您应该选择哪个分红ETF？比较7个受欢迎的收入基金，包括SCHD

数据不会说谎：为什么分红策略表现更优

跨越五十年的业绩数据讲述了一个引人注目的故事。从1973年到2024年，持续增长分红的公司平均年回报率为10.24%。即使是没有增长的分红支付者，每年也能实现9.20%的回报。相比之下，不支付分红的公司仅回报4.31%，而那些削减分红的公司每年实际上损失了价值，达到了(0.89%)。标准普尔500指数在同一时期的平均回报率为7.65%。

这一表现差距揭示了为什么专注于分红的基金在寻求收入和增长的投资者中变得越来越受欢迎。

实用比较：七只值得关注的ETF

如果您有2000美元或更多的资金可供投资，以分红为重点的交易所交易基金提供了一种通过一次购买获得多家收入生成公司敞口的高效方式。以下是七个领先选项的比较：

数据截至2025年12月9日 (来源：Morningstar.com)

拆解领导者

高收益专员：SPYD

State Street的产品提供4.46%的收益率，提供即时收入，但以每年大约9%的适度长期增值作为交换。它吸引那些优先考虑当前现金流的投资者。

均衡表现者：SCHD

施瓦布的基金追踪道琼斯美国分红100指数，持有大约100家至少有10年不间断分红的成熟公司。其3.74%的收益率加上11.46%的10年平均回报率展示了质量的重要性。最近的持股包括默克、思科系统和安进。该基金多年来一直在不断扩大其分红。

以增长为重点的替代方案：VIG

先锋的分红增值ETF专注于那些至少连续10年提高分红的公司。通过排除高收益股票——这些股票通常表明公司存在问题——它更青睐于具有可持续增长轨迹的公司。该基金持有大约338只股票，前列的是博通、微软和苹果。其13.10%的10年平均回报率反映了这种质量偏好。

优先股策略：PFF

与大多数投资于普通股的分红基金不同，这个 iShares 选项专注于优先股，优先股通常提供固定的分红支付，而不是每年增长的分配。收益率为 6.63%，但股票价格的升值显著滞后。这个选项适合将持有视为主要收入来源的投资者。

广泛市场期权：VOO

尽管并不严格关注分红，Vanguard的S&P 500 ETF通过其500个持股提供了1.12%的收益率，其中许多都支付分红。其14.76%的10年回报超过了大多数纯分红股票，但由于在科技股上的显著集中，在市场调整期间可能会面临更大的下跌。

构建你的收入投资组合

数据表明，多元化的方法优于单一基金策略。投资者如果有2000美元或更多，可能考虑在多个基金之间分配资金——或许可以结合SCHD以获得分红的可靠性、VIG以追求增长，以及VOO以获得广泛的市场覆盖。不同的收益与回报配置意味着没有单一基金能平等地满足所有投资者的需求。

核心原则保持不变：分红公司——尤其是那些具有一致的业绩记录和增长轨迹的公司——历史上产生了优越的风险调整回报。无论您是优先考虑即时收益、长期增值，还是两者的结合，都应该决定这七个收入基金中哪一个值得您投资。