Ключевые экономические отчёты на этой неделе — сигналы политики и ФРС впереди

Источник: CoinEdition Оригинальный заголовок: Ключевые экономические отчеты на этой неделе — сигналы политики и ФРС впереди Оригинальная ссылка:

• Данные по инфляции в США и комментарии ФРС доминируют в макроэкономическом календаре.
• Биткойн держится выше $90,000, поскольку неопределенность политики влияет на поведение инвесторов.
• Акции и товары могут столкнуться с волатильностью из-за отчетов о доходах и экономических данных.

Финансовые рынки вступают в важную неделю, движимую данными по экономике США и сигналами политики. Ожидается, что отчеты по инфляции и комментарии Федеральной резервной системы определят краткосрочное направление рынка. Криптовалюты, акции и товары чувствительны к результатам.

Рынки открывают неделю с акцентом на политику и сигналы ФРС

Крупное предложение по политике набрало поддержку у инвесторов относительно ограничения процентных ставок по кредитным картам. Это вызвало опасения по поводу ужесточения кредитных условий для потребителей с низким кредитным рейтингом.

Также запланировано выступление официального представителя Комитета по открытым рынкам (FOMC) на этой неделе. Рынки внимательно следят за развитием событий и обновлениями по ставкам, чтобы принимать стратегические инвестиционные решения. Язык, выражающий жесткую или мягкую позицию, может повлиять на аппетит к риску, особенно на криптовалютных рынках.

Данные по инфляции займут центральное место во вторник

Основное экономическое событие запланировано на вторник с публикацией индекса потребительских цен за декабрь. Предыдущий отчет по CPI показал замедление инфляции до 2,7% в годовом выражении, а базовый CPI снизился до 2,6%, оба ниже ожиданий.

Аналитики оценивают, что инфляция может снизиться до примерно 1,9%. Такой сценарий укрепит ожидания смягчения монетарной политики и потенциально поддержит криптовалюты и акции. Однако любой неожиданный рост может задержать предполагаемые снижения ставок ФРС и оказать давление на рисковые активы.

В другом месте, данные о продажах новых домов за октябрь, задержанные в последние месяцы, также выйдут во вторник и дадут представление о спросе на жилье на фоне ограничений по доступности.

В середине недели внимание переключится на PPI, розничные продажи и торговую политику

К среде внимание сосредоточится на индексе цен производителей за ноябрь, который измеряет оптовую инфляцию и может сигнализировать о будущих ценовых давлениях.

Также в тот же день будут опубликованы данные по розничным продажам, что даст более ясную картину о потребительских расходах в преддверии 2025 года. Запланированы также данные о продажах существующих домов за декабрь, что добавит еще один показатель активности на рынке жилья.

Ожидается также решение Верховного суда США по тарифам в среду. Это решение может повлиять на торговую политику, стоимость импорта и ожидания инфляции, особенно в секторах, чувствительных к глобальным цепочкам поставок.

Данные по рынку труда и производству завершат неделю

Четверг принесет еженедельные данные по заявкам на пособия по безработице, после недавнего увеличения на 8 000 заявок до 208 000 за неделю, завершившуюся 3 января. Несмотря на рост, уровень увольнений остается исторически низким, что свидетельствует о стабильности рынка труда.

Также в четверг будет опубликован индекс производства Филадельфийского ФРС за январь, а также индекс производства Федерального резервного банка Нью-Йорка, что даст представление о региональной активности и общем экономическом движении.

Данные по промышленному производству запланированы на пятницу, а Федеральная резервная система опубликует обновление балансового отчета, за которым внимательно следят криптоинвесторы. Сокращение баланса сигнализирует о более жесткой ликвидности, а расширение — может поддержать рисковые активы, включая Биткойн.

Что это значит для крипторынка

Биткойн изначально испытывал трудности с поддержанием импульса в начале года, несмотря на улучшение настроений на рынках. Между тем, криптовалютные рынки обычно реагируют остро на изменения ожиданий по ставкам.

Низкие ставки поддерживают спрос на рисковые активы, включая Биткойн, за счет улучшения условий ликвидности. Напротив, признаки устойчивой инфляции или более жесткая позиция ФРС могут оказать давление на цены.

В ходе этого анализа Биткойн торгуется по цене $90,489 после роста на 1,3% за последний день. Заметим, что аналитики определили краткосрочный диапазон между $86,300 и $94,800. Пробой ниже $84,000 или выше $94,800 может дать более четкое направление.

Влияние на акции и товары

Фондовые рынки сталкиваются с насыщенной программой, поскольку экономические отчеты совпадают с началом сезона отчетов за четвертый квартал. Основные американские банки и промышленные компании собираются опубликовать результаты, сосредоточившись на кредитной деятельности, спросе потребителей и прогнозах.

Особенно стоит отметить, что акции США показали сильный рост в первую полную торговую неделю января. Индекс S&P 500 вырос на 1,6%, а промышленный индекс Dow достиг рекордных максимумов, в то время как Nasdaq 100 поднялся на 2,2%.

Общее состояние рынка улучшилось, поскольку рост распространился за пределы технологических гигантов. Акции малой капитализации превзошли ожидания, индекс Russell 2000 вырос на 4,6%, что стало его лучшим стартом с 2021 года.

Энергетические акции резко выросли после событий на мировом энергетическом рынке. Несколько энергетических компаний показали двузначный рост за прошлую неделю, что отражает обновленный оптимизм по поводу динамики поставок.

Аналитики считают, что фьючерсы на индексные акции уже отреагировали на ожидания инфляции и новости, связанные с ФРС, подчеркивая чувствительность рынка к макроэкономическим событиям. Любое отклонение от ожиданий по CPI или розничным продажам может привести к резким движениям по основным индексам.

Товары также в центре внимания. Цены на нефть выросли на фоне геополитических событий и опасений по поводу глобальных поставок. Золото достигло рекордных уровней, поскольку инвесторы ищут защиту от неопределенности политики и слабости валют. Данные по инфляции на этой неделе могут укрепить эти тренды или вызвать переоценки, в зависимости от результата.