Os participantes do mercado de previsão têm uma perspetiva diferente sobre o que os reguladores veem como um problema. Muitos insiders veem a negociação com informação privilegiada nestes mercados não como uma falha, mas como uma característica inerente—parte de como funciona a descoberta de preços. Mas à medida que os legisladores aumentam a pressão com uma maior fiscalização, a diferença entre estes dois pontos de vista continua a alargar-se. O debate aborda se os mercados de previsão podem manter a sua mecânica central enquanto satisfazem as expectativas regulatórias.
Ver original
Esta página pode conter conteúdos de terceiros, que são fornecidos apenas para fins informativos (sem representações/garantias) e não devem ser considerados como uma aprovação dos seus pontos de vista pela Gate, nem como aconselhamento financeiro ou profissional. Consulte a Declaração de exoneração de responsabilidade para obter mais informações.
17 gostos
Recompensa
17
8
Republicar
Partilhar
Comentar
0/400
Layer2Observer
· 01-07 21:33
Negociação interna como mecanismo de descoberta de preços? Este argumento é interessante, mas é preciso esclarecer um ponto — as "características" mencionadas pelos participantes e as "falhas" vistas pela regulamentação são essencialmente a mesma coisa. Do ponto de vista técnico, isso é como dizer que um bug é uma feature, ou seja, a intenção implícita é que não se pode corrigir ou que, se corrigido, tudo vai quebrar.
O mais importante é olharmos para os dados — quantos mercados realmente se tornaram mais eficientes por causa dessa "vantagem de informação interna"? Ou será que é apenas uma desculpa para maximizar lucros de certos grandes investidores? Aqui há um equívoco, não se deve confundir liquidez elevada com uma descoberta de preços precisa.
Ver originalResponder0
liquidation_surfer
· 01-06 07:02
As autoridades reguladoras e os participantes estão em dois universos paralelos, um diz que isto é um bug, outro diz que é uma feature... risos, nunca vão conseguir jogar na mesma equipa.
Ver originalResponder0
MEVvictim
· 01-06 02:52
As autoridades reguladoras realmente pensam demais, a vantagem de informação no mercado de previsão já é o núcleo da formação de preços... Se continuarem assim, qual é o sentido?
Ver originalResponder0
BearMarketLightning
· 01-06 02:50
A negociação interna é uma feature, não um bug, essa lógica é genial... Seria de esperar que os reguladores concordassem, né?
Ver originalResponder0
SybilSlayer
· 01-06 02:50
Regulamentação vs eficiência de mercado, o eterno conflito. As negociações internas são consideradas bug ou feature no mercado de previsão? Em resumo, quem define as regras do jogo.
Ver originalResponder0
PebbleHander
· 01-06 02:49
Dizer a verdade, não consigo entender essa abordagem de regulamentação única. Negociação com informações privilegiadas já faz parte do processo de descoberta de preços no mercado preditivo, por que insistir em chamá-lo de "problema"? Assim, como é que se vai jogar...
Ver originalResponder0
RugpullSurvivor
· 01-06 02:38
A regulamentação não cede, mas os jogadores do mercado estão bastante calmos... Será que o uso de informações privilegiadas é um bug ou uma funcionalidade?
Ver originalResponder0
SocialAnxietyStaker
· 01-06 02:33
A regulamentação e o mercado estão sempre a prejudicar-se mutuamente... A negociação com informação privilegiada no mercado de previsão é na verdade um falso dilema, pois descobrir o preço depende mesmo é da diferença de informação.
Os participantes do mercado de previsão têm uma perspetiva diferente sobre o que os reguladores veem como um problema. Muitos insiders veem a negociação com informação privilegiada nestes mercados não como uma falha, mas como uma característica inerente—parte de como funciona a descoberta de preços. Mas à medida que os legisladores aumentam a pressão com uma maior fiscalização, a diferença entre estes dois pontos de vista continua a alargar-se. O debate aborda se os mercados de previsão podem manter a sua mecânica central enquanto satisfazem as expectativas regulatórias.