11 melhores soluções de cripto lastreadas em ouro: estratégias de investimento em 2025

Um mercado em transformação

O universo dos ativos digitais conhece uma profunda mutação. Confrontados com uma volatilidade crescente dos mercados financeiros e os impactos das novas orientações políticas americanas, muitos investidores procuram agora soluções híbridas que ofereçam tanto inovação tecnológica quanto a solidez dos valores tradicionais.

A chegada de Donald Trump à presidência dos Estados Unidos provocou abalos significativos: contenção orçamental e medidas tarifárias resultaram numa queda expressiva dos índices bolsistas. O setor das criptomoedas seguiu esta tendência de baixa, refletindo um sentimento geral de prudência entre os atores do mercado.

Face a esta conjuntura, uma classe de ativos particular ganha atratividade: os tokens baseados em ouro físico. Estes instrumentos híbridos combinam a transparência e eficiência da tecnologia blockchain com a fiabilidade de um ativo com vários séculos de história.

Os princípios fundamentais dos tokens lastreados em ouro

As criptomoedas lastreadas em ouro funcionam segundo um modelo transparente e verificável:

Fase inicial: O emissor do token adquire ouro físico conforme as normas internacionais. Este metal precioso é então armazenado em instalações especializadas, dotadas de sistemas de segurança reforçados e geralmente asseguradas contra sinistros.

Fase de tokenização: A partir desta reserva garantida, são gerados tokens digitais na blockchain. Cada unidade representa uma fração de ouro determinada — tipicamente um grama ou uma onça. As empresas realizam verificações regulares e independentes para confirmar o alinhamento entre os tokens em circulação e os stocks físicos reais. Estas auditorias são sistematicamente tornadas públicas, garantindo assim a transparência do sistema.

Utilização: Estes instrumentos podem ser adquiridos, transferidos e negociados em qualquer plataforma de trading, exatamente como qualquer ativo digital convencional. Alguns projetos oferecem até a possibilidade de converter os seus tokens em ouro metálico ou no seu equivalente monetário.

Pontos fortes e limitações

Vantagens principais:

• Estabilidade intrínseca: Ao contrário das criptomoedas voláteis, estes tokens mantêm um valor lastreado num mercado estabelecido. Esta característica torna-os particularmente atrativos para constituir uma almofada de segurança ou uma cobertura em períodos de incerteza económica.

• Proteção contra a erosão monetária: O ouro historicamente preserva o seu poder de compra face à inflação. Esta propriedade é automaticamente transmitida aos tokens.

• Transparência tecnológica: O registo imutável na blockchain combinado com auditorias externas regulares cria um ecossistema fiável e verificável.

• Convertibilidade física: Vários projetos permitem a troca direta de tokens por metal precioso autêntico.

Riscos identificados:

• Vulnerabilidade institucional: Uma falha do emissor ou do depositário pode resultar na perda total dos investimentos.

• Ameaça de falsificação: O mercado permanece exposto ao surgimento de projetos fraudulentos que alegam deter reservas físicas inexistentes.

• Quadro regulatório incerto: O estatuto legal destes ativos encontra-se em fase de consolidação conforme as jurisdições, gerando riscos de conformidade para os investidores.

As 11 criptomoedas lastreadas em ouro a acompanhar em 2025

1. Tether Gold (XAUt)

Fundadora do segmento desde 2020, esta crypto ouro mantém-se como a mais importante por capitalização. Cada XAUt confere um direito de propriedade sobre uma onça troy de ouro London Good Delivery, armazenada na Suíça.

2. PAX Gold (PAXG)

Consolidada na segunda posição do mercado. Um token PAXG equivale a uma onça troy de ouro London Good Delivery, depositada nas instalações da Brink’s. O projeto oferece um mecanismo de recompra em ouro físico.

3. Quorium Gold (QGOLD)

Terceiro ator principal lançado no final de 2023 na cadeia BNB. O projeto é da Quorium, uma empresa comprometida com a exploração mineira responsável.

4. Kinesis gold (KAU)

Desenvolvido pela Kinesis, com sede nas Ilhas Cayman e especializada em finanças blockchain. Cada KAU representa 1 grama de ouro físico. O sistema inclui um mecanismo de remuneração: uma parte das taxas de transação é distribuída entre os detentores de KAU e KAG (seu equivalente em dinheiro).

5. VeraOne (VRO)

Lançada em maio de 2020 na Ethereum pela firma britânica LinGOLD Ltd. Cada token VRO = 1 grama de ouro purificado a 999,9 (99,99%). Os tokens podem ser convertidos em moeda legal sob autoridade de Gibraltar. O projeto respeita os critérios da London Bullion Market Association.

6. Novem Gold Token (NNN)

Representa direitos de propriedade sobre ouro físico depositado pela Novem Gold em cofres-fortes no Liechtenstein. Cada NNN equivale a 1 grama conforme as normas LBMA.

7. Gold DAO (GLDT)

Associado a uma organização descentralizada com o objetivo de democratizar o investimento em ouro. O valor do GLDT decorre de reservas de ouro físico mantidas na Suíça, com verificações periódicas por auditores externos. Os parâmetros técnicos — relação token/ou e localização — são governados pelos protocolos e decisões comunitárias.

8. Comtech Gold (CGO)

Token garantido por 1 grama de ouro 999,9 mantido em instalações certificadas de Dubai. O projeto enfatiza a sua conformidade regulatória total, o modelo de auditoria transparente realizado por empresas reconhecidas, e a capacidade dos investidores de recuperar ouro tangível.

9. VNX Gold (VNXAU)

Emitido pela VNX Exchange do Liechtenstein, plataforma especializada em tokenização de ativos convencionais. Cada VNXAU corresponde a 1 grama de ouro puro, certificado pela LBMA, armazenado numa caixa-forte liechtensteinesa.

10. tGOLD (tXAU)

Implementado na Ethereum e Polygon no final de 2022 pela Aurus, fintech de Dubai. Um token representa 1 grama de ouro de 99,99%, armazenado em depósitos totalmente cobertos por seguro e verificados regularmente.

11. Kinka (XNK)

Lançada em março de 2024 na Ethereum pela empresa japonesa Kinka (BVI) Ltd. Os tokens XNK refletem tipicamente o valor de uma certa quantidade de ouro (nomeadamente 1 grama). O projeto combina a robustez do ouro com os benefícios da tecnologia blockchain, destacando a transparência transacional e a conformidade com as normas financeiras japonesas.

Síntese e perspetivas

Os tokens lastreados em ouro representam uma oportunidade significativa no panorama financeiro digital atual. Encarnam uma ponte entre dois universos: aquele da estabilidade dos metais preciosos e aquele da eficiência dos sistemas descentralizados.

Enquanto o mercado cripto global atravessa uma fase de consolidação, esta categoria de ativos apresenta uma trajetória particularmente resiliente, com um crescimento semanal alinhado com os preços do ouro.

Para os investidores à procura de soluções seguras e diversificadas no universo da crypto em 2025, os tokens lastreados em ouro merecem plena atenção. Oferecem um quadro defensivo atrativo sem renunciar às oportunidades proporcionadas pela tecnologia blockchain moderna.