Top 3 Cổ phiếu Năng lượng hàng đầu của tôi cho tháng 5 năm 2026

Các nhà đầu tư có thói quen xấu là dự đoán các sự kiện hiện tại quá xa trong tương lai. Khi nói đến giá năng lượng, lịch sử rõ ràng: biến động là điều bình thường. Vì vậy, giá năng lượng cao ngày hôm nay không phải là một dấu hiệu tốt cho thấy chúng sẽ cao trong tương lai. Thực tế, giá cao ngày hôm nay có khả năng sẽ được theo sau bởi giá thấp hơn sớm hơn bạn mong đợi.

Tiếp tục thận trọng là một ý tưởng tốt, vì cuộc xung đột địa chính trị đang đẩy giá năng lượng lên cao hiện nay cuối cùng sẽ kết thúc. Đó là lý do tại sao các nhà đầu tư bảo thủ sẽ thích các cổ phiếu trả cổ tức cao Enterprise Products Partners (EPD 1.43%) và Enbridge (ENB 0.74%). Nhưng nếu bạn nhất định phải sở hữu một nhà sản xuất dầu, một công ty như Chevron (CVX 0.63%) có lẽ là sự cân bằng tốt giữa rủi ro và lợi nhuận.

Nguồn hình ảnh: Getty Images.

Những nhà thu phí này nhàm chán, nhưng họ có lợi suất hấp dẫn

Đối với hầu hết các nhà đầu tư, điểm thu hút lớn của Enterprise và Enbridge sẽ là lợi suất cao của họ. Enterprise là một hợp tác hạn chế theo dạng master limited partnership (MLP), và nó có lợi suất cổ tức 5,6%. Đáng chú ý, các cổ đông đơn vị phải đối mặt với mẫu K-1 vào ngày 15 tháng 4, điều này làm cho thuế phức tạp hơn một chút. Enbridge là một công ty Canada với lợi suất 5,1%. Các nhà đầu tư Mỹ phải trả thuế Canada trên cổ tức của họ, nhưng một phần có thể được hoàn lại khi bạn nộp thuế.

Mở rộng

NYSE: EPD

Enterprise Products Partners

Thay đổi hôm nay

(-1.43%) $-0.54

Giá hiện tại

$37.19

Các điểm dữ liệu chính

Vốn hóa thị trường

$80B

Phạm vi trong ngày

$37.15 - $37.85

Phạm vi 52 tuần

$30.01 - $39.73

Khối lượng

5.2 triệu

Khối lượng trung bình

4.6 triệu

Biên lợi nhuận gộp

13.45%

Lợi suất cổ tức

5.89%

Cả hai công ty vận hành các danh mục hạ tầng năng lượng lớn ở Bắc Mỹ. Họ thu phí sử dụng các tài sản của mình, như đường ống dẫn dầu, vì vậy khối lượng di chuyển qua hệ thống của họ quan trọng hơn giá của các sản phẩm năng lượng mà họ vận chuyển. Năng lượng là yếu tố thiết yếu của xã hội hiện đại, vì vậy khối lượng thường duy trì ổn định bất chấp giá dầu. Tất cả các yếu tố này, lợi suất ở đây được hỗ trợ bởi dòng tiền mạnh mẽ.

Câu chuyện lớn, tuy nhiên, là về độ tin cậy của hai cổ phiếu cổ tức này. Phân phối của Enterprise đã tăng hàng năm trong 27 năm, trong khi cổ tức của Enbridge đã tăng trong 31 năm, tính bằng đô la Canada.

