Вступ: Порівняння інвестицій у REI та AAVE

На ринку криптовалют порівняння між REI та AAVE є неминучою темою для інвесторів. Ці активи суттєво різняться за ринковою капіталізацією, сферами застосування та ціновими тенденціями. Вони також відображають різне позиціонування криптоактивів.

REI Network (REI): Запущена у 2022 році, мережа здобула визнання ринку завдяки статусу легкої, безкоштовної, сумісної з EVM блокчейн для рівня додатків, орієнтованої на підприємства та розробників. Архітектура підтримує необмежене масштабування.

AAVE (AAVE): З 2020 року відома як провідний децентралізований відкритий протокол кредитування, що забезпечує сервіси депозитів і позик з алгоритмічним визначенням ставок та інтеграцією Chainlink oracle для забезпечення справедливості ціни забезпечення.

Ця стаття містить повний аналіз порівняння інвестиційної цінності REI та AAVE з позицій історичних цін, механізмів емісії, ринкової адаптації, технічної екосистеми та перспектив розвитку, а також відповідь на ключове питання інвесторів:

"Який з цих активів вигідніше купувати зараз?"

Порівняльний аналітичний звіт: REI Network проти Aave

Дата аналізу: 24 грудня 2025 року

I. Порівняння історичних цін та поточний ринковий стан

Історична динаміка цін REI Network і Aave

REI Network (REI):

• Історичний максимум (ATH): $0,354607 (29 березня 2024 року)
• Історичний мінімум (ATL): $0,00331545 (19 грудня 2025 року)
• Ціна запуску: $0,1506 (3 травня 2022 року)
• Падіння від ATH: -97,80%

Aave (AAVE):

• Історичний максимум (ATH): $661,69 (19 травня 2021 року)
• Історичний мінімум (ATL): $26,02 (5 листопада 2020 року)
• Ціна запуску: $1,70 (28 вересня 2020 року)
• Падіння від ATH: -77,56%

Аналіз ринкової динаміки

За аналізований період REI Network зазнала значно більшого падіння ціни. Від максимуму REI втратила 97,80%, Aave — 77,56%. Це свідчить про різні ринкові траєкторії активів. REI оновила мінімум за п’ять днів до дати аналізу, тоді як мінімум Aave був понад чотири роки тому.

Поточний ринковий стан (24 грудня 2025 року)

Дані про ціни:

• Поточна ціна REI Network: $0,003622
• Поточна ціна Aave: $148,78
• Цінове співвідношення: AAVE у 41 050 разів дорожчий за REI

24-годинна торговельна активність:

• Обсяг торгів REI Network за 24 години: $44 229,94
• Обсяг торгів Aave за 24 години: $10 748 011,73
• Співвідношення обсягів: AAVE торгується у 242,7 рази більше

Ринкова капіталізація:

• REI Network: $3 622 000 (повністю розведена)
• Aave: $2 380 480 000 (повністю розведена)
• Капіталізація: AAVE у 657 разів більший

Динаміка ціни за 24 години:

• REI Network: -6,04%
• Aave: -2,81%

Індекс ринкових настроїв (Fear & Greed Index):

• Поточне значення: 24
• Статус: екстремальний страх
• Така динаміка відображає загальний негативний настрій на ринку криптоактивів.

Джерела цін:

• REI Network: Gate Market Data
• Aave: Gate Market Data

II. Огляд проєктів і технічна архітектура

REI Network

REI Network — це публічна блокчейн для рівня додатків, сумісна з Ethereum EVM, легка та безкоштовна. Фокус — посилення характеристик легкої інфраструктури, підтримка масштабування. Мета — пропозиція масштабованих рішень для сучасних викликів блокчейн і створення нових парадигм кросчейн-взаємодії.

Походження токена: Токени REI з’явилися в результаті конвертації основних токенів GXChain (GXC) у співвідношенні 1:10. Максимальна емісія — 1 млрд REI.

Поточні показники пропозиції:

• В обігу: 979 241 447 REI (97,92% від максимуму)
• Загальна емісія: 1 000 000 000 REI
• Максимальна емісія: 1 000 000 000 REI

Aave

Aave — відкритий децентралізований протокол кредитування, що надає сервіси депозитів і позик. Відсотки для вкладників і позичальників визначаються алгоритмічно на основі обсягів. Протокол використовує Chainlink oracle для забезпечення точності і справедливості цін забезпечення.

Історія токена: Aave провела заміну токена LEND на AAVE (AIP1, 3 жовтня 2020 року, висота блоку 10 978 863), співвідношення 100:1.

