Перед інвестуванням у пайові фонди потрібно чітко розуміти ці 4 базові моменти

Що таке інвестиційний фонд насправді

Багато хто вважає, що інвестування через фонди — це складно, але насправді ідея досить проста. Інвестиційний фонд — це коли компанія з управління цінними паперами збирає кошти від окремих інвесторів і потім вкладає ці гроші у різні цінні папери відповідно до визначеної політики. Повернення від інвестицій розподіляється між інвесторами пропорційно їхнім внескам.

Чому створюють такі фонди? Тому що, об’єднавши гроші багатьох людей, сума стає достатньою для інвестування у цінні папери, які раніше могли бути недоступні для дрібних інвесторів. Крім того, менеджери фондів — це фахівці, які пройшли навчання і отримали сертифікацію на фондовому ринку. Це особливо підходить для тих, хто зайнятий роботою, не має досвіду у виборі цінних паперів або має обмежений капітал.

Переваги інвестування через фонди

Ефективне диверсифікування ризиків — найважливіша перевага. Коли у фонду багато капіталу, менеджери можуть інвестувати у різні активи: акції, облігації або депозити. Якщо один актив зазнає збитків, інші можуть принести прибуток і компенсувати втрати.

Крім того, є багато інших переваг, таких як професійне управління, ретельний контроль з боку фондової біржі, що забезпечує прозорість, і постійний контроль портфеля для дотримання визначеної політики.

Як класифікувати фонди

За типом продажу часток

Закритий фонд — продає частки лише один раз під час залучення капіталу. Після цього нові продажі не здійснюються, а по завершенню проекту фонд закривається. Власники часток, які бажають продати раніше, повинні робити це самостійно поза системою. Активи закритого фонду залишаються незмінними протягом усього періоду.

Відкритий фонд — це фонд, який постійно відкритий для купівлі та продажу. Інвестори можуть купувати нові частки в будь-який час і продавати їх у будь-який день торгів. Відкриті фонди зручніші і не мають фіксованого закриття, крім випадків, передбачених у проспекті.

За політикою інвестування

Фонди грошового ринку — інвестують лише у депозити та короткострокові боргові цінні папери. Вони мають низьку волатильність і найнижчий рівень ризику. Підходять для тих, хто не бажає ризикувати.

Облігаційні фонди — інвестують у облігації, казначейські білети, корпоративні облігації. Вони мають вищу дохідність, ніж фонди грошового ринку, але ризик залишається низьким або помірним.

Змішані фонди — інвестують у облігації та акції, при цьому частка акцій не перевищує 80%. Вони мають досить хорошу дохідність і ризик середній. Підходять для початківців у інвестуванні в акції.

Гнучкі змішані фонди — не мають обмежень щодо частки акцій. Менеджери можуть коригувати пропорції від 0% до 100% залежно від прогнозів ринку. Це підходить тим, хто хоче, щоб професіонали керували портфелем, але не має часу самостійно слідкувати.

Фонди акцій — інвестують переважно у акції, не менше 80% портфеля. Вони мають високий потенціал доходу, але й високий рівень ризику.

Промислові фонди — орієнтовані на інвестиції у акції певної галузі, наприклад, банківської, телекомунікаційної. Доходність і ризик залежать від стану галузі.

Альтернативні активи — інвестують у товари, такі як золото, нафта, сільське господарство. Високий рівень ризику, підходить для ризикових інвесторів.

Жоден фонд не підходить всім у будь-який час. Важливо обрати той, що відповідає вашим цілям і ситуації саме зараз.

5 важливих кроків перед інвестуванням у інвестиційний фонд

Крок 1: Оцінка ризиків, які ви готові прийняти — головне питання: якщо ціна інвестицій коливатиметься на 10% або 20%, чи будете ви почувати себе комфортно? Пройдіть тест KYC, який надає ваш брокер.

Крок 2: Огляд економічної ситуації — чи падає ринок акцій зараз, чи зростає? Високі або низькі відсоткові ставки? Це допоможе визначити, який тип фонду вам підходить більше.

Крок 3: Вивчення політики фонду — уважно прочитайте проспект, зрозумійте, у що інвестує фонд, які витрати, умови викупу.

Крок 4: Аналіз минулих результатів — подивіться, наскільки фонд був прибутковим, стабільним і яка його волатильність.

Крок 5: Постійний моніторинг — після початку інвестування слід регулярно відстежувати результати. За потреби можна змінювати фонд відповідно до змін ринку.

Звідки береться дохід і як його вимірювати

Після купівлі частки інвестор має бути терплячим, оскільки фонди відрізняються від торгівлі акціями, яку можна робити часто. Зазвичай відкриті фонди дозволяють купувати та продавати частки лише один раз на день.

NAV (Net Asset Value) — це вартість однієї частки фонду, яка розраховується на основі всіх активів, що належать фонду, у цей день. (За актуальною ціною) і з урахуванням зобов’язань і витрат.

Якщо NAV сьогодні вища за NAV у момент покупки, різниця — це ваш прибуток. Це називається Capital Gain. Цей тип доходу виникає, коли вартість активів у фонді зростає.

Крім того, деякі фонди виплачують доход у вигляді дивідендів (прибуткових виплат) періодично, і вам не потрібно продавати частки.

Прибуток або збитки від інвестицій у фонд складаються з Capital Gain і дивідендів разом. (Якщо фонд надає обидва види)

Підсумок

Ніхто не є ідеальним інвестором з самого початку. Обмеження, такі як відсутність досвіду, зайнятість або обмежений капітал, не повинні бути причиною провалу фінансового планування. Інвестиційні фонди допомагають зробити інвестування простішим.

Залишити гроші без діла — означає втратити їхню цінність з часом. Враховуючи, що всі обмеження можна подолати за допомогою інструментів, єдине питання — коли почати?