ARK Invest подключается к данным предсказательного рынка Kalshi, укрепляя решения институциональных инвесторов

Инвестиционная компания ARK Invest 26 марта объявила о полном включении данных платформы прогнозных рынков Kalshi в свои процессы исследования и управления рисками. Генеральный директор и главный инвестиционный директор ARK Invest Кэти Вуд заявила, что сигналы прогнозных рынков могут укрепить фундаментальный и количественный анализ, помогая инвесторам более эффективно количественно оценивать неопределенность.

Три ключевых сценария использования Kalshi компанией ARK Invest

В объявлении подробно описаны конкретные способы внедрения Kalshi, охватывающие три уровня: усиление исследований, оперативный мониторинг и хеджирование рисков.

Кэти Вуд в своем заявлении отметила: «Внедрение прогнозных рынков в рабочие процессы институциональных инвесторов — естественный шаг в развитии финансовых исследований. Эти сигналы могут усилить наши исследования и предоставить ценную информацию о ключевых драйверах прорывных отраслей.»

Три способа использования Kalshi компанией ARK Invest

Усиление исследований: Постоянное обновление рыночных ожиданий через Kalshi дополняет существующие фундаментальные и количественные аналитические рамки ARK, повышая многомерность исследований.

Мониторинг ожиданий в реальном времени: Отслеживание показателей эффективности, таких как объем торгов на Kalshi, позволяет мгновенно отслеживать динамику рыночных ожиданий по вероятности определенных событий.

Хеджирование рисков: Хеджирование «рисков дискретных исходов, влияющих на позиции инвестиционного портфеля», а также более широких макроэкономических и отраслевых рисков.

Директор по исследованиям ARK Nick Grous отметил: «Прогнозные рынки наиболее чисто отражают риски, связанные с ключевыми экономическими и корпоративными результатами. Благодаря сотрудничеству с Kalshi мы надеемся помочь более широкой группе инвесторов получить доступ к этим перспективным сигналам.»

Рыночная позиция Kalshi: 1 миллиард долларов финансирования и оценка в 22 миллиарда долларов

(Источник: Polymarket)

Решение ARK Invest о внедрении было принято вскоре после того, как Kalshi завершила важный этап финансирования. На прошлой неделе Kalshi объявила о завершении раунда стратегического финансирования на сумму 1 миллиард долларов, оценка компании выросла до 22 миллиардов долларов, что делает ее одним из самых высоко оцененных платформ в области прогнозных рынков.

Основное преимущество прогнозных рынков — их механизм ценообразования: поскольку участники вкладывают реальные деньги, теоретически формируется более объективное коллективное предсказание вероятности будущих событий, в отличие от традиционных прогнозов аналитиков или опросов. За последние несколько месяцев объем торгов на Kalshi и основном конкурирующем Polymarket значительно вырос, что свидетельствует о растущем интересе как институциональных, так и розничных инвесторов к инструментам прогнозных рынков.

ARK Invest славится инвестициями в прорывные технологии, и использование инструментов прогнозных рынков полностью соответствует ее стратегии. Для Kalshi получение поддержки от известных институциональных инвесторов — важное подтверждение и стимул для дальнейшего расширения корпоративной клиентской базы.

Часто задаваемые вопросы

Почему ARK Invest выбрала Kalshi вместо других платформ прогнозных рынков?

В объявлении не раскрыт процесс отбора, однако Kalshi — одна из немногих платформ, регулируемых Комиссией по торговле товарными фьючерсами США (CFTC), что обеспечивает необходимую нормативную базу для институционального использования. Недавно Kalshi завершила финансирование на 1 миллиард долларов, что свидетельствует о высокой ликвидности и зрелости продукта.

Что конкретно подразумевается под «хеджированием рисков дискретных исходов»?

Дискретные исходы — это события с четко определенными «да» или «нет» результатами, например, принятие конкретной политики, решение по процентной ставке, результаты выборов и т. д. Контракты Kalshi позволяют институциональным инвесторам создавать хедж-позиции по таким бинарным событиям, снижая риск потерь в портфеле при наступлении определенных событий.

Широко ли уже используют данные прогнозных рынков другие институциональные инвесторы?

На данный момент это ранняя стадия. ARK Invest — одна из немногих известных организаций, публично объявивших о систематическом использовании данных прогнозных рынков. По мере роста торговых объемов на Kalshi и Polymarket интерес к инструментам прогнозных рынков как к вспомогательным аналитическим средствам продолжает расти.