Дивергенция RSI: Тихий сигнал, предвещающий повороты рынка

Большинство начинающих трейдеров совершают одну и ту же ошибку: слепо доверяют экстремумам перекупленности и перепроданности RSI, ожидая автоматической реакции рынка. Реальность более сложная. Внутри RSI есть инструмент, которым пользуются немногие правильно: дивергенция, торговля по дивергенции — сигнал, предупреждающий о смене направления еще до того, как она произойдет.

Когда цена лжет, а RSI говорит правду

Представьте, что Tesla продолжает достигать новых максимумов на графике цен, но одновременно индикатор RSI формирует все более низкие максимумы. Что происходит? Осциллятор улавливает то, что график еще не отражает: потерю импульса. Это и есть дивергенция, и, вероятно, самый надежный сигнал, который дают осцилляторы.

Торговля по дивергенции работает потому, что RSI и цена «говорят на разных языках». Цена показывает направления; RSI показывает силы. Когда они противоречат друг другу, что-то важное вот-вот произойдет.

Два типа дивергенции, определяющих вашу прибыльность

Восходящая дивергенция: ваша возможность в нисходящих трендах

Происходит, когда цена продолжает падать, но RSI останавливает свои падения. Конкретно: при наличии более низких минимумов на графике цен в нисходящем тренде, RSI формирует более высокие минимумы в зоне перепроданности.

Что это значит? Спрос тихо набирает силу. Продавцы теряют уверенность. Восходящая дивергенция может привести к развороту в ближайшие свечи.

Реальный пример: Broadcom в 2022 году. Цена пробивала новые минимумы месяц за месяцем. Но на панели RSI каждое падение было не таким глубоким, как предыдущее. Через два месяца акция начала восходящее движение, которое длилось годы. Те, кто заметил восходящую дивергенцию, пока другие еще видели катастрофу, получили экспоненциальную прибыль.

Нисходящая дивергенция: ваш выход до падения

Это зеркальный случай. В рамках восходящего тренда цена достигает новых максимумов, но RSI начинает формировать более низкие максимумы в зоне перекупленности.

Интерпретация: рынок теряет энергию. Хотя цена все еще растет, меньшие деньги ее поддерживают. Вероятен разворот вниз.

Вальт Дисней продемонстрировал это в 2021-2022 годах. Акция продолжала обновлять максимумы, в то время как RSI показывал нисходящие максимумы. Осциллятор правильно предсказал, что восходящий тренд исчерпан. Те, кто использовал эту нисходящую дивергенцию, закрыли длинные позиции как раз вовремя, избегая падений более чем на 40%.

RSI: основа, которую нужно понять

Перед тем как искать дивергенции, освоите основы. RSI (Индекс относительной силы) — это осциллятор, сравнивающий величину восходящих и нисходящих движений за определенный период (обычно 14 периодов).

Эта формула нормализует отношение в шкале от 0 до 100. Когда он достигает 70 или выше, актив в зоне перекупленности. Ниже 30 — в зоне перепроданности.

Но здесь важен момент: ни перекупленность, ни перепроданность сами по себе не являются автоматическими сигналами к развороту. Актив может оставаться в зоне перекупленности месяцами, если инвесторы продолжают платить высокие цены. Tesla росла с $100 до $400 , постоянно достигая зон экстремальной перекупленности. Если бы вы продавали при каждом перекупленном состоянии, упустили бы огромную прибыль.

Рабочие сигналы: сочетание RSI с подтверждением тренда

Чтобы сигнал RSI был надежным, он должен соответствовать трем условиям:

Первое условие: RSI достигает экстремальной зоны (перекупленности выше 70 или перепроданности ниже 30).

Второе условие: Индикатор возвращается к средней зоне (около 50).

Третье, решающее условие (—): происходит явный пробой предыдущего тренда на графике цен.

Только при выполнении всех трех условий формируется точка входа. Без пробоя тренда все остальное — шум.

