Maîtriser l'investissement dans le prix de l'or en Australie : Guide pratique comparatif des 6 principales méthodes

L’or australien continue de grimper, faut-il encore en acheter ?

En 2025, le prix de l’or australien a dépassé les 4200 dollars l’once, atteignant un record historique. L’incertitude économique mondiale s’accentue, et les jeunes investisseurs commencent à se précipiter pour investir dans l’or. Mais la question est—avec cette hausse si forte du prix de l’or australien, faut-il entrer maintenant pour acheter en haut ou profiter de la baisse ?

Point de vue des partisans : L’or est une monnaie dure, depuis toujours la dernière valeur refuge. En dernier recours, l’or vaut de l’argent, peu importe l’effondrement de l’économie mondiale, sa valeur reste.

Point de vue des opposants : Warren Buffett a clairement dit qu’il n’était pas nécessaire d’acheter de l’or. L’or ne génère pas de flux de trésorerie, ne verse pas de dividendes ni d’intérêts, et son rendement à long terme n’est pas aussi élevé qu’on pourrait le penser. Selon les données historiques, de 1980 à 2011, l’or a augmenté de 138 %, avec un taux de croissance annuel composé de 2,8 %, tandis que le PIB américain a connu une croissance annuelle de 5,6 %, et le S&P 500 a mieux performé.

Quelle est la vérité ? La corrélation entre l’évolution de l’or et l’économie ou le marché boursier n’est en réalité pas si forte, difficile à prévoir. En général, il est conseillé que l’or représente entre 5 % et 10 % du total de l’investissement, le reste doit être ajusté en fonction de la situation financière personnelle.

Comparatif des 6 modes d’investissement dans l’or australien

Les investisseurs australiens ont plusieurs options pour participer au marché de l’or, mais chaque méthode comporte des risques, des seuils d’entrée et des rendements très différents.

1. Or physique (lingots, pièces d’or)

La méthode la plus traditionnelle. Achat direct de lingots ou de pièces d’or (par exemple, les pièces Kangourou de Perth Mint), disponibles en banque, bijouterie ou chez un prêteur.

Avantages : Monnaie dure, forte capacité de conservation Inconvénients : Coûts de stockage élevés, faible liquidité, prime importante, prix de rachat inférieur, à éviter : bijoux en or et pièces commémoratives (frais de fabrication, taxes, frais de rachat inclus dans le prix)

Public concerné : Investisseurs conservateurs, peu enclins au risque, souhaitant posséder un actif tangible

2. ETF or

Le choix avec le seuil d’entrée le plus bas. Les ETF or cotés sur l’ASX (comme GOLD, PMGOLD) suivent l’évolution du prix de l’or australien, négociés comme des actions.

Warren Buffett et le coach en réussite Tony Robbins recommandent tous deux les ETF, en raison de leur faible coût et simplicité d’utilisation.

Avantages : Faible seuil d’investissement, faibles coûts (environ 0,4 % par an), bonne liquidité Inconvénients : Horaires de trading limités, gestion payante, impossibilité de livraison physique

Public concerné : Investisseurs à long terme optimistes sur le prix de l’or australien, investisseurs peu actifs

3. Actions minières aurifères

Participer à la chaîne de valeur en amont. Achat direct d’actions de sociétés minières cotées (comme Newcrest Mining, Northern Star Resources) via un courtier en ligne.

Avantages : Faible seuil d’entrée, faibles frais, effet de levier possible Inconvénients : Écart de suivi élevé, risques importants, volatilité non parfaitement corrélée au prix de l’or australien

Public concerné : Investisseurs ayant une bonne connaissance des fondamentaux des sociétés minières

4. Futures sur l’or

Le jeu des professionnels. Négociation de contrats à terme sur l’or via l’ASX ou le CME, généralement avec un seuil d’entrée élevé (il existe maintenant des micro-contrats, mais minimum quelques centaines de dollars).

Risques principaux : Contrats à échéance, nécessité de clôturer ou de rollover dans le délai, opérations complexes, inadapté aux débutants.

