Аналіз цін Cardano: ADA у ключовій точці потребує підтвердження бичачих і ведмежих трендів, дані деривативів відкривають напрямок ринку

У найновшій чотиригодинній тенденції Cardano (ADA) перебуває у делікатній точці рівноваги. За останніми даними, поточна ціна ADA становить приблизно $0.39, за 24 години зниження на 2.39%, обсяг торгів — $3.28M. Головне питання — чи зможе ця цінова рівень стати точкою відскоку, чи вона ще далі протестує вниз?

Загальні сигнали охолодження з ринку деривативів

З точки зору ф’ючерсного ринку, трейдери явно зменшують свої кредитні плечі. Відкритий інтерес (Open Interest) швидко знизився з високих рівнів до приблизно $690 мільйонів, і цей спад заслуговує уваги. Коли ціна відскокує, кредитні позиції зростають; але коли відскок слабшає і ціна йде вниз, ці контракти одразу закриваються.

Що це означає? Ринок учасників не має чіткої орієнтації щодо подальшого руху. Вони не активно відкривають нові позиції, а швидко зменшують ризикові зобов’язання. Іншими словами, поточна ринкова атмосфера — обережна, інвестори чекають більш ясних сигналів.

Вихід спотових коштів і тиск на розподіл

Додатково, поведінка спотового ринку підтверджує цю тенденцію. ADA постійно демонструє чистий відтік коштів, що означає виведення капіталу з бірж. Хоча іноді трапляються короткострокові піки входу, загальна тенденція — одностороння — ризикові активи виходять з ринку.

Найважливіше — цей відтік прискорюється під час зниження ціни. Чистий відтік досяг приблизно $3.28 мільйонів, що відповідає поточному торговому діапазону ADA. Це не сигнал накопичення, а чіткий сигнал розподілу. Більшість власників займають захисну позицію, а не агресивну.

Технічна “складність”

З чотиригодинного графіка видно, що ADA затиснутий під рівнями 100 і 200 періодних скользящих середніх. Ці дві лінії утворюють “стелю”, що серйозно обмежує простір для зростання ціни. Навіть при недавніх спробах відскоку, вершини все ще нижчі за попередні рівні опору, що свідчить про домінування продавців на високих рівнях.

Поточна ціна коливається біля $0.38 — це ключовий рівень підтримки. Якщо цей рівень буде втрачено, наступним тестом стане $0.37, далі — $0.36 і $0.35, ці історичні рівні попиту.

Щоб підтвердити відскок, ADA потрібно знову повернутися в діапазон $0.40-$0.41. Якщо вдасться прорвати цей рівень, потрібно буде додатково протестувати рівні опору $0.42 і $0.43. Лише після того, як ці рівні будуть протестовані (subukan) і прорвані, можна говорити про повторний виклик вищих зон пропозиції $0.45-$0.48.

Цільові рівні цін і оцінка ризиків

Бичий сценарій: якщо покупці успішно утримають рівень $0.37 і зможуть підняти ціну до $0.40-$0.42, то можливо подальше тестування $0.45 і вище. Але для цього потрібно, щоб спотовий потік перейшов у позитивний, а дані деривативів показали зростання покупців.

Медвежий сценарій: якщо підтримка $0.37 буде втрачена, ціна може впасти до $0.35, і корекційний цикл може затягнутися. У такому випадку чекати підтвердження відскоку буде більш безпечним рішенням.

Наступні ринкові сигнали

Cardano наразі перебуває у фазі конвергенції, що зазвичай передбачає збільшення волатильності. Ринок вже дав достатньо обережних сигналів: зменшення позицій у деривативах, відтік спотових коштів, технічні індикатори знижені. Вирішальний крок вже близько.

Чи то покупці знову зберуться разом і піднімуть ціну до більш високих рівнів опору, чи продавці продовжать тиск, змушуючи ціну йти вниз. Поточний діапазон $0.37-$0.40 — це головне поле битви. Інвесторам потрібно уважно стежити за реакцією в цій зоні, оскільки вона визначить, чи ADA підніметься вище, чи увійде у глибоку корекцію.