Mở rộng

NYSE: ENB

Enbridge

Thay đổi hôm nay

(-0.74%) $-0.40

Giá hiện tại

$53.59

Các điểm dữ liệu chính

Vốn hóa thị trường

$117B

Phạm vi trong ngày

$53.33 - $55.14

Phạm vi 52 tuần

$43.59 - $55.49

Khối lượng

5.1 triệu

Khối lượng trung bình

5 triệu

Biên lợi nhuận gộp

32.74%

Lợi suất cổ tức

5.11%

Cả hai khoản đầu tư này sẽ không làm bạn phấn khích, nhưng đó chính là ý đồ. Chúng là những doanh nghiệp chậm mà chắc với lợi suất hấp dẫn trong một ngành nổi tiếng về biến động. Với giá dầu cao ngày hôm nay, các nhà đầu tư thu nhập bảo thủ nên cẩn thận với Enterprise hoặc Enbridge. Giá dầu cuối cùng sẽ giảm, có thể là đột ngột, khi cuộc xung đột ở Trung Đông kết thúc. Nhưng hai cổ phiếu trả lợi suất cao này sẽ tiếp tục trả cho bạn trong suốt thời gian đó.

Chevron mạnh về tài chính và đa dạng hóa

Nếu bạn vẫn cảm thấy muốn đầu tư trực tiếp vào một nhà sản xuất dầu, mặc dù giá dầu lên xuống theo thời gian, thì hãy xem xét Chevron. Nó có lợi suất cổ tức hấp dẫn 3,7% được hỗ trợ bởi nhiều thập kỷ tăng cổ tức hàng năm. Đó là bằng chứng cho khả năng phục hồi của công ty qua toàn bộ chu kỳ năng lượng.

Tuy nhiên, điều quan trọng là phải hiểu rõ bạn đang mua gì. Chevron là một tập đoàn năng lượng tích hợp toàn cầu đa dạng, vì vậy nó có sự tiếp xúc trên toàn chuỗi giá trị năng lượng. Trong khi giá dầu là yếu tố chính ảnh hưởng đến hiệu suất của công ty, việc tiếp xúc với các khu vực địa lý khác nhau và với các hoạt động trung gian và hậu cần (hóa chất và tinh chế) giúp làm dịu các biến động vốn có của giá dầu. Thêm vào đó, công ty có bảng cân đối tài chính rất mạnh, với tỷ lệ nợ trên vốn chủ sở hữu khoảng 0,25 lần. Đây là mức thấp đối với bất kỳ công ty nào và chỉ đứng sau ExxonMobil (XOM 1.57%) với khoảng 0,2 lần trong nhóm các đối thủ cạnh tranh.

Mở rộng

NYSE: CVX

Chevron

Thay đổi hôm nay

(-0.63%) $-1.15

Giá hiện tại

$181.35

Các điểm dữ liệu chính

Vốn hóa thị trường

$362B

Phạm vi trong ngày

$180.73 - $182.69

Phạm vi 52 tuần

$133.77 - $214.71

Khối lượng

367 nghìn

Khối lượng trung bình

12 triệu

Biên lợi nhuận gộp

15.15%

Lợi suất cổ tức

3.80%

Exxon cũng là một doanh nghiệp tốt như Chevron, vì vậy bạn có thể mua nó như một lựa chọn thay thế. Tuy nhiên, lợi suất cổ tức của Exxon là 2,7%. Với sự tương đồng của hai doanh nghiệp này, lợi suất cao hơn của Chevron có thể sẽ là lựa chọn tốt hơn cho hầu hết các nhà đầu tư.

Cũng rồi sẽ qua

Giá dầu cao là tốt cho các nhà sản xuất dầu. Nhưng giá dầu cao ngày hôm nay sẽ không kéo dài mãi mãi. Nếu bạn đầu tư vào ngành năng lượng sau đợt tăng giá dầu, bạn nên nghĩ về điều gì sẽ xảy ra với khoản đầu tư của mình khi giá dầu cuối cùng giảm. Enterprise, Enbridge và Chevron đều đã chứng minh rằng họ có thể tiếp tục trả cổ tức cao của mình ngay cả trong những giai đoạn giá dầu thấp. Đừng đánh giá thấp giá trị của điều đó chỉ vì giá dầu hiện tại đang cao.