI tiene una debilidad: en mercados muy volátiles puede generar señales falsas. ¿Qué hacer? Usarlo junto con el MACD.

Por ejemplo, en el caso de Block Inc.(NYSE: SQ). Cuando el RSI acaba de salir de la zona de sobrecompra, aún no te atreves a decidir si vender o no. En ese momento, mira el MACD: si la línea MACD empieza a cruzar por debajo de la línea central, eso confirma la señal, y la señal de venta se vuelve más confiable. Así, la señal es más sólida.

Lista práctica para operar

Cuándo comprar:

1. RSI≤30, en sobreventa
2. RSI vuelve a la zona normal
3. El precio rompe la línea de tendencia bajista anterior

Cuándo vender:

1. RSI≥70, en sobrecompra
2. RSI vuelve a la zona normal
3. El precio rompe la línea de tendencia alcista anterior

Extras que suman:

• Divergencia entre precio y RSI (la señal más fuerte)
• Otros indicadores como MACD también confirman la misma dirección

Por último, recuerda: el RSI es solo una herramienta, no un milagro. Su mayor función es ayudarte a tomar decisiones en el momento correcto, pero la dirección de la tendencia todavía depende de que tú analices los gráficos. Los indicadores son auxiliares; la tendencia es la clave.