Пример Meta Platforms: в марте 2020 года RSI упал в зону перепроданности. Многие купили. Но настоящая возможность началась, когда цена пробила линию нисходящего тренда и RSI вышел из экстремальной зоны, сохранив восстановление. С этого момента до декабря 2021 года Meta утроила свою стоимость.

Подтверждение трендов с помощью уровня 50 RSI

Есть почти невидимый, но мощный уровень: 50. Это середина между перекупленностью и перепроданностью.

В актуальном восходящем тренде RSI должен колебаться между 50 и 70, иногда корректируясь, но никогда не опускаясь устойчиво ниже 50. Когда это происходит, это говорит о том, что топливо тренда истощается.

В доминирующем нисходящем тренде RSI должен оставаться между 30 и 50, с редкими отскоками, не достигающими зоны перекупленности. Если он остается ниже 50 неделями, падение имеет сильные структурные причины.

Taiwan Semiconductor в 2022 году — пример из учебника: после достижения зоны перепроданности в сентябре-октябре RSI поднялся до 50, но дальше не пошел. Цена тогда пробила линию нисходящего тренда и ускорилась вверх. Пока RSI оставался выше 50, восходящий тренд оставался подтвержденным.

Сила сочетания RSI с MACD

Один RSI сам по себе может давать ложные сигналы, особенно на очень коротких таймфреймах. Сочетание его с другим импульсным индикатором, например MACD (Схождение-Расхождение скользящих средних), создает более надежную систему.

Стратегия такова:

1. Ждете экстремального RSI (перекупленности или перепроданности) — необходимое условие
2. Ждете, чтобы MACD пересек свою среднюю линию гистограммы в противоположном направлении тренда — достаточное условие для входа
3. Закрываете позицию, когда MACD пересекает свою сигнальную линию в противоположном направлении

Block Inc. продемонстрировал это в 2021-2022 годах. RSI достиг перекупленности (сигнал о возможном завершении восходящего тренда). Затем MACD пересек свою среднюю линию вниз, подтверждая, что давление продавцов усиливается. Трейдеры, дождались обоих сигналов, вошли в короткую позицию с гораздо большей вероятностью успеха, чем те, кто полагался только на RSI.

Applied Materials: когда все сходится в вашу пользу

Между ноябрем 2020 и апрелем 2021 года AMAT показывал устойчивую перекупленность RSI, одновременно формируя сильный восходящий тренд. Цена достигала максимумов, а индикатор корректировался умеренно.

Затем в 2022 году, когда цена наконец пробила предыдущий восходящий тренд, RSI рухнул в зону перепроданности. Для тех, кто дождался пробоя тренда и сигнала RSI, вход в короткую позицию был чистым, а последующее падение более чем на 50% было предсказуемо с помощью анализа.

Что многие забывают о RSI

RSI — это осциллятор, а не предсказатель. Это необходимое условие, но недостаточное само по себе. Его всегда нужно подтверждать анализом трендов на графике цен. Низкий максимум в RSI при перекупленности ничего не значит, если цена продолжает обновлять максимумы.

Самая дорогая ошибка — торговать по дивергенции без подтверждения пробоя тренда. Многие дивергенции «ложатся» временно, чтобы затем тренд продолжился с большей силой.

Кроме того, точки разворота внутри экстремальных зон могут многократно повторяться. Обычно наблюдается 2, 3 или 4 максимума в зоне перекупленности перед настоящим разворотом. Терпение — ключ к прибыльности.

Итог для активных трейдеров

Дивергенция RSI — одна из самых недооцененных сигналов в техническом анализе. Пока большинство гонится за каждым пересечением скользящих, те, кто умеет распознавать противоречия между ценой и RSI, захватывают движения заранее.

Требования просты: распознавать восходящую дивергенцию (минимумы по цене ниже, а RSI — выше) и нисходящую (максимумы по цене выше, а RSI — ниже). Всегда подтверждать пробоем предыдущего тренда. При возможности сочетать с MACD для повышения вероятности.

Рынок не награждает тех, кто идет против толпы. Он награждает тех, кто видит то, что другие не замечают. Дивергенция RSI — именно это: окно в изменение, которое еще не очевидно.