12 декабря: Технический обзор мультиактивов — сильный отскок биткоина, продолжающаяся борьба драгоценных металлов

Федеральная резервная система: ожидания снижения ставок повышают доходность облигаций, мировые государственные облигации переоцениваются

Трейдеры ожидают, что после следующего заседания Федеральной резервной системы будет объявлено о снижении ставки, достигнув 87%. В целом рынок предполагает, что в декабре начнется цикл снижения ставок, а в следующем году есть еще два возможных корректировки, в конечном итоге целевая ставка может снизиться до диапазона 3.00%-3.25%. Однако текущая ситуация на рынке демонстрирует интригующий противоречивый феномен — несмотря на рост ожиданий снижения ставок, коллективная доходность глобальных облигаций продолжает расти.

Доходность 10-летних облигаций США уже превысила 4.15%, доходность 10-летних японских облигаций достигла 1.97%, а доходность 10-летних немецких государственных облигаций поднялась до 2.81%. Рост доходности облигаций США, Японии и Европы отражает опасения инвесторов по поводу независимости Федеральной резервной системы, ожиданий повышения ставок Банка Японии, а также финансовых проблем в США. Рынок явно не стоит недооценивать риски.

Биткойн: стабилизация выше 90 000 долларов, появление шансов на рост до 100 000

На прошлой неделе биткойн вырос на 1.8% в течение дня, достигнув максимума в 92296 долларов, последний курс — 93.70K. Стоит отметить, что биткойн уверенно держится выше круглой отметки в 90 000 долларов, находясь в явной фазе восстановления, технический индикатор AO показывает накопление бычьей энергии, а восходящий импульс является оптимальным сценарием.

Если биткойн сможет продолжать удерживаться выше 90 000 долларов, в дальнейшем есть шанс протестировать уровень 95000 долларов и даже 100000 долларов. В противном случае, для разворота тренда вверх потребуется сначала пробой уровня поддержки в 86000 долларов.

Технические уровни: поддержки 90000, 86000, 75000; сопротивления 95000, 100000, 106000

Золото: уровень 4200 долларов под давлением, необходимо учитывать риски снизу

Золото на прошлой неделе выросло на 0.27%, достигнув максимума в 4219 долларов, однако за четыре дня подряд столкнулось с сопротивлением около уровня 4200 долларов. В более долгосрочной перспективе золото находится в продолжающемся восходящем тренде с февраля 2024 года, сейчас формируется четвертая зона консолидации, что указывает на наличие импульса роста, но также и на краткосрочные риски.

Технический анализ показывает, что золото торгуется в диапазоне около 3890-4225 долларов, при коррекции важно следить за уровнем 4050 долларов по линии Ганна 2/1, который определит глубину возможного снижения.

Технические уровни: поддержки 4130, 4050, 3930; сопротивления 4220, 4300, 4381

Серебро: новые максимумы, боковой диапазон тестирует терпение быков и медведей

На прошлой неделе серебро выросло на 0.23%, достигнув максимума в 58.72 долларов. Постоянное обновление максимумов свидетельствует о сохранении восходящего тренда, однако продолжительная боковая консолидация указывает на ожесточенную борьбу между покупателями и продавцами, и в краткосрочной перспективе возможен откат.

Ключевой уровень поддержки — 56.50 долларов. Если серебро сможет удержаться выше этого уровня, в дальнейшем возможен рост к 60.0 и даже 63.50 долларов. В противном случае, при пробое 56.50 долларов, возрастает риск дальнейшего снижения до 53.8 и даже 51.0 долларов.

Технические уровни: поддержки 56.5, 53.5, 50.0; сопротивления 60.0, 63.5, 68.0

USD/JPY: долгосрочная восходящая трендовая линия под угрозой, риск снижения возрастает

На прошлой неделе USD/JPY вырос на 0.1%, достигнув максимума в 155.54, в настоящее время удерживается около уровня 155.0. Следует учитывать, что USD/JPY сталкивается с проверкой долгосрочной восходящей трендовой линии, а индикатор AO уже показывает признаки снижения, что указывает на возможное ослабление в дальнейшем.

Если USD/JPY пробьет уровень 155.0, ожидается ускорение снижения, с дальнейшей проверкой уровней 152.0 и даже 150.0. Для разворота нисходящего тренда необходимо закрепиться выше 156.0.

Технические уровни: поддержки 155.0, 152.0, 150.0; сопротивления 157.0, 158.0, 160.0