Цього разу я знову хочу підтримати цю позицію. Останнім часом багато друзів зверталися до мене з однією й тією ж проблемою — стоп-лосс. Де ти ставиш стоп-лосс? Скільки пунктів? Які індикатори використовуєш для визначення стоп-лоссу? Це слово вже всім набридло, незалежно від того, чи це особистий блог, чи паблік — всі постійно повторюють, наскільки важливий стоп-лосс. Оскільки так багато людей питає, я коротко висловлю свою думку.

Насправді, багато хто неправильно розуміє цю справу зі стоп-лоссом. В буквальному сенсі — це закривати позицію, коли втратив. Але це лише поверхня. Глибша логіка полягає в тому: ти зробив неправильний трейд. Причина відкриття позиції зникла, логіка утримання — теж. У цей момент потрібно захистити капітал, щоб він не був з’їдений безглуздим збитком. Оскільки ти вже зрозумів, що зробив помилку, навіщо продовжувати її робити?

Багато хто любить придумувати історії для своїх помилок. Ще тримайся, ще подивися. Переставляє стоп-лосс. Я кажу: цього разу — останній раз. Якщо цей раз вдасться відбитися, наступного разу точно зміню — але реальність така, що якщо ти цього разу витримаєш, то наступного разу будеш тримати ще сильніше. Ви всі знаєте, що це неправильно, але просто не хочете змінювати. Такі позиції, зроблені багато разів, перетворюються на інстинктивну реакцію — тримати без стоп-лоссу.

Люди, що тримають позиції, мають купу причин. Так сильно впала ціна — ще паде? Вдалося відбитися раніше — і цього разу теж. Або: якщо вирізати і знову підніметься? Такі фрази я чув безліч разів. Але я хочу запитати: навіть якщо ця позиція справді відбилася, який у цьому сенс? Ви прийшли на ринок контрактів, щоб тримати позиції?

Чому не з самого початку не зупинити цю справу? У моїй торговій системі ризик-менеджмент — на першому місці. Якщо ти не можеш правильно керувати базовим ризиком, далі шлях буде тільки важчим. Ми не можемо передбачити, скільки заробимо в цій хвилі, але можемо визначити, скільки максимум втратимо. Це і є справжня логіка торгівлі.