Акції під час коронавірусу: Як 10 великих корпорацій скористалися кризою

Коли страх охоплює ринки, можливості часто виникають для тих, хто має передбачення їх бачити. Цей принцип, відомий завдяки легендарному інвестору Уоррену Баффету — “Бійся, коли інші жадібні, і жадібний, коли інші бояться” — неодноразово доводив свою істинність. Під час пандемії на початку 2020 року, коли акції компаній, пов’язаних з коронавірусом, стикнулися з безпрецедентними ринковими потрясіннями, багато інвесторів панікували, поки ціни на акції падали. Проте для тих, хто зберіг спокій і прийняв довгострокову перспективу, цей період став чудовою можливістю виявити надійні бізнеси, що торгувалися з істотними знижками. Вивчаючи, як десять великих корпорацій реагували на кризу, ми можемо зрозуміти, чому певні акції коронавірусу стали позиціонуватися не лише для виживання, але й для справжнього процвітання.

Вибух електронної комерції: Золота мить цифрової роздрібної торгівлі

Пандемія фундаментально змінила поведінку споживачів, різко прискоривши перехід до онлайн-шопінгу. Компанії, побудовані для цього переходу, опинилися в центрі історичної трансформації.

Amazon став, можливо, найбільшим вигодонабувачем локдаунів і закриття магазинів. Коли фізичні роздрібні торговці закривали свої точки по всьому світу, величезна інфраструктура виконання Amazon стала необхідною для мільйонів споживачів, які залишилися вдома і шукали побутові потреби. Логістична мережа компанії виявилася безцінною, позиціонуючи Amazon серед найбільш стійких акцій коронавірусу під час кризи.

В Китаї JD.com зіграв подібну важливу роль. Як провідна платформа електронної комерції країни, JD рішуче відреагував на боротьбу з поширенням вірусу. “З кінця січня ми не шкодували зусиль у боротьбі з COVID-19 в Китаї,” сказав генеральний директор Річард Лю, підкреслюючи, як ланцюг постачання компанії став життєво важливим для вирішення критичних нестач по всій країні. З громадянами, що були обмежені у своїх домівках, онлайн-ринок JD.com і швидкі служби доставки зіткнулися з різким зростанням попиту.

Shopify забезпечив інфраструктуру, що дозволила тисячам традиційних роздрібних торговців перейти в онлайн фактично за одну ніч. Більше мільйона торговців залежали від платформи Shopify для дизайну магазинів, обробки платежів і можливостей виконання. Коли фізичні бізнеси вкрай шукали цифрові рішення, Shopify став незамінним — зробивши його видатним серед акцій коронавірусу, адаптованих до швидких змін.

PayPal виграв від багатьох сприятливих чинників. Вищі обсяги електронної комерції природно збільшили використання цифрових платежів. Крім того, зростаючі побоювання щодо передачі захворювань через фізичні гроші прискорили впровадження послуг цифрових платежів “від людини до людини”, таких як Venmo. Не так давно компанія придбала платформу з купонами Honey, що ідеально позиціонувало її, оскільки полювання за знижками стало пріоритетом для споживачів.

Розваги та залучення: Внутрішня економіка

Подовжене домашнє ув’язнення створило безпрецедентний попит на розваги та зв’язок, трансформуючи кілька секторів промисловості.

Netflix скористався мільярдами людей, які шукали розваги під час локдаунів. За всього лише $8.99 на місяць, сервіс потокового відео надавав доступ до величезних бібліотек фільмів і телевізійних шоу. Міжнародні ринки, які ввели суворі локдауни, ще більше посилили зростання Netflix серед акцій коронавірусу.

Electronic Arts виявив нові можливості для доходу, оскільки школи закривалися, а діти проводили більше часу вдома. Ігровий сервіс компанії, вартістю всього $4.99 на місяць або $29.99 на рік, пропонував безлімітний доступ до преміум-ігор. Батьки, які намагалися зайняти дітей, зберігаючи продуктивність, знайшли сервіс цінним — створюючи вигоду для сімей і постійний дохід для компанії.

Facebook (тепер Meta) виграв від різкого збільшення залученості користувачів. Обмежені особи звернулися до платформи для соціального зв’язку, споживання новин та бізнес-комунікації. Одночасно компанії, які намагалися досягти клієнтів, перенесли рекламні бюджети на цифрові канали. Придбання Instagram компанією Facebook дозволило їй захопити рекламні витрати на кількох платформах, роблячи її стійкою серед акцій коронавірусу, що стикалися з ринковою невизначеністю.

Телездоров’я та домашнє благополуччя: Структурні зміни

Два сектори зазнали трансформаційного зростання, оскільки системи охорони здоров’я та ентузіасти фітнесу адаптувалися до реалій пандемії.

Teladoc Health спеціалізувався на послугах телездоров’я, що дозволяли медичним працівникам проводити консультації з пацієнтами через відео зв’язок. Оскільки лікарні стикалися з величезним попитом, а традиційні клініки обмежували особисті відвідування, телездоров’я стало життєво важливою інфраструктурою. Системи охорони здоров’я у всьому світі прискорили впровадження віртуальної медичної допомоги, що робило Teladoc явним вигодонабувачем серед акцій коронавірусу під час кризи.

Zoom Video Communications зазнав вибухового зростання, оскільки бізнеси і навчальні заклади швидко переходили на дистанційну роботу. Коли офіси та школи закривалися, платформа відеоконференцій Zoom стала незамінною для підтримки організаційної безперервності. Компанія додавала користувачів з неймовірною швидкістю, позиціонуючи себе як критичну технологію, що дозволяє суспільству функціонувати під час локдаунів.

Peloton Interactive задовольнив попит від осіб, які переглядали відвідування спортзалів. Заможні любителі фітнесу шукали преміум-обладнання для домашніх тренувань, включаючи бігові доріжки та стаціонарні велосипеди. Хоча вони були дорогими, продукти Peloton приваблювали тих, хто не бажав ризикувати, відвідуючи переповнені, погано провітрювані спортивні заклади — створюючи унікальну можливість серед акцій коронавірусу.

Ширший урок: Коли криза виявляє можливість

Пандемія продемонструвала вічний інвестиційний принцип: ринкові падіння часто співпадають з виникненням нових переможців. Корпорації, які були позиціоновані на перетині змін у поведінці споживачів — будь то до цифрової комерції, дистанційної роботи або розваг — процвітали під час кризи. Ці десять компаній не лише пережили падіння акцій коронавірусу; їхні бізнес-моделі ідеально відповідали новій реальності, нав’язаній суспільству.

Для інвесторів, які готові зберігати перспективу під час моментів пікової тривоги, розуміння того, як великі корпорації долають кризу, розкриває важливі інсайти. Акції коронавірусу, які досягли успіху, мали спільні риси: вони вирішували реальні проблеми, спричинені пандемією, працювали за масштабованими бізнес-моделями і швидко адаптувалися до безпрецедентного попиту. Ці характеристики виявилися більш прогностичними для результативності, ніж метрики до пандемії, пропонуючи майстер-клас у виявленні можливостей, коли ринки коливаються.

Досвід цих корпорацій під час 2020 року нагадує нам, що іноді найбільші нагороди виникають із найбільших викликів — істина, яка керує успішними інвесторами вже десятиліттями.