Поточні показники пропозиції:

• В обігу: 15 193 699,426 AAVE (94,96% від максимуму)
• Загальна емісія: 16 000 000 AAVE
• Максимальна емісія: 16 000 000 AAVE

III. Ринкова позиція і рейтинг

Ринкові рейтинги (на 24 грудня 2025 року):

• REI Network: №1747
• Aave: №46

Ринкова домінантність:

• REI Network: 0,00011%
• Aave: 0,075%

Aave утримує значно вищу частку ринку як лідер DeFi, а REI Network — мікрокапіталізований актив з мінімальною часткою.

IV. Волатильність ціни та аналіз трендів

Зміни ціни за різні періоди

Волатильність REI Network:

• 1 година: -1,84%
• 24 години: -6,04%
• 7 днів: -9,37%
• 30 днів: -59,76%
• 1 рік: -93,65%

Волатильність Aave:

• 1 година: -0,16%
• 24 години: -2,81%
• 7 днів: -19,22%
• 30 днів: -12,8%
• 1 рік: -61,12%

Порівняння волатильності

REI Network виявляє значно вищу короткострокову волатильність. За 1 годину REI впала на 1,84%, AAVE — на 0,16%. Обидва активи слабшають на довгих відрізках, але річне падіння REI (-93,65%) значно вище за Aave (-61,12%). За 30 днів REI знизився на -59,76%, Aave — на -12,8%, що свідчить про сильніший тиск на REI.

V. Розподіл на біржах і ліквідність

Наявність REI Network на біржах:

• 6 бірж

Наявність Aave на біржах:

• 65 бірж

Ширший лістинг Aave забезпечує кращу ліквідність та доступність, а також сприяє прозорому формуванню ціни на різних ринках.

VI. Розподіл власників

Власники токенів Aave:

• Загалом: 196 719

Широкий розподіл власників Aave свідчить про децентралізовану модель участі роздрібних та інституційних інвесторів у протоколі.

VII. Підсумки та ринковий контекст

На 24 грудня 2025 року крипторинок працює в умовах екстремального страху (Fear & Greed Index: 24), що негативно впливає на обидва активи. Глибина падіння для REI і AAVE різна.

Ключові відмінності:

• Aave має вищу ринкову зрілість, ліквідність і рівень адаптації
• REI Network — значно більш волатильний, оновив історичний мінімум у поточному періоді
• Екстремальний страх означає складності для обох, але у Aave інший профіль ризику завдяки DeFi-позиції, на відміну від інфраструктурного позиціонування REI Network

Джерела даних

Дані станом на: 24 грудня 2025 року, 14:06–14:09 (UTC)

Порівняльний аналіз основних інвестиційних факторів: REI Network проти AAVE

I. Короткий зміст

На основі доступних матеріалів цей звіт розглядає ключові фактори інвестиційної цінності, що розділяють REI Network і AAVE в екосистемі криптовалют. Основна увага — на різних ціннісних пропозиціях, ринковому позиціонуванні та економічних чинниках.

II. Ключові інвестиційні фактори: REI Network проти AAVE

Відмінності у ціннісних пропозиціях

REI Network:

• Головна перевага: скасування gas fee завдяки інноваціям у транзакціях
• Доступність: зменшує фінансове навантаження для розробників і користувачів
• Конкурентна перевага: вирізняється функціоналом інфраструктури блокчейнів

AAVE:

• Головна перевага: висока бета-динаміка і швидка ринкова реакція
• Позиціонування: швидкодіюча DeFi-платформа
• Роль: приклад інноваційної інфраструктури у децентралізованих фінансах

Інвестиційна філософія та ринковий напрямок

Головний принцип інвестування в криптовалюти — напрям важливіший за швидкість. REI Network і AAVE фокусуються на інноваціях та ринковій стратегії, а не тільки поточних коливаннях ціни. Це означає:

• Стійке позиціонування важливіше за швидкі зміни
• Довгостроковий розвиток екосистеми має пріоритет над спекуляціями
• Ринковий аналіз вимагає розуміння напряму проєкту і стратегії

Динаміка ринку спотових ETF (грудень 2025 року)

Фіксуються значні інституційні потоки у цей період:

Ethereum Spot ETF:

• Сукупний чистий притік: $140 млн
• BlackRock (ETHA): $53,01 млн за день
• Fidelity (FETH): $34,38 млн за день
• Сукупний притік ETHA: $13,138 млрд

Bitcoin Spot ETF:

• Перехід до відтоку: $14,90 млн (після 5 днів притоку)
• BlackRock (IBIT): $42,24 млн за день
• Сукупний притік IBIT: $62,663 млрд

Примітка: ці потоки відображають інституційне впровадження у традиційних фінансах і показують, як ключові активи виходять на ринок через регульовані інвестпродукти.

