Багато хто у криптосвіті робив найглупіші речі — йшов на повний ризик. Здається, що це сміливо, насправді — безумно ризиковано і на межі самогубства. Я бачив занадто багато людей, які через це рішення втратили всі зароблені прибутки і дійшли до повного краху.

Чому гра на повний обсяг така смертельна? По суті, є три головні проблеми.

По-перше, психологічний стан може повністю зламатися. Повний обсяг — це наче прив’язати всі свої емоції до графіка цін, і коли ринок коливається, раціональність зникає. Спочатку потрібно було зупинитися, але через нерозуміння — дозволяєш збільшуватися збиткам; спочатку потрібно було зафіксувати прибуток, але через жадібність — знову втратиш все через корекцію. Рішення повністю підконтрольне страху і жадібності.

По-друге, відсутність активного управління. Без резервів у готівці — це наче воїн без патронів на полі бою. У разі екстремальних ситуацій, раптових негативних новин або унікальної можливості для входу — ти просто спостерігаєш і не можеш нічого зробити.

Найбільш смертельне — це нульова толерантність до помилок. Ринок постійно змінюється, ніхто не може передбачити його точно. Якщо через надмірну впевненість у своїх прогнозах прийняти неправильне рішення — шансів на повернення вже немає.

Що робити? Я розробив ефективну трирівневу систему управління позиціями, яка показала хороші результати за кілька повних циклів ринку.

**Фундаментальний рівень — 40% до 50%**. Це вибір провідних активів, таких як Біткоїн, Ефіріум, і довгострокове інвестування понад три роки. Не морочитися — це стабільна основа вашого портфеля.

**Мобільний рівень — 30% до 40%**. Крім Біткоїна і Ефіріума, додати 1-2 провідних альткоїна для короткострокових прибутків через спекулятивні операції. Але є одне правило: одна поїздка на збитки не повинна перевищувати 10% від цього рівня. Як тільки досягаєш — негайно зупиняйся і не торгуйся.

**Рівень готівки — 20% до 30%**. Тримай стабільні монети або фіат — це твій резерв. Це і для швидкого реагування на непередбачені ситуації, і для захоплення можливостей при екстремальних цінах. Завжди має бути вибір — це різниця між майстром і азартним гравцем.

Мало мати лише рамки — потрібно ще й три ключові формули для виконання.

Одна поїздка на збитки не більше 2% від загального капіталу. Це здається малим числом, але воно змушує контролювати ризики кожної операції і запобігає катастрофічним збиткам через великі позиції.

Купівля має бути розділена на щонайменше три частини у співвідношенні 3:4:3. Це дозволяє не пропустити весь ринок і не купити все на найвищих рівнях.

Після отримання прибутку — підвищуй стоп-лосс. Спершу захисти капітал, потім дозволяй прибутку зростати. Багато хто не робить цього — і повертає отримане назад.

Стратегії потрібно коригувати залежно від ринкових умов. У бичачому тренді тримайся і поступово фіксуй прибутки; у медвежому — терпляче очікуй, фундаментальні активи можна додавати, а готівку тримати для покупки якісних активів, що продаються через паніку; у флуктуаційному ринку — дивись і менше торгуй, не дозволяй короткостроковим коливанням злітати тобі в голову і не приймай дурних рішень.

Почати виконувати дуже просто. Відразу розподіли свої кошти у співвідношенні 5:3:2. Запиши ці правила і повісь там, де ти їх щодня бачиш. Потім, як програма — строго дотримуйся три місяці, і ти відчуєш різницю.

Чесно кажучи, управління позиціями — це не опція, а обов’язкова частина інвестування. Освоївши її, ти зможеш позбавитися азартних ігор і стати справжнім раціональним інвестором. Це не якась глибока теорія — це базовий навик для виживання.