Чому вартість грошей з часом має велике значення для ваших інвестицій

TL;DR Цінність грошей з часом говорить нам, що сума сьогодні має більшу вартість, ніж та ж сама сума в майбутньому, оскільки ви можете отримати прибуток, інвестуючи її зараз. Цю концепцію можна виразити через формули теперішньої вартості та майбутньої вартості, і вона підлягає впливу як складних відсотків, так і інфляції. Для криптоінвесторів важливо розуміти, коли слід купувати, ставити або чекати кращих можливостей.

Основний принцип: Чому час має значення для грошей

Якщо ви замислюєтеся, чи слід взяти менше підвищення зарплати зараз або почекати на більше наприкінці року, ви стикаєтеся з класичним дилемою, яку економічна теорія може допомогти вирішити. Вартість грошей з плином часу не є лише академічною – це практичний посібник для будь-якого економічного рішення.

Давайте візьмемо конкретний приклад: ви позичили другу 1.000 USD, і тепер він/вона повинен повернути їх. Ваш друг пропонує віддати вам гроші сьогодні, але інакше планує на рік у подорож навколо світу. Ви можете отримати їх назад, коли він/вона повернеться – якщо ви хочете почекати.

Якщо ви оберете чекати, ви втратите можливість інвестувати гроші зараз. Крім того, інфляція означає, що 1.000 USD через 12 місяців матиме меншу купівельну спроможність, ніж сьогодні. Щоб чекати було варто, ваш друг повинен дати вам більше, ніж 1.000 USD – принаймні компенсацію за потенційний дохід, який ви могли б отримати.

Теперішня вартість та майбутня вартість: Дві сторони однієї монети

Щоб оцінити вартість грошей з часом, ми повинні бути здатні розрахувати, скільки гроші в майбутньому варті сьогодні (теперішня вартість), і навпаки – скільки гроші сьогодні варті в майбутньому (майбутня вартість).

Майбутня вартість говорить про те, наскільки ваші гроші зростуть. Якщо ви інвестуєте 1.000 USD сьогодні з річною процентною ставкою 2 %, через рік у вас буде:

FV = $1 000 × 1,02 = 1 020 USD

Протягом двох років буде:

FV = $1 000 × 1,02² = USD 1 040,40

Загальна формула така:

FV = І × (1 + r)^n

Де I - початкова сума, r - процентна ставка, а n - кількість періодів.

Дисконтована вартість робить протилежне. Вона показує, скільки насправді коштує майбутня сума сьогодні. Якщо ваш друг каже, що він/вона дасть вам 1.030 USD через рік, ви можете розрахувати, чи це вигідна угода:

PV = $1 030 ÷ 1,02 = USD 1 009,80

Дисконтована вартість на 9,80 USD вища, ніж те, що ви отримуєте зараз – тому варто почекати. Загальна формула така:

PV = FV ÷ (1 + r)^n

Ці дві формули є фундаментальними для розуміння вартості грошей з плином часу в будь-якому контексті.

Як складні відсотки підсилюють вартість грошей з часом

Проценти створюють снігову кулю протягом років. Те, що починається як маленький виграш, стає значно більшим, якщо відсоток сам заробляє відсоток.

Якщо процентна ставка обчислюється більше ніж один раз на рік – наприклад, щоквартально – гроші зростають швидше. Формула буде:

FV = PV × (1 + r/t)^(n×t)

Скільки разів на рік нараховується відсоток.

З річним нарахуванням 2 % на 1.000 USD ви отримаєте 1.020 USD. Але з квартальним нарахуванням:

FV = 1 000 доларів США × (1 + 0,02/4)^4 = USD 1 020,15

Це лише 15 ере різниці за рік, але на триваліших періодах або з більшими сумами різниця стає значно більшою. Ось чому довгострокові інвестиції винагороджуються так щедро – складний відсоток постійно працює на вас.

Інфляція: Прихована противага вартості грошей з часом

Що означає 2 % відсоток, якщо інфляція становить 3 % на рік? У такій ситуації ви насправді втрачаєте купівельну спроможність, навіть із відсотковими доходами.

Інфляція вимірюється через різні цінові індекси, і її важко передбачити. Під час переговорів про заробітну плату ми часто бачимо, що працівники ведуть переговори на основі інфляційної ставки, а не ринкової ставки – щоб зберегти свою купівельну спроможність.

Інфляція суттєво впливає на вартість грошей з часом, але її важко врахувати в прогнозах на майбутнє. Найголовніше - звертати на неї увагу, коли приймаєте економічні рішення.

Цінність грошей з часом на крипторинку: Практичні вибори

У криптоінвестуванні ви часто стикаєтеся з вибором між тим, щоб торгувати зараз чи пізніше. Locked staking є класичним прикладом: чи варто вам тримати свій Ether (ETH) зараз чи заблокувати його на шість місяців за 2 % річних?

Ви можете знайти інші можливості для стейкингу з вищою віддачею. Простий розрахунок вартості грошей з часом допоможе вам оцінити, яка можливість є найкращою.

Більш абстрактне питання: коли слід купувати Bitcoin (BTC)? Хоча BTC називається дефляційним, постачання насправді повільно зростає до певної точки – що означає, що технічно він є інфляційним на даний момент. Чи слід купувати BTC на 50 USD сьогодні або почекати до наступної зарплати?

Цінність грошей з часом пропонує вам купити зараз – але з волатильністю ціни BTC ситуація більш складна. Тут ви повинні зважити часову цінність проти цінового ризику.

Використовуйте цінність грошей з часом у ваших фінансових рішеннях

Ви, ймовірно, вже інтуїтивно використовуєте цю концепцію. Процентні ставки, доходність і інфляція є частиною повсякденних рішень.

У формалізованих версіях, які ми переглянули, особливо важливі для великих інвесторів – навіть частка відсотка має велике значення для їхнього прибутку.

Як криптоінвестор, ви повинні пам'ятати про цінність грошей з часом, коли вирішуєте, де і як інвестувати – щоб забезпечити максимальну віддачу з часом.