III. Контекст розвитку екосистеми

Інтеграція реальних активів (RWA)

Криптоекосистема ілюструє інституційну участь через токенізацію реальних активів:

• BlackRock, JPMorgan, Goldman Sachs токенізують активи у блокчейні
• Фонд BlackRock BUIDL управляє близько $2 млрд на Ethereum
• Kinexys від JPMorgan обробив понад $1,5 трлн із денним обігом понад $2 млрд
• OnChain US Government Money Fund від Franklin Templeton ілюструє потенціал токенізованих фондів

Це створює екосистемні можливості для платформ типу AAVE та інфраструктурних рішень REI Network.

Розвиток Layer 2

Фіксується прогрес у Layer 2-рішеннях для Ethereum:

zkSync (ZK Token):

• Запуск: 11 червня 2024 року
• Загальна емісія: 21 млрд ZK
• Airdrop: 17,5% від загальної емісії (найбільший серед L2)
• Інцидент безпеки: $5 млн токенів (квітень 2025 року) через витік ключа гаманця адміністратора

Примітка: інцидент ілюструє необхідність безпеки в інфраструктурі масштабування.

IV. Структура ринку і розподіл капіталу

Потоки капіталу через спотові ETF (3 грудня 2025 року)

Поведінка інституційних інвесторів демонструє диференціацію потоків у ключових криптовалютах:

• XRP Spot ETF: $50,27 млн притоку (Grayscale GXRP: $39,26 млн за день)
• Solana Spot ETF: $32,19 млн відтоку (21Shares SOL ETF TSOL: $41,79 млн за день)
• Ethereum Spot ETF: $140 млн притоку (найбільше серед основних активів)
• Bitcoin Spot ETF: перехід від притоку до відтоку

Це свідчить про переоцінку інституційної корисності платформ та інфраструктури.

Обмеження і дефіцит даних

Матеріали містять обмеженої кількості токеномічних, технологічних і політичних даних для прямого порівняння REI Network і AAVE. Звіт фокусується на відмінностях ціннісних пропозицій і ринковому контексті, а не на всебічному аналізі всіх показників.

III. Прогноз цін на 2025–2030 роки: REI проти AAVE

Короткостроковий прогноз (2025)

• REI: консервативний $0,00340–$0,00360 | оптимістичний $0,00450–$0,00488
• AAVE: консервативний $78,80–$148,67 | оптимістичний $148,67–$221,52

Середньостроковий прогноз (2027)

• REI прогнозується у фазі накопичення, діапазон $0,00264–$0,00631 за рахунок розвитку екосистеми й адаптації
• AAVE у фазі консолідації зростання, діапазон $210,06–$242,55, підтриманий оновленнями протоколу та інституційним інтересом
• Драйвери: інституційні інвестиції, ETF, DeFi-експансія, покращення управління

Довгостроковий прогноз (2030)

• REI: базовий сценарій $0,00480–$0,00738 | оптимістичний $0,00738–$0,00974
• AAVE: базовий сценарій $171,50–$295,69 | оптимістичний $295,69–$316,39

Детальні прогнози цін для REI та AAVE

Відмова від відповідальності

Прогнози базуються на аналізі історичних даних і ринковому моделюванні. Всі ціни є невизначеними та залежать від волатильності ринку, регуляторних змін і форс-мажорів. Прогнози не є інвестиційною порадою. Інвесторам слід самостійно аналізувати інформацію та консультуватись з фінансовими радниками.

REI:

AAVE:

Порівняльний аналітичний звіт: REI Network проти Aave

IV. Порівняння інвестиційних стратегій: REI Network vs AAVE

Довгострокові та короткострокові стратегії

REI Network:

• Релевантний для інвесторів, які роблять ставку на масштабування інфраструктури й розвиток рівня додатків
• Довгостроково: фаза накопичення під час інституційного прийняття; підходить для експозиції до легких EVM-рішень
• Короткостроково: висока волатильність вимагає обмеження позицій через останній мінімум ціни і ринкові умови

AAVE:

• Підходить інвесторам, які прагнуть участі в перевірених DeFi через інституційні канали
• Довгостроково: зрілість і ETF-інтеграція створюють точки входу; підходить для пріоритету стабільності над спекуляціями
• Короткостроково: ліквідність і широкий лістинг дозволяють гнучко керувати входом/виходом

Управління ризиками та розподіл активів

Консервативний профіль:

