Pourquoi les actions à dividendes australiennes comptent : une plongée approfondie dans les meilleures performances de l'ASX

La Bourse australienne (ASX) est une mine d’or pour les chasseurs de dividendes. En avril 2023, le rendement moyen prévu du marché tourne autour de 4 %, et si vous creusez un peu, il existe des meilleurs actions à dividendes australiens qui surpassent constamment les attentes. Mais voici le truc — toutes les actions à dividendes ne se valent pas. Alors, qu’est-ce qui fait briller certaines alors que d’autres s’éteignent ? Décryptons cela.

Le vrai cas pour les actions à haut dividende

Pourquoi les investisseurs avisés aiment-ils les payeurs de dividendes ?

Considérez les actions versant des dividendes comme l’ami fiable dans votre portefeuille. Ces entreprises ne sont pas des startups sexy ; ce sont des entreprises établies avec des décennies de profits derrière elles. Lorsqu’une société verse des dividendes, c’est comme si elle disait : « Nous avons un flux de trésorerie solide, nous sommes rentables, et nous avons suffisamment confiance pour partager les gains. »

Les données historiques le confirment. De 1927 à 2014, les actions versant des dividendes dans le S&P 500 ont offert un rendement annuel moyen impressionnant de 10,4 %, tandis que celles sans dividendes n’ont réussi qu’à 8,5 %. Mieux encore ? Les actions à dividendes ont montré une volatilité plus faible avec une déviation standard de seulement 18 %. Traduction : vous obtenez des rendements plus élevés avec moins de secousses.

Revenus pendant que vous dormez

C’est là que ça devient intéressant. Comme l’a dit Warren Buffett, « Si vous ne gagnez pas d’argent pendant que vous dormez, vous travaillerez jusqu’à votre mort. » Les actions à haut dividende offrent exactement cela — un revenu passif. Cela est particulièrement précieux dans le contexte actuel de faibles taux d’intérêt où les comptes d’épargne ne rapportent que quelques centimes.

L’avantage du DRP

La plupart des entreprises proposent un Plan de Réinvestissement des Dividendes (DRP). La beauté ? Au lieu de percevoir les dividendes en cash, vous pouvez automatiquement acheter plus d’actions sans frais de transaction. Avec le temps, cela devient une magie de la croissance composée. Vos dividendes génèrent des actions supplémentaires, qui génèrent leurs propres dividendes — la croissance exponentielle en action.

Votre bouclier lors des krachs boursiers

Lorsque le marché chute, les actions de croissance sont démolies parce que leur valorisation dépend entièrement des prévisions optimistes de bénéfices futurs. Les actions à dividendes ? Elles tiennent mieux. Pourquoi ? Parce qu’elles proviennent d’entreprises établies, financièrement stables, avec des bénéfices prouvés et une histoire de paiements réguliers. Elles ne doubleront pas votre argent lors d’un marché haussier, mais elles vous protègeront quand la situation devient difficile.

Dans le top des performeurs en dividendes de l’ASX

Les Champions : Actions avec un rendement supérieur à 10 %

Passons aux choses concrètes. Au 27 avril 2023, voici les noms phares dans l’univers des meilleurs actions à dividendes australiens :

Terracom Ltd (TER) : Ce producteur de charbon est le champion poids lourd avec un rendement de 42,64 % et un rendement brut de 54,26 %. Pas de DRP, mais le revenu est difficile à ignorer. La cerise sur le gâteau ? Un rendement sur un an de 128,13 % montre que l’entreprise navigue avec de solides fondamentaux de marché.

Yancoal Australia Ltd (YAL) : Un autre acteur du charbon offrant un rendement de 22,34 % sans friction de DRP. En hausse de 79,69 % sur l’année écoulée, Yancoal montre comment l’exposition aux matières premières peut combiner revenu et croissance.

Coronado Global Resources Inc (CRN) : Ce mineur de charbon USA-Australie offre un rendement de 20,41 %, avec un rendement sur un an de 28,20 %. Pas de retenue d’impôt, ce qui signifie que la totalité du paiement arrive sur votre compte.

New Hope Corporation Ltd (NHC) : Un géant diversifié couvrant le charbon, les ports, le pétrole et l’agritech. Rendement de 16,10 %, mais le rendement brut atteint 23,01 % grâce aux crédits de franking. La hausse de 105,53 % en un an montre ce que des opérations intégrées peuvent réaliser.

