Análise técnica do ADA: Sinal de mudança de sentimento de compra com base em dados on-chain e fluxo de mercado real

Cardano(ADA) está a mostrar um período de consolidação subtil, enquanto os dados on-chain mais recentes sugerem uma mudança positiva no sentimento do mercado. Atualmente negociada a $0.42, a ADA enfrentou uma tentativa falhada de testar a resistência superior na semana passada, sofrendo uma correção de cerca de 16%, mas o preço estabilizou-se em torno de $0.40 na segunda-feira, interpretando-se como uma fase de reorganização. O que merece destaque é o sinal de compra de grandes investidores, a mudança na taxa de financiamento de derivados e o aumento na proporção de posições longas, que têm sido captados de forma simultânea, levando à análise de que estamos numa fase de “recarregar energia para a próxima subida”.

O que os dados on-chain revelam sobre os movimentos dos grandes players

Ao analisar os dados do CryptoQuant, verifica-se que há um aumento de ordens de compra em grande escala por parte de baleias no mercado à vista e de futuros de Cardano, enquanto um sinal de arrefecimento, formando uma fase de “resfriamento”. Isto indica que, mesmo na faixa de preço pressionada, há uma entrada de nova procura.

Os sinais do mercado de derivados são ainda mais claros. Segundo os dados do CoinGlass, a proporção de posições longas versus curtas na ADA subiu para 1.19, atingindo o nível mais alto em mais de um mês. Um valor superior a 1 indica que há significativamente mais posições longas do que curtas, mostrando que os participantes do mercado estão a apostar mais na subida.

Um sinal ainda mais interessante é a mudança na taxa de financiamento. A taxa de financiamento ponderada pelo Open Interest (OI) passou de negativa para positiva desde sábado, registando atualmente 0.0020 na segunda-feira. Isto significa que as posições longas estão a pagar às curtas, o que, tecnicamente, indica que há um aumento de traders que estão a posicionar-se mais para uma subida do que para uma queda. Historicamente, após estas mudanças na taxa de financiamento, a ADA tem registado fortes subidas, pelo que a confluência de sentimento no mercado à vista e nos derivados é um sinal a ser observado com atenção.

Análise técnica: quebra do topo do triângulo de baixa é um sinal, objetivo em $0.51

O padrão de “falling wedge” formado desde meados de outubro é a estrutura principal para explicar a atual faixa de preço da Cardano. Este padrão, composto por duas linhas de tendência de baixa que convergem em vários picos e fundos, geralmente indica uma mudança de tendência forte quando há uma quebra do topo.

Na quarta-feira passada, a ADA foi resistida na linha de tendência superior deste triângulo, e atualmente, na segunda-feira, está a consolidar-se perto de $0.40. O primeiro obstáculo para uma subida é a quebra clara do topo deste padrão.

Se a quebra for bem-sucedida, o próximo nível de resistência apontado é em $0.51. Este nível corresponde ao nível de retração de Fibonacci de 38,2% do intervalo entre o fundo de abril e o recente pico, sendo assim um alvo tecnicamente relevante.

Os indicadores de momentum também mostram melhorias graduais. O RSI diário está abaixo do neutro em 50, em torno de 40, mas mantém uma inclinação ascendente, indicando uma redução na pressão de venda. Para que uma tendência de alta mais forte se confirme, é essencial que o RSI suba acima de 50, confirmando uma dominância de compra.

Níveis de defesa para os traders não perderem

Todos os cenários de alta envolvem gestão de risco. Caso a ADA sofra uma nova correção nesta faixa de preço, o próximo ponto de suporte é o fundo de $0.37, registado a 1 de dezembro. Este nível é considerado o fundo da correção anterior e uma zona de suporte psicológico.

Se o preço romper os $0.37, o mercado poderá não apenas considerar uma correção de curto prazo, mas também um cenário de retração mais profunda. Assim, para traders que posicionam-se na perspetiva de alta, definir uma ordem de stop-loss ou limite de risco em torno de $0.37 é uma estratégia de defesa realista.

Conclusão: é necessário confirmar a confluência entre dados on-chain e sinais técnicos

A Cardano apresenta atualmente sinais positivos de compra por parte de baleias, mudança na taxa de financiamento e aumento na proporção de posições longas, alinhando-se de forma favorável nos dados on-chain. Tecnicamente, a quebra do topo do “falling wedge” está próxima. No entanto, para atingir o objetivo de $0.51, é necessário primeiro superar claramente a resistência de $0.40 e confirmar que o RSI sobe acima de 50. Nesse processo, o nível de $0.37 deve ser considerado como a última linha de defesa que os investidores devem monitorar de perto.