• REI Network: 5–10% криптопортфеля (через волатильність і мікрокапіталізацію)
• AAVE: 60–70% криптопортфеля (завдяки ринковому статусу й інституційній доступності)
• Хеджування: резерв у стейблкоїнах (20–30%), диверсифікований DeFi-кошик

Агресивний профіль:

• REI Network: 25–40% криптопортфеля (з потенціалом зростання у наративі масштабування)
• AAVE: 40–50% криптопортфеля (висока бета-динаміка й інституційні переваги)
• Хеджування: арбітраж, шорт Layer 1, опціони для фіксації волатильності

V. Порівняння потенційних ризиків

Ринковий ризик

REI Network:

• Гостре падіння: -97,80% від ATH — екстремальний ризик зниження, відсутність треку відновлення
• Концентрація ліквідності: 24-годинний обіг $44 229,94 — високий сліппедж для середніх обсягів
• Втрата домінантності: 0,00011% частки — мінімальна інституційна участь і ліквідність на виході
• Оновлений мінімум (19 грудня 2025 року) — ризик подальшого падіння

AAVE:

• Висока волатильність: -61,12% за рік — чутливість до ринкових змін
• Концентрація DeFi-ризиків: залежність від цін забезпечення і механізмів ліквідації під час стресу
• Регуляторна невизначеність: ризики щодо споживчого кредитування, AML, страхування депозитів

Технічний ризик

REI Network:

• Валідація масштабування: обмежена база даних не дозволяє перевірити заявлену масштабованість
• Підтримка EVM: залежність від стандарту Ethereum створює технічні ризики під час оновлень
• Відставання розвитку: 6 бірж, мінімальний розподіл — незрілість інфраструктури

AAVE:

• Залежність від oracle: інтеграція Chainlink — ризик маніпуляцій ціновими даними або збоїв
• Безпека смарт-контрактів: складність вимагає постійних аудитів і управління ризиками
• Каскад ліквідацій: ринковий стрес може спричинити лавиноподібні ліквідації

Регуляторний ризик

Глобальний вплив:

• REI Network: рівень додатків — регуляторна невизначеність, потенційна класифікація як незареєстрована цінна папір
• AAVE: DeFi-кредитування підлягає контролю щодо споживчого кредитування, AML, страхування депозитів
• Інституційна доступність: AAVE через ETF підвищує вимоги до комплаєнсу, але і забезпечує легітимність; у REI немає інституційної інфраструктури

VI. Висновок: Який актив кращий для інвестицій?

📌 Підсумок інвестиційної цінності

Переваги REI Network:

• Інфраструктура без gas fee сприяє залученню розробників і підприємств
• Рання стадія розвитку — потенціал асиметричного зростання за умови адаптації
• Легка EVM-сумісність підходить для корпоративних рішень

Переваги AAVE:

• Визнаний DeFi-кредитний протокол із перевіреним попитом у кількох ринкових циклах
• Інституційний канал: $140 млн у ETF Ethereum — доказ доступності капіталу
• Вища ліквідність: 65 лістингів і 196 719 власників — ефективний вихід і ціноутворення
• Зріла технічна база: Chainlink і алгоритмічні ставки — battle-tested інфраструктура

✅ Рекомендації з інвестування

Початківці:

• Рекомендація: AAVE у складі диверсифікованого DeFi-кошика
• Пояснення: усталена позиція, ліквідність, інституційна валідація через ETF знижують ризики
• Стратегія входу: усереднення ціни 3–6 місяців для пом’якшення екстремального страху

Досвідчені інвестори:

• Рекомендація: тактична алокація REI (5–15% криптоактивів) разом із базовою позицією в AAVE (40–60%)
• Пояснення: досвід дозволяє визначати фази накопичення REI, AAVE стабілізує портфель
• Просунуті стратегії: арбітраж для REI, опціони для фіксації волатильності AAVE

Інституційні інвестори:

• Рекомендація: алокація в AAVE через регульовані ETF (ETHA, FETH, 21Shares)
• Пояснення: інституційний капітал і регуляторна ясність — пріоритет для мандатних портфелів
• Додатково: REI лише для венчурних стратегій, не для основних портфелів за поточних умов

⚠️ Дисклеймер ризику: Ринок криптовалют надзвичайно волатильний, обидва активи зазнали різкого падіння у 2025 році. Поточний ринковий настрій — екстремальний страх (Fear & Greed Index: 24). REI Network нещодавно оновила мінімум, що підвищує ризик ліквідації. Цей аналіз не є інвестиційною порадою. Інвестори мають проводити власний аналіз і консультуватися зі спеціалістами перед рішеннями. Минулі результати та прогнози не гарантують майбутніх. Регуляторні зміни, ринкові порушення і непередбачувані технічні події можуть зробити прогнози неактуальними. None

Порівняльний аналітичний звіт: REI Network проти AAVE

FAQ

Q1: Які основні відмінності між REI Network і AAVE за ринковою позицією на 24 грудня 2025 року?

