¿Qué ETF de Dividendo deberías elegir? Comparando 7 fondos de ingresos populares, incluidos SCHD

Los Números No Mienten: Por Qué las Estrategias de Dividendo Superan

Los datos de rendimiento a lo largo de cinco décadas cuentan una historia convincente. Las empresas que aumentan consistentemente sus Dividendo han entregado un rendimiento anual promedio del 10.24% desde 1973 hasta 2024. Incluso los pagadores de dividendos sin crecimiento lograron un 9.20% anualmente. En marcado contraste, los que no pagan dividendos devolvieron solo un 4.31%, y aquellos que recortaron dividendos realmente perdieron valor en un (0.89%) por año. El índice S&P 500 promedió un 7.65% durante el mismo período.

Esta brecha de rendimiento revela por qué los fondos enfocados en dividendos se han vuelto cada vez más populares entre los inversores que buscan tanto ingresos como crecimiento.

Una Comparación Práctica: Siete ETFs que Merecen Tu Atención

Si tienes $2,000—o significativamente más—para invertir, los fondos cotizados en bolsa centrados en dividendos ofrecen una forma eficiente de obtener exposición a múltiples empresas generadoras de ingresos a través de una sola compra. Así es como se comparan siete opciones líderes:

Datos hasta el 9 de diciembre de 2025 (Fuente: Morningstar.com)

Desempaquetando a los Líderes

El Especialista en Alto Rendimiento: SPYD

Con un rendimiento del 4.46%, la oferta de State Street proporciona ingresos inmediatos pero intercambia esto por una apreciación moderada a largo plazo de aproximadamente el 9% anual. Atrae a los inversores que priorizan el flujo de efectivo actual.

El Rendidor Equilibrado: SCHD

El fondo de Schwab sigue el índice Dow Jones U.S. Dividend 100, que incluye aproximadamente 100 empresas consolidadas con al menos 10 años de pagos de dividendos ininterrumpidos. Su rendimiento del 3.74% combinado con un retorno promedio de 10 años del 11.46% demuestra la importancia de la calidad. Las tenencias recientes incluyen Merck, Cisco Systems y Amgen. El fondo ha aumentado consistentemente su pago a lo largo de muchos años.

La Alternativa Enfocada en el Crecimiento: VIG

El ETF de Apreciación de Dividendos de Vanguard se concentra en empresas que han aumentado dividendos durante al menos 10 años consecutivos. Al excluir acciones de alto rendimiento, que a menudo señalan empresas en problemas, favorece a las empresas con trayectorias de crecimiento sostenibles. El fondo posee aproximadamente 338 acciones, encabezadas por Broadcom, Microsoft y Apple. Su rendimiento promedio de 10 años del 13.10% refleja este sesgo hacia la calidad.

La Opción de Acciones Preferentes: PFF

A diferencia de la mayoría de los fondos de dividendos que invierten en acciones comunes, esta opción de iShares se centra en acciones preferentes, que generalmente ofrecen pagos de dividendos fijos en lugar de distribuciones en crecimiento anual. Los rendimientos son atractivos con un 6.63%, pero la apreciación del precio de las acciones se queda significativamente atrás. Esta opción es adecuada para los inversores que tratan la tenencia principalmente como una fuente de ingresos.

La Opción de Amplio Mercado: VOO

Aunque no está estrictamente enfocado en dividendos, el ETF S&P 500 de Vanguard ofrece un rendimiento del 1.12% a través de sus 500 participaciones, muchas de las cuales pagan dividendos. Su rentabilidad del 14.76% en 10 años supera la de la mayoría de las estrategias puramente de dividendos, pero presenta una notable concentración en acciones tecnológicas que podrían enfrentar caídas más pronunciadas durante correcciones del mercado.

Construyendo Su Cartera de Ingresos

Los datos sugieren que un enfoque diversificado supera a las estrategias de un solo fondo. Los inversores con $2,000 o más podrían considerar dividir las asignaciones entre múltiples fondos, quizás combinando SCHD por su fiabilidad en dividendos, VIG por su crecimiento y VOO por su amplia exposición. Los diferentes perfiles de rendimiento a retorno significan que ningún fondo único sirve a todos los inversores por igual.

El principio fundamental se mantiene sin cambios: las empresas que pagan dividendos—especialmente aquellas con historiales consistentes y trayectorias de crecimiento—han generado históricamente rendimientos ajustados al riesgo superiores. Ya sea que priorices el rendimiento inmediato, la apreciación a largo plazo, o una combinación de ambos, debería determinar cuál de estos siete fondos de ingresos merece tu capital.