Não fique mais preso apenas às velas diárias, a lógica verdadeira de alta e baixa não está no mercado de criptomoedas, mas sim em cada decisão de política do Federal Reserve.

A análise institucional mais recente é simples: desde que a taxa de desemprego nos EUA aumente 0,1% ao mês, o corte de juros do Federal Reserve no próximo ano pode ser muito maior do que o esperado. Isso não é mais uma suposição, é quase uma certeza. Os dados de inflação começam a desacelerar, o mercado de trabalho apresenta fissuras, e as ferramentas de aumento de juros do Fed já estão sendo preparadas para serem descartadas.

Parece uma boa notícia, mas na verdade é uma jogada de manipulação. Assim que o fluxo de liquidez global for liberado, para onde o dinheiro irá? A história é clara — ativos de alto risco e alta rentabilidade serão os primeiros a sofrer pressão, e as criptomoedas estão na linha de frente. Mas o mais importante é que essa expectativa de afrouxamento da liquidez já está em andamento.

Os dados de novembro já enviam sinais: a inflação está sob controle, mas o mercado de trabalho não aguenta mais. É esse o momento que o mercado espera. Os verdadeiros "controladores" não são os especialistas em análise técnica, mas sim aqueles que decidem a política monetária global. Se eles mudarem a expectativa de juros, os preços dos ativos globais irão se ajustar.

E os investidores de varejo? Aqui estão alguns pontos-chave:

Primeiro, não se deixe levar pelo jogo de curto prazo das velas. A liquidez macroeconômica é o motor do grande ciclo, a análise técnica é apenas uma ferramenta tática. A estratégia atual deve ser: menos foco no gráfico, mais atenção aos dados econômicos.

Segundo, a posição sempre deve ser maior que o sentimento. Antes que a expectativa de corte de juros se concretize de fato, é preciso manter uma reserva de recursos. Entrar com tudo antecipadamente costuma ser um erro fatal.

Por fim, foque em ativos como o Bitcoin, que possuem narrativa de "moeda forte". Assim que o ciclo de afrouxamento global começar, a história do ouro digital será reacendida. Mantenha os ativos principais, não se distraia com as altas de altcoins que tentam se recuperar.

A volatilidade do mercado financeiro parece ser o resultado, mas na essência é a causa se manifestando externamente. Cada variação na taxa de desemprego, cada frase do comunicado do Fed, pode ser o prenúncio da próxima onda de mercado. O que o investidor de varejo deve fazer é esperar pacientemente por uma oportunidade, e quando o sinal estiver claro, agir com precisão e firmeza.