A: REI Network і AAVE займають різні ринкові позиції. AAVE — №46 у світі, ринкова капіталізація $2,38 млрд, 65 бірж; REI Network — №1747, капіталізація $3,62 млн, 6 бірж. 24-годинний обіг AAVE у 242,7 рази більший ($10,75 млн проти $44,2 тис.). AAVE має кращу короткострокову динаміку (-2,81% за 24 години), REI — -6,04%.

Q2: Наскільки серйозні падіння цін і що вони означають?

A: REI Network впала на -97,80% від ATH $0,354607 (29 березня 2024 року), мінімум — $0,00331545 (19 грудня 2025 року). AAVE впав на -77,56% від ATH $661,69 (19 травня 2021 року), мінімум був понад чотири роки тому. Глибше падіння REI означає сильний ринковий стрес і втрату довіри, падіння AAVE — типовий цикл для криптоактивів.

Q3: Які технічні відмінності у ціннісній пропозиції REI Network і AAVE?

A: REI Network скасовує gas fee через інноваційні транзакції, позиціонується як легка, безкоштовна, EVM-сумісна блокчейн для підприємств і розробників. AAVE — відкритий децентралізований кредитний протокол із алгоритмічними ставками, Chainlink oracle для точності цін. REI — інфраструктурне масштабування, AAVE — децентралізовані фінансові сервіси.

Q4: Який актив більш волатильний і що це означає для управління ризиками?

A: REI Network має більшу волатильність: 1 година — -1,84% проти -0,16% у AAVE, рік — -93,65% проти -61,12%. Консерваторам варто обмежити REI до 5–10% криптоактивів із суворими stop-loss, AAVE може становити 60–70% портфеля. Агресивні інвестори можуть алокувати 25–40% у REI і 40–50% в AAVE для стабілізації.

Q5: Які інституційні індикатори прийняття має кожен актив і чим вони різняться?

A: AAVE має більше інституційних каналів: $140 млн притоку в Ethereum ETF у грудні 2025 року (BlackRock ETHA $53,01 млн/день, $13,138 млрд — кумулятивно; Fidelity FETH — $34,38 млн/день). 196 719 власників і 65 бірж — це доступність для інституцій. REI Network не має ETF і широкого лістингу, що обмежує інституційний попит.

Q6: Які основні ризики відрізняють ці два активи?

A: REI Network має ризик концентрації ліквідності ($44,2 тис. обігу на день), втрачає ринкову частку (0,00011%), незрілість масштабування й оновлений мінімум. AAVE має ризик залежності від Chainlink, ризик каскадної ліквідації й регуляторну невизначеність щодо DeFi. У REI — екстремальне падіння (-97,80% від ATH), ризик ліквідації й технічного пробою; у AAVE — знижений політичний ризик через ETF.

Q7: Які стратегії інвестування рекомендуються для різних профілів інвесторів за умов екстремального страху на ринку?

A: Початківцям слід обирати AAVE з усередненням ціни впродовж 3–6 місяців завдяки інституційній валідації й ліквідності. Досвідчені інвестори можуть тактично алокувати REI (5–15%) разом із базовою позицією в AAVE (40–60%), використовуючи арбітраж і опціони. Інституційним інвесторам варто працювати з AAVE через ETF (ETHA, FETH, 21Shares). REI Network — лише для венчурних стратегій, не для основних портфелів зараз.

Q8: Який актив забезпечує кращу співвідносну до ризику дохідність за прогнозами на 2025–2030 роки та поточних ринкових умовах?

A: AAVE має вищий потенціал співвідносної до ризику дохідності. Навіть за екстремального страху (Fear & Greed Index: 24) консервативний прогноз AAVE на 2025 рік ($78,80–$148,67) утримує поточний рівень із підтримкою, оптимістичний — $221,52. До 2030 року базовий прогноз — $171,50–$295,69 (зростання 15–99%). Прогнози REI ($0,00340–$0,00488) припускають зростання лише за умови прийняття, але невизначеність і мінімум залишають ризик високим. Інституційний капітал, перевірений попит і регуляторна ясність AAVE забезпечують надійніший профіль ризику для консервативних інвесторів із фокусом на збереженні капіталу.