掌握斐波那契数列，解锁外汇交易的密码

為什麼交易者迷戀這套工具？

在外匯市場中，許多頂級交易者都在用同一套方法找支撐位和壓力位——它就是基於斐波那契數列推導出來的黃金分割比例。這不是什麼玄學，而是數百年來在自然界和金融市場中反覆驗證的數學規律。

當你觀察歷史價格走勢時，你會發現資產價格的反轉點往往出現在某些特定的百分比位置。這就是為什麼交易者會在特定水平位設置買單或賣單——因為這些位置往往成為市場參與者的共識點。

斐波那契數列的數學邏輯

斐波那契數列的核心很簡單：每個數字都是前兩個數字之和，無限延伸下去。

0, 1, 1, 2, 3, 5, 8, 13, 21, 34, 55, 89, 144, 233, 377, 610, 987, 1597, 2584, 4181, 6765…

觀察這個數列有趣的現象：

當你用數列中的任意一個數除以前一個數，結果都接近1.618。比如1597÷987≈1.618；610÷377≈1.618。這個1.618就是著名的黃金比例。

反過來，用一個數除以它後面的數，你會得到0.618。例如144÷233≈0.618；610÷987≈0.618。這個0.618正是1.618的倒數，也是61.8%斐波那契回調水平的基礎。

如果用一個數除以比它大兩位的數，結果將逼近0.382。如55÷89≈0.382；377÷987≈0.382。這個0.382就構成了38.2%斐波那契回調水平的基礎。

這三個關鍵比例（1.618、0.618、0.382）才是交易者真正需要牢記的數字。

斐波那契回撤：尋找入場機會的利器

斐波那契回撤線（也叫黃金分割線）能夠幫助交易者發現資產價格在回調過程中可能停止或反轉的位置。

它的工作原理

交易者在任意兩個價格點之間（通常是近期高點和低點）繪製回撤線。系統會自動計算出五個關鍵水平位：23.6%、38.2%、50%、61.8%和78.6%。這些位置代表著資產價格可能會暫停或調頭的區域。

舉例來說，若歐元/美元從某個低點上漲到1.5後開始回調0.354，這意味著它回調了23.6%，這正好對應斐波那契數列的比例。

實際操作案例

假設黃金價格從1681上漲至1807.93，利用這兩個價格點計算回撤水平：

• 23.6%回撤位：$1807.93 - ($126.93 × 0.236) = 1777.97美元
• 38.2%回撤位：$1807.93 - ($126.93 × 0.382) = 1759.44美元
• 50%回撤位：$1807.93 - ($126.93 × 0.5) = 1744.47美元
• 61.8%回撤位：$1807.93 - ($126.93 × 0.618) = 1729.49美元
• 78.6%回撤位：$1807.93 - ($126.93 × 0.786) = 1708.16美元

當黃金價格下跌到61.8%這個位置時，許多交易者會將其視為支撐位，在該水平設置買入訂單。

如何在上升趨勢中應用

當資產經歷大幅上漲後開始回調時，交易者會從低點(A)到高點(B)之間繪製斐波那契回撤線。這些回撤位（23.6%、38.2%、50%、61.8%、78.6%）往往成為新的支撐位。交易者可在這些位置等待價格反彈信號，如果出現確認信號就考慮進場。

如何在下降趨勢中應用

當資產經歷大幅下跌後，交易者會從高點(A)到低點(B)繪製回撤線。這次這些位置變成了壓力位。當價格從下方反彈上來時，在遇到這些壓力位時往往會再次回落。

通常交易者會結合其他技術指標或K線形態來確認，以提高交易勝率。

斐波那契擴展：確定利潤目標的地圖

如果說斐波那契回撤幫助你找到進場點，那麼斐波那契擴展就是幫你確定何時該退場。

擴展水平有哪些

斐波那契擴展是基於1.618這個關鍵比例衍生出來的。常見的擴展水平包括：100%、161.8%、200%、261.8%和423.6%。

在上升趨勢中運用

確定三個關鍵價格點：X點（近期低點）、A點（近期高點）、B點（某個斐波那契回撤位）。一旦這三點確認，交易者可在B點設置買單，然後根據斐波那契擴展的不同水平位預測價格將走到哪裡。當價格觸及C點（某個擴展比例位）時，就是考慮平倉的時機。

在下降趨勢中運用

同理，X點變成高點，A點變成低點，B點仍是某個回撤位。交易者在B點設置賣單，當價格觸及擴展的C點後可以考慮退出。

完整的交易邏輯

斐波那契數列在交易中的應用可以這樣總結：用斐波那契回撤找支撐位和壓力位，進而確定你的進場點；用斐波那契擴展找下一個可能的目標位，進而確定你的出場點。兩者配合使用，能夠幫助交易者建立更完整的交易計劃。

記住，斐波那契比例之所以在金融市場有效，是因為市場參與者都在用它。當足夠多的人在同一水平位下單時，這個位置就真的成為了支撐或壓力。