Працюю в приватному банківництві 15 років, бачив найрізноманітніші інвестиційні інструменти. Проте після глибокого вивчення тренду зберігання даних я усвідомив, що це може бути справді активом, який перетне цикли бика і ведмедя.

З минулого місяця я рекомендую кільком клієнтам високої вартості розміщувати 1%-3% активів у цьому напрямку. Не тому, що йду на хвилю, а на основі суворої логіки розміщення активів.

З точки зору традиційних фінансів, ці активи мають три ключові цінності:

**Стабільний потік грошових коштів**

У середовищі низьких процентних ставок важко знайти активи з дохідністю 15%-30% річних при стійкому потоці грошей. Подвійна винагорода від стейкінгу та участі у вузлах складно відтворюється у традиційному портфелі інвестицій.

**Низька кореляція з традиційними активами**

Це ключовий момент. Коли фондові ринки обвалюються та облігації послаблюються, попит на дані у світі продовжує зростати. Ця незалежність цінна при розміщенні активів — ефективно знижує загальний ризик портфеля.

**Характеристики захисту від інфляції**

Дані — енергія цифрової епохи. Із вибухоподібним зростанням застосувань AI потреба в зберіганні виростатиме набагато швидше за інфляцію. Володіння цими активами — це, по суті, позитивна позиція щодо розвитку всієї економіки даних.

**Я рекомендую розміщення активів у трьох категоріях:**

Консервативні інвестори (70+ років): зосередьтеся на стратегії стейкінгу, щорічна мета близько 14%, позиція менше 1% від інвестиційних активів, переважування один раз на квартал.

Збалансовані інвестори (40-60 років): 50% коштів на стейкінг, інших 50% на участь у роботі вузлів, загальна позиція не перевищує 3%. Потрібно постійно стежити за технічними оновленнями та розвитком екосистеми.

Агресивні інвестори (під 40 років): можете глибоко брати участь у роботі вузлів та розвитку екосистеми, позиція може досягти 5%. Активно беріть участь у керуванні та намагайтеся отримати надлишковий дохід.

Звичайно, будь-яка інвестиція має ризики. Рекомендую регулярно оцінювати ринкову ситуацію та коригувати на основі своєї толерантності до ризику.