Jensen Huang бачить $1 трильйонів попиту: 3 акції штучного інтелекту для покупки зараз

Nvidia (NVDA +1.80%) генеральний директор Дженсен Хуанг заявив на GTC 2026, що приблизно існує близько 1 трильйона доларів сумарного попиту на чипи Nvidia Blackwell і Rubin до 2027 року. Це значний стрибок порівняно з попереднім роком, коли він озвучував попит на 500 мільярдів доларів.

Цей коментар, ймовірно, важливіший для інвесторів сьогодні, ніж тоді. Оцінки кількох лідерів інфраструктури штучного інтелекту (ШІ) за останні місяці знизилися, але Хуанг стверджує, що попит на ШІ залишається сильним.

Nvidia є очевидним вигодонабувачем. Але Хуанг також згадав Dell Technologies (DELL +4.39%) і Amazon (AMZN +2.33%) у своїй промові. Ось чому всі три компанії можуть бути розумною інвестицією прямо зараз.

Джерело зображення: Getty Images.

Nvidia: Лідер у галузі ШІ-чипів

Інсайти Хуанга щодо замовлень від провідних компаній ШІ, дослідників і суверенних держав, усіх клієнтів Nvidia, свідчать про значне зростання бізнесу.

Nvidia постачає необхідні компоненти для створення дата-центрів ШІ. Вона пропонує різноманітні чипи (не лише GPU), мережеві компоненти і, найголовніше, свою платформу CUDA. CUDA — ключовий елемент захисту Nvidia, що дозволяє клієнтам налаштовувати GPU для оптимальної роботи з різними завданнями, зокрема для тренування великих мовних моделей.

Nvidia використовує цю перевагу для отримання високих марж. Минулого року дохід зріс на 65% у порівнянні з попереднім роком і склав 216 мільярдів доларів, а компанія перетворила цей дохід у 120 мільярдів доларів прибутку.

Однак зростання не гарантоване. Існують ризики, зокрема конкуренція з боку інших виробників чипів. Шанси на збереження лідерства Nvidia високі, але якщо зростаючий попит від постачальників кастомних чипів почне тиснути на дохід у бізнесі дата-центрів Nvidia, це може обмежити потенціал зростання акцій.

Проте Nvidia залишається однією з провідних акцій у сфері ШІ для хедж-фондів, згідно з дослідженням The Motley Fool. Акції торгуються за співвідношенням лише 22 рази до прибутку цього року і 17 разів до прогнозованого прибутку наступного року. Якщо попит залишиться таким же сильним, як стверджує Хуанг, і Nvidia продовжить виконувати свої обіцянки, ціна акцій має потенціал для зростання.

Розширити

NYSE: DELL

Dell Technologies

Сьогоднішні зміни

(4.39%) $6.92

Поточна ціна

$164.59

Основні дані

Ринкова капіталізація

$105 млрд

Діапазон за день

$158.63 - $165.42

52-тижневий діапазон

$66.25 - $169.90

Обсяг торгів

11 млн

Середній обсяг

7.9 млн

Валовий марж

19.97%

Дивідендна дохідність

1.33%

Dell Technologies: Лідер у галузі серверів ШІ

Зростаючий попит на GPU Nvidia означає, що потрібні серверні стійки для їх підключення. Це означає більше продажів для світового лідера у сфері серверного обладнання — Dell Technologies. Більше замовлень на сервери Dell може позитивно вплинути на акції, які торгуються за відносно скромним співвідношенням 12 разів прогнозного прибутку.

Бізнес Dell поділений між інфраструктурними рішеннями (сервери, сховища, мережі) і клієнтськими рішеннями (ПК). Хоча сегмент ПК останні роки був повільним, сегмент інфраструктури став рушієм зростання. Минулого року він зріс на 40% у порівнянні з попереднім і склав 61 мільярд доларів.

Хуанг особливо згадав партнерство між Dell і Palantir Technologies під час промови на GTC 2026. Чипи Nvidia забезпечують роботу Dell AI Factory і слугують основою для масштабування AI-операційної системи Palantir для суверенних і корпоративних клієнтів. Це співробітництво показує, наскільки цінною є Dell для ширшої екосистеми ШІ.

Бізнес Dell у сфері ШІ стрімко зростає: у четвертому кварталі дохід від серверів, оптимізованих для ШІ, зріс на 342% у порівнянні з минулим роком і досяг 9 мільярдів доларів. За цим імпульсом оцінка Dell має потенціал для зростання, якщо компанія й надалі ефективно виконає свої плани. Аналітики прогнозують середньорічне зростання прибутку на рівні 15% у найближчі роки.

Розширити

NASDAQ: AMZN

Amazon

Сьогоднішні зміни

(2.33%) $4.78

Поточна ціна

$210.15

Основні дані

Ринкова капіталізація

$2.2 трлн

Діапазон за день

$209.51 - $212.80

52-тижневий діапазон

$161.38 - $258.60

Обсяг торгів

2.6 млн

Середній обсяг

48 млн

Валовий марж

50.29%

Amazon: Лідер у хмарних обчисленнях

Amazon має вигляд непереможного бізнесу. Вона обслуговує сотні мільйонів клієнтів через свій онлайн-магазин, але також розвиває швидкозростаючі високорентабельні джерела доходу в інших сферах, таких як реклама і хмарні обчислення.

На стороні інфраструктури ШІ рушієм зростання є Amazon Web Services (AWS), провідна платформа корпоративних хмарних сервісів. Зростання AWS прискорилося минулого року, з доходом, що зріс на 24% у порівнянні з попереднім роком у четвертому кварталі.

Важливо, що у 2025 році AWS залишила частину доходу на столі, оскільки попит на послуги ШІ перевищував можливості дата-центрів. Інвестуючи у розширення обчислювальних потужностей, Amazon може зменшити цю обмеженість, що потенційно підтримує більш сильне зростання, ніж закладають у цінах акцій.

Хуанг говорив про цю можливість на GTC 2026, зазначивши, що недавнє партнерство OpenAI з AWS може спричинити “величезне споживання” хмарних обчислень.

OpenAI нещодавно обрала AWS своїм ексклюзивним хмарним провайдером для платформи Frontier, що допомагає компаніям створювати, розгортати та керувати AI-агентами. Це може стимулювати тривале використання хмарних сервісів, що стане каталізатором зростання Amazon, оскільки AWS приносить приблизно половину прибутку компанії.

Аналітики прогнозують середньорічне зростання прибутку на рівні 18% у найближчі роки. За умови, що Amazon буде відповідати цим прогнозам, акції стануть вигідною інвестицією для терплячих інвесторів. Враховуючи операційний грошовий потік, вони торгуються за найнижчим множником за понад десять років.