Regal Investment Fund (RFI) : Cette société d’investissement cotée exploite des actions australiennes et mondiales, offrant un rendement de 15,86 % avec un DRP fonctionnel pour les amateurs de réinvestissement. Parfait si vous souhaitez les meilleurs actions à dividendes australiens sans risque lié à une seule entreprise.

Grange Resources Ltd (GRR) : Spécialiste du minerai de fer avec un rendement de 11,65 % et un rendement brut de 16,64 %. Un choix stable pour ceux qui recherchent une exposition aux matières premières sans la volatilité extrême.

Smartgroup Corporation Ltd (SIQ) : Entreprise de gestion des avantages employés avec un rendement de 11,60 %, et un historique fiable de paiements annuels de 66 cents par action sur 12 mois.

Zimplats Holdings Ltd (ZIM) : Exposition à l’exploitation du platine avec un rendement de 11,07 %. En hausse de 18,21 % d’une année sur l’autre, offrant un levier sur la demande de métaux précieux sans être lié aux cycles immobiliers.

BSP Financial Group Ltd (BFL) : La plus ancienne institution financière de Papouasie-Nouvelle-Guinée, offrant un rendement de 11,01 % avec des rendements modestes de 7,61 % sur un an — ennuyeux, mais efficace dans ce cas.

Choisir les gagnants : votre liste de critères de sélection

Rendement du dividende : Mathématique simple — dividende annuel divisé par le prix de l’action. Un rendement plus élevé signifie un meilleur revenu, mais attention : des rendements anormalement élevés peuvent indiquer une détresse.

Taux de distribution : Quel pourcentage des bénéfices l’entreprise verse-t-elle réellement ? Plus faible est mieux. Un ratio de 40 % signifie que 60 % restent dans l’entreprise pour la croissance et l’augmentation des dividendes. Un ratio de 90 % ? C’est un signal d’alarme — le dividende pourrait ne pas survivre à une baisse.

Trajectoire de croissance du dividende : Vous voulez des entreprises qui augmentent leurs paiements régulièrement. Les dividendes croissants surpassent les statiques, surtout sur plusieurs décennies.

Santé financière : Analysez la croissance du chiffre d’affaires, les marges bénéficiaires, le niveau d’endettement et la génération de cash. L’entreprise peut-elle maintenir ses paiements même en période de récession ?

Tendances sectorielles : Le secteur fait-il face à des vents contraires ? Menaces réglementaires ? Disruption technologique ? Un rendement élevé n’a pas d’importance si tout le secteur s’effondre.

La vue d’ensemble : Top 30 des actions ASX par rendement

Au-delà des 10 premiers, le paysage plus large inclut des poids lourds comme BHP Group (8,83 %), Fortescue Metals Group (9,40 %), Ampol (8,86 %), et d’autres. Beaucoup présentent des caractéristiques de meilleurs actions à dividendes australiens — crédits de franking boostant les rendements bruts, gestion éprouvée, et leadership dans leur secteur.

Le tableau montre toute la gamme, du stratosphérique 42,64 % de Terracom jusqu’au 8,68 % de Fletcher Building, chacun avec des profils de risque-rendement et des statuts de franking différents.

Réalités importantes à considérer

Les actions à haut rendement comportent des risques que leurs homologues à rendement plus faible n’ont pas. Un rendement de 40 %+ signale souvent soit une opportunité exceptionnelle, soit une entreprise en difficulté — parfois les deux. La société pourrait réduire ses coûts à l’extrême, faire face à des vents contraires structurels, ou être simplement surévaluée.

Avant d’investir dans l’un de ces meilleurs actions à dividendes australiens, faites votre propre diligence. Vérifiez les états financiers sur au moins trois ans. Comprenez pourquoi le rendement est si élevé par rapport à ses pairs. Surveillez les commentaires de la direction pour détecter d’éventuels signaux d’alerte.

Dernières réflexions

L’ASX propose des opportunités de dividendes vraiment attractives, que vous recherchiez un rendement stable de 5 % sur des blue-chips stables ou que vous visiez des paiements de 15 %+ sur des noms plus volatils. L’essentiel est d’adapter votre tolérance au risque au bon titre.

Un rendement élevé seul ne garantit pas le succès. Associez-le à des fondamentaux solides — croissance du chiffre d’affaires, expansion des marges, gestion de la dette — et vous serez sur un terrain plus sûr. Pensez à diversifier entre secteurs plutôt que de tout miser sur le charbon, même s’il offre 40 % de rendement.

Souvenez-vous : le meilleur dividende est celui que l’entreprise peut réellement se permettre de payer. Faites vos devoirs, faites confiance à votre analyse, et laissez la croissance composée faire le gros du travail avec le temps.