Avantages : Effet de levier, trading bidirectionnel T+0, utilisation efficace du capital Inconvénients : Nécessité de livraison ou rollover, levier à double tranchant, complexité élevée

Public concerné : Traders professionnels, nécessitant une marge

5. Produits structurés liés à l’or

Produits créatifs des banques. Incluent le livret or (papier or), les certificats liés à l’or, dont le prix est indexé sur l’or australien, échangeables contre de l’or physique mais non transférables en retour.

Avantages : Solutions sur-mesure, relativement sûrs Inconvénients : Termes complexes, faible liquidité, généralement sans intérêt

Public concerné : Investisseurs prudents recherchant la stabilité, peu soucieux de la gestion

6. CFD or (Contrats pour différence)

L’outil de trading le plus flexible. Négociation de CFD sur l’or (XAUUSD) via une plateforme de forex, suivant le prix spot, sans détenir l’or physique.

Principaux atouts : Règles simples, seuil d’entrée très bas (dès 10 dollars), trading bidirectionnel T+0, sans échéance, pas de rollover, possibilité de trader plusieurs actifs.

Avantages : Seuil d’entrée très faible, positions longues et courtes possibles, règles simples, pas de limite de temps Inconvénients : Risque de levier élevé, nécessite une gestion rigoureuse du risque

Public concerné : Investisseurs particuliers souhaitant faire du trading à court terme, avec conscience du risque

Comparatif rapide Futures vs CFD

Les trois principaux moteurs de la volatilité du prix de l’or australien

1. La demande de consommation

Chaque année, du Q4 jusqu’au Nouvel An chinois, la demande en bijoux en or en Chine, en Inde, etc., est forte, ce qui entraîne souvent une hausse du prix de l’or australien.

2. L’humeur de sécurité

En période de troubles politiques ou de crises économiques, la population se précipite pour acheter de l’or en tant que refuge, faisant monter les prix. Par exemple, lors de la crise des missiles en 2017, le prix de l’or est passé de 1292 à 1317 dollars.

L’inflation aussi pousse à l’achat d’or — tout le monde croit qu’il conserve sa valeur face à la dévaluation, ce qui fait monter le prix de l’or australien.

Inversement, en période de stabilité économique et de hausse du dollar, les capitaux se tournent vers la bourse, et le prix de l’or baisse.

3. La force du dollar

Le prix de l’or australien étant libellé en dollars américains, lorsque le dollar est faible, les investisseurs hors zone dollar peuvent acheter de l’or à moindre coût, augmentant la demande et le prix.

Le « rythme » de l’investissement dans l’or

Ne surveillez pas quotidiennement les fluctuations du prix de l’or australien, cela peut déstabiliser votre mental. L’observation historique montre qu’il y a environ un cycle haussier de 10 ans pour l’or, suivi de plusieurs années de correction.

Ce phénomène s’explique par le cycle économique, la force du dollar, la tendance des taux d’intérêt et l’humeur de sécurité mondiale.

Quand la bourse est volatile, l’inflation monte, et l’avenir économique est incertain, l’or est recherché, et le prix de l’or australien monte ; à l’inverse, en période de stabilité et de marché boursier florissant, l’or est moins attractif.

Certains évoquent aussi le concept de « supercycle » — lors de grands changements dans la structure économique mondiale (montée des marchés émergents, explosion de la demande en ressources), l’or pourrait connaître un marché haussier continu pendant une dizaine d’années.

Conseil d’investissement : les débutants n’ont pas besoin de suivre quotidiennement le prix de l’or australien. Apprenez à observer le dollar, les taux d’intérêt et l’humeur de sécurité, ces trois signaux vous aideront à deviner si l’or entre dans une nouvelle phase haussière.

Conseils pratiques pour les débutants

1. Commencez par un compte démo. Réduisez le risque, évitez de suivre aveuglément la tendance.

2. Choisissez l’outil qui vous convient. Les petits investisseurs peuvent débuter avec un livret or, un ETF ou un CFD, à très faible coût.

3. Pour du court terme, le CFD or est une bonne option