Subida y bajada de las acciones: El secreto de la oferta y la demanda en el mercado financiero

Cuando cualquier inversor decide ingresar en el mercado de valores, la primera cosa que debe entender es Demand Supply - el factor que impulsa los movimientos de precios de las acciones cada día. Esta ciencia no es tan difícil como parece, sino que es un mecanismo natural del mercado.

Primer paso: entender Demand y Supply

¿Qué es Demand?

Demand (demanda) es la fuerza de compra - la voluntad de los compradores de poseer acciones a diferentes precios. Cuando el precio baja, los compradores están dispuestos a comprar en mayor cantidad. Pero cuando el precio sube, la demanda disminuye. Este fenómeno se llama la ley de la demanda - la relación inversa entre precio y cantidad demandada.

Las razones se deben a dos factores:

• Efecto ingreso: un precio bajo significa que tu dinero vale más, puedes comprar más.
• Efecto sustitución: cuando las acciones bajan de precio, parecen más atractivas en comparación con otras inversiones.

Los factores que afectan la demanda no son solo el precio, sino también los ingresos de los inversores, las expectativas futuras, la confianza en el mercado y las noticias relacionadas con la empresa.

¿Qué es Supply?

Supply (oferta) es la fuerza de venta - la cantidad de acciones que los poseedores están dispuestos a vender a diferentes precios. El mecanismo de la oferta es opuesto a la demanda: cuando el precio sube, los vendedores están dispuestos a vender más. Cuando el precio baja, retrasan la venta.

La ley de la oferta - la relación directa entre precio y cantidad ofrecida.

Además del precio, hay otros factores que afectan la oferta, como los costos de producción, la cantidad de competidores, las políticas de emisión de nuevas acciones o recompra de acciones por parte de la empresa, y las regulaciones del mercado de valores.

Equilibrio: el punto donde el mercado se calma

El precio de las acciones que vemos en el mercado no surge solo de la demanda o la oferta, sino que se establece en el punto de (equilibrio) - donde las fuerzas de compra y venta se enfrentan.

Cuando el precio es demasiado alto:

• Muchos vendedores están dispuestos a vender
• Los compradores se apresuran, les resulta difícil
• Los inventarios ↓, el precio ajusta a la baja

Cuando el precio es demasiado bajo:

• Los compradores quieren comprar en masa
• Los vendedores retrasan la venta
• Los inventarios ↑, el precio sube

Este sistema es un equilibrio automático - el mercado encuentra su punto adecuado por sí mismo.

Parte 2: Demand Supply en el mercado financiero - ¿en qué se diferencia del mercado de bienes?

El mercado de valores es más complejo porque los factores que afectan la Demand y la Supply son diversos y están interconectados.

Factores que aumentan la demanda de acciones

• Tasas de interés bajas: cuando los intereses en los bancos son bajos, los inversores prefieren comprar acciones con la esperanza de mayores ganancias.
• Buenas noticias sobre la empresa: buenos resultados, expansión de mercado, nuevas alianzas - en su mayoría, se pueden anticipar antes de que salgan las noticias.
• Liquidez en el sistema: cuando hay dinero circulando y se realiza transacciones, las personas tienen más fondos para invertir.
• Confianza en el mercado: depende de la situación económica, política y global.

Factores que aumentan la oferta de acciones

• Emisión de nuevas acciones por parte de la empresa: emisión de nuevas acciones ↑ oferta.
• Nue IPOs: oferta de acciones en el mercado ↑ oferta en todo el mercado.
• Recompra de acciones: disminución de acciones en circulación ↓ oferta.
• Inversores que huyen del mercado: cuando hay temor, muchos venden rápidamente ↑ oferta.

Parte 3: Cómo usar Demand Supply para decidir en trading

Los inversores suelen aplicar este concepto en dos formas:

1. Análisis fundamental

Utiliza la evaluación de Demand y Supply para estimar el valor justo de una acción:

• Si las noticias fundamentales de la empresa son buenas, la demanda aumenta y el precio debería subir.
• Si la empresa tiene problemas, la oferta se dispara (los accionistas se apresuran a vender), y el precio cae.
• Seguir los datos trimestrales, el crecimiento, la estructura de costos, es una forma de predecir la demanda futura.

2. Análisis técnico

Utiliza el precio y volumen para leer la psicología del mercado:

Velas japonesas

• Verde (cierre por encima de la apertura): demanda gana ↑ precio.
• Rojo (cierre por debajo de la apertura): oferta gana ↓ precio.
• Doji (apertura y cierre cercanos): demanda = oferta, aún no es claro.

Tendencias

• Nue máximos: demanda fuerte.
• Nue mínimos: oferta fuerte.
• Movimientos en rango: demanda = oferta, equilibrio.

Soportes y resistencias

• Soporte: en precios bajos, mucha demanda (gente dispuesta a comprar).
• Resistencia: en precios altos, mucha oferta (gente dispuesta a vender).

Parte 4: Ejemplo de uso de zonas Demand Supply en trading

La técnica de Demand Supply Zone busca identificar puntos donde la demanda o la oferta están desbalanceadas, para predecir reversión o continuación del precio.

Patrones de reversión

DBR (Zona de demanda caída, base, rally): el precio cae rápidamente (Drop) → hace una base (Base) → vuelve a subir (Rally)

• Señal: compra en el rompimiento de la parte superior de la base.

RBD (Zona de oferta, rally, base, caída): el precio sube (Rally) → hace una base (Base) → vuelve a caer (Drop)

• Señal: venta en el rompimiento de la parte inferior de la base.

Patrones de continuación

RBR (Zona de demanda, rally, base, rally): fuerza de compra continua, hace una pausa y sube de nuevo.

• Señal: comprar en el rompimiento de la resistencia tras la pausa.

DBD (Zona de oferta, caída, base, caída): fuerza de venta continua, hace una pausa y cae más.

• Señal: vender en el rompimiento del soporte tras la pausa.

Parte 5: Puntos clave para inversores

1. Demand Supply no es el único indicador

Es la base, pero hay que combinarla con otros factores, como noticias, nivel macroeconómico, confianza del mercado.

2. Los factores que afectan Demand o Supply se generan todos los días

Noticias, resultados, anuncios de políticas - todo esto hace que la gráfica cambie.

3. Demand Supply no predice el futuro al 100%

Solo indica el equilibrio actual y su tendencia. No creas que seguirá así indefinidamente.

4. La dificultad para leer Demand Supply

Cuanta más experiencia tengas, más preciso será tu análisis del mercado.

Resumen

Demand Supply no es un tema misterioso. Es una regla básica del mercado: cuando más gente quiere comprar que vender, el precio sube. Cuando más gente quiere vender que comprar, el precio baja.

Los inversores que entienden este mecanismo pueden:

• Predecir mejor la dirección del precio.
• Entrar y salir del mercado en el momento adecuado.
• Reducir riesgos en sus decisiones.

Lo único que se necesita es práctica: observar precios reales, volumen real, noticias reales, aprender cómo responde Demand Supply. Así, la inversión dejará de ser un juego de azar y será una decisión fundamentada.