XAUUSD Анализ цен на золото и текущих рыночных трендов - 7 января 2569

Ситуация на рынке золота в начале азиатской сессии

Сегодня рынок драгоценных металлов испытывает значительную волатильность. Цена золота XAUUSD на открытии азиатской сессии выросла более чем на 1%, преодолев уровень сопротивления в 4 500 долларов, после чего скорректировалась до 4 460 долларов.

Основной причиной покупательского спроса стала неопределенность геополитической ситуации, которая вызывает поток капитала в безопасные активы. Рынок наблюдает за новым витком конфликтов, который может перерасти в масштабную кризисную ситуацию, в то время как фондовые рынки продолжают достигать новых рекордов, игнорируя эти риски. Это свидетельствует о том, что капитал действительно идет в активы-убежища.

Изменение роли золота в инвестиционной стратегии

Золото уже не является лишь традиционным средством защиты от инфляции. По мнению старших аналитиков, золото превратилось в базовый актив для хеджирования геополитических рисков. Трейдеры драгоценных металлов показывают, что они умеют глубже читать рыночные сигналы, чем другие участники рынка.

Ужесточение политики США и возможные реакции других великих держав уже закладываются в цену золота, что делает его более чувствительным к макроэкономическим рискам.

Расширение рынка серебра и меди

Не только золото, но и серебро (Silver) и медь (Copper) демонстрируют захватывающие движения.

Серебро: цена выросла более чем на 4%, превысив 80 долларов за унцию.

Медь: фьючерсы превысили уровень 6 долларов за фунт впервые.

Движущей силой цен являются промышленные потребности. В эпоху перехода к электрификации и чистой энергии эти металлы являются ключевыми для развития инфраструктуры, таких как дата-центры и электросети.

Отношение цены золота к серебру (Gold/Silver Ratio) снизилось до 55, что является минимальным уровнем с апреля 2013 года. Это явно показывает, что серебро демонстрирует более впечатляющие результаты, чем золото.

Долгосрочные перспективы и целевые уровни

Аналитики считают, что достижение цены на золото в 5 000 долларов к 2026 году вполне реально, особенно при сохранении текущей политики центральных банков по ставкам. Однако важным фактором остается рынок труда.

Фундаментальные факторы, поддерживающие бычий тренд, включают глубокие проблемы государственного долга, обесценивание валют и глобальные конфликты без очевидного выхода. В этих условиях цена на золото в 5 000 долларов не кажется фантастической — это цель, к которой рынок движется.

Краткосрочные риски, связанные с ребалансировкой портфеля

Несмотря на основной бычий тренд, краткосрочные риски связаны с ребалансировкой портфелей крупными фондами. В 2025 году золото принесло доходность 67%, а серебро выросло почти на 150%.

Инвестиционные фонды вынуждены продавать прибыльные активы для поддержания пропорций портфеля. Ожидается, что в этот период может быть продано золота на сумму до 5 500 миллионов долларов и серебра на 5 000 миллионов долларов.

Однако такие продажи не означают ухудшение фундаментальных условий, а являются частью финансовых механизмов, которые могут временно снизить цену и создать возможности для дополнительных покупок.

Анализ графика золота XAUUSD на 4-часовом таймфрейме

Текущая цена золота — 4 462 доллара, что подтверждает силу восходящего тренда.

Анализ графика на 4-часовом таймфрейме показывает, что цена движется в рамках параллельного восходящего канала, приближаясь к верхней границе, которая выступает в роли динамического сопротивления.

Теоретическая цель: расширение Fibonacci 141,4% в районе 4 480–4 481 долларов — важный уровень «испытания на прочность». Пробитие этого уровня может привести к замедлению покупательского импульса или фиксации прибыли.

Индикаторы: RSI остается в зоне 60, что говорит о наличии пространства для роста. Однако Stochastic RSI дает медвежий кроссовер в зоне перекупленности выше 80, что указывает на возможное замедление восходящего импульса.

Риски: высокий риск коррекции. Текущая цена с отношением Risk-to-Reward уже не кажется оптимальной.

Рекомендуемая торговая стратегия

Оптимальные точки входа: дождаться коррекции к уровню поддержки, который сменил статус с сопротивления, — в диапазоне 4 433–4 441 долларов. Если график сможет закрепиться выше этого диапазона, не опустившись ниже короткосрочной EMA, это подтвердит продолжение роста к целевому уровню 4 551 доллар (Fibonacci 161,8%).

Если произойдет пробой: при падении ниже 4 433 следующая важная поддержка — средний скользящий и горизонтальный уровень около 4 342 долларов, что станет ключевым ориентиром.

Вывод: «Ждать коррекции и входить в позицию» — наиболее безопасная стратегия при приближении графика к зоне перекупленности.

Важные уровни поддержки и сопротивления

Поддержки:

• $4 433 – $4 441
• $4 342

Сопротивления:

• $4 480 – $4 481
• $4 520
• $4 551