Стейблкоины и мгновенное урегулирование формируют будущее платежной системы

Источник: Coinspaidmedia Оригинальный заголовок: Stablecoins and Instant Settlement Shape Future of Payment System Оригинальная ссылка: В 2026 году индустрия платежей входит в фазу глубоких преобразований, вызванных регулируемыми стейблкоинами, инфраструктурой мгновенных расчетов и автономными решениями на базе искусственного интеллекта (AI).

Новое исследование Deloitte отмечает, что рынок платежей в целом, и рынок США в частности, меняется под влиянием регуляторных реформ, технологического прогресса и растущих требований со стороны бизнеса и потребителей. Регулирование больше не сдерживает инновации. Вместо этого оно становится их катализатором, формируя новые платежные рельсы и модели монетизации.

Стейблкоины как ключевой катализатор

Одним из ключевых драйверов изменений являются стейблкоины. После принятия в США закона GENIUS в июле 2025 года рынок получил единые регуляторные рамки для цифровых валют, привязанных к фиату, включая обязательные 100% резервы и строгие требования к отчетности. Это значительно повысило доверие со стороны банков и корпораций. По данным Deloitte, общая рыночная капитализация регулируемых стейблкоинов уже превышает $250 миллиардов, а сборы за трансграничные переводы с их использованием позволяют снизить издержки по сравнению с традиционными каналами, где средняя комиссия за перевод все еще превышает 6%.

Ускорение мгновенных платежей

В то же время, переход к мгновенным платежам ускоряется. Запуск системы FedNow в 2023 году и расширение сети RTP привели к широкому внедрению расчетов в реальном времени 24/7/365. Аналитики JPMorgan прогнозируют, что объем транзакций в реальном времени вырастет на 289% с 2023 по 2030 год. За всего один год, с Q2 2024 по Q2 2025, объем транзакций FedNow увеличился в 20 раз, а их общая стоимость выросла в 500 раз, достигнув $245 триллионов.

ISO 20022: новый стандарт

В отчете также особое внимание уделяется стандарту ISO 20022, который становится обязательным для ключевых платежных систем. По состоянию на июль 2025 года Fedwire полностью перешел на этот стандарт, а SWIFT завершила переходный период в ноябре 2025 года. Deloitte оценивает, что ранее более 72% данных в платежных сообщениях передавалось в неструктурированном формате, требующем ручной проверки. Внедрение ISO 20022 позволяет автоматизировать соблюдение требований, предотвращение мошенничества и аналитическую работу, превращая данные в конкурентное преимущество.

AI-агенты: следующая граница

Еще одним поворотным моментом станет развитие автономных платежей на базе агентного ИИ. В отличие от генеративных моделей, AI-агенты способны самостоятельно выполнять многоэтапные операции, от обработки счетов до управления ликвидностью. Deloitte прогнозирует, что AI-агенты не только инициируют платежи, но и оптимизируют денежные потоки без участия человека, в то время как роли сотрудников сместятся в сторону контроля и стратегического принятия решений.

Проблема мошенничества

По мере ускорения цифровизации возрастает и давление со стороны мошенничества. Visa уже использует системы, анализирующие более 500 параметров для каждой транзакции, что помогает предотвращать мошеннические операции на сумму до $28 миллиардов ежегодно. Однако эксперты предупреждают, что по мере развития генеративного ИИ финансовые потери от мошенничества будут продолжать расти, и успех рынка будет зависеть от балансирования безопасности и удобства для пользователя.

Взгляд в будущее

Deloitte подчеркивает, что в 2026 году победителями станут компании, отказавшиеся от устаревшей инфраструктуры, принявшие мгновенные платежи, стейблкоины и нейронные сети, и превратившие регуляторные требования в источник стратегического преимущества. В новой среде соблюдение требований станет лишь отправной точкой, а ключевыми факторами успеха — скорость и качество внедрения инноваций.