Pendekatan Strategis untuk Meminimalkan Pajak atas Pendapatan Dividen

Pendapatan dividen merupakan salah satu cara paling populer bagi investor AS untuk menghasilkan aliran pendapatan pasif sambil tetap mempertahankan eksposur terhadap apresiasi pasar. Namun, beban pajak pada dividen dapat secara signifikan mengikis imbal hasil jika investor tidak menggunakan struktur yang tepat. Memahami implikasi pajak dan kendaraan yang tersedia dapat membantu Anda mempertahankan lebih banyak dari apa yang diperoleh investasi Anda.

Memahami Pajak Dividen

Ketika perusahaan mendistribusikan keuntungan kepada pemegang saham sebagai dividen, sistem pajak AS memperlakukan pembayaran ini berbeda tergantung pada berapa lama Anda memegang saham tersebut. Dividen yang tidak memenuhi syarat—diperoleh dari saham yang dipegang dalam periode yang lebih pendek—kena pajak pada tarif penghasilan biasa Anda, yang dapat mencapai setinggi 37% untuk penghasilan tertinggi. Dividen yang memenuhi syarat, sebaliknya, menikmati perlakuan keuntungan modal yang lebih menguntungkan, biasanya dikenakan pajak antara 0% dan 20%, dengan sebagian besar investor jatuh ke dalam bracket 15%.

Pembedaan ini sangat penting. Pertimbangkan seorang investor yang menerima $10,000 dalam dividen yang memenuhi syarat: mereka akan berutang sekitar $1,500 dalam pajak berdasarkan tarif capital gains, menyisakan $8,500 dalam pendapatan setelah pajak. Jumlah yang sama dalam dividen yang tidak memenuhi syarat dapat mengakibatkan kewajiban pajak yang jauh lebih tinggi tergantung pada tingkat pendapatan investor.

Akun dengan Keuntungan Pajak: Fondasi

Metode paling sederhana untuk menghilangkan atau secara substansial mengurangi pajak dividen adalah dengan menempatkan saham yang membayar dividen dalam kendaraan pensiun yang menguntungkan pajak yang tersedia bagi warga negara AS.

Akun Roth dan Pertumbuhan Bebas Pajak

Roth IRA mungkin merupakan alat terkuat untuk perencanaan pendapatan dividen. Tidak seperti akun pensiun tradisional yang didanai dengan kontribusi sebelum pajak, akun Roth menerima uang setelah pajak. Keajaiban terjadi di sisi penarikan: setelah Anda mencapai usia 59½ dan akun telah dibuka selama setidaknya lima tahun, semua distribusi—termasuk pembayaran dividen—muncul sepenuhnya bebas pajak. Ini menciptakan perlindungan permanen untuk pendapatan dividen yang berkembang tanpa pajak selamanya.

Rencana Pensiun Tradisional

IRA tradisional dan rencana 401(k) menawarkan keuntungan yang berbeda: pengurangan pajak langsung pada kontribusi. Dengan mendanai akun-akun ini, Anda menurunkan penghasilan kena pajak Anda saat ini, yang dapat mendorong Anda ke dalam braket pajak yang lebih rendah. Meskipun distribusi dari akun-akun ini akhirnya menghadapi pajak penghasilan biasa, manfaat penundaan bisa sangat signifikan, terutama bagi mereka yang berpenghasilan tinggi yang mengharapkan penghasilan lebih rendah saat pensiun.

Strategi Bracket Capital Gains Nol

Kode pajak AS mencakup peluang yang sangat berharga bagi rumah tangga berpenghasilan rendah: braket pajak keuntungan modal nol. Ini berarti bahwa pembayar pajak tertentu tidak berutang apa pun atas pendapatan dividen yang memenuhi syarat.

Untuk tahun 2023, pasangan suami istri yang mengajukan pajak bersama dengan penghasilan kena pajak sebesar $89.250 atau kurang dapat mengakses bracket ini. Pengaju tunggal memenuhi syarat hingga $44.625. Dengan secara strategis mengurangi penghasilan kena pajak melalui kontribusi akun pensiun dan akun tabungan kesehatan (HSAs), penghasil tinggi kadang-kadang dapat merancang cara mereka untuk masuk ke zona ini, secara efektif menghilangkan semua kewajiban pajak dividen atas dividen yang memenuhi syarat.

Pendekatan ini memerlukan perencanaan yang cermat, tetapi potensi imbalannya cukup besar—setiap dolar pendapatan dividen menjadi sepenuhnya bebas pajak.

Rencana Investasi Berfokus pada Pendidikan

Rencana 529 menawarkan opsi khusus namun kuat bagi mereka yang mendanai pendidikan. Akun yang disponsori negara ini memungkinkan akumulasi keuntungan investasi yang bebas pajak dan penarikan yang sepenuhnya bebas pajak ketika dana digunakan untuk biaya pendidikan yang memenuhi syarat seperti uang sekolah, biaya, dan buku.

Seorang orang tua AS dapat mendirikan akun 529, membeli saham yang membayar dividen di dalamnya, dan membiarkan dividen tersebut terakumulasi sepenuhnya bebas pajak. Selama penarikan sesuai dengan biaya pendidikan yang memenuhi syarat, tidak ada pajak yang dikenakan. Ini menciptakan jendela unik untuk membangun kekayaan yang secara khusus ditujukan untuk tujuan pendidikan tanpa adanya beban pajak.

Pertimbangan Praktis untuk Investor AS

Strategi pajak dividen yang paling efektif menggabungkan beberapa pendekatan berdasarkan keadaan individu Anda. Penerima pendapatan tinggi mungkin memprioritaskan akun Roth untuk perlindungan pajak permanen mereka. Mereka yang memiliki pendapatan variabel mungkin menargetkan braket keuntungan modal nol selama tahun-tahun pendapatan lebih rendah. Keluarga yang menabung untuk pendidikan harus memaksimalkan rencana 529.

Masa holding itu sendiri juga penting: memastikan saham memenuhi ambang kualifikasi untuk perlakuan capital gains ( umumnya lebih dari 60 hari sekitar tanggal pembayaran dividen ) secara otomatis mengurangi tarif pajak Anda dibandingkan dengan perlakuan pendapatan biasa.

Garis Bawah

Investasi dividen dapat memberikan pendapatan yang stabil sambil mempertahankan potensi apresiasi modal, tetapi efisiensi pajak tidak boleh diabaikan. Penduduk AS memiliki beberapa strategi sah yang tersedia—dari akun pensiun yang diuntungkan pajak yang melindungi keuntungan tanpa batas, hingga penempatan pendapatan yang mengakses braket pajak penghasilan nol, hingga rencana tabungan pendidikan khusus. Pendekatan yang paling sesuai tergantung pada tingkat pendapatan Anda, garis waktu investasi, dan tujuan keuangan. Berkonsultasi dengan seorang profesional keuangan dapat membantu mengidentifikasi kombinasi strategi mana yang paling sesuai dengan situasi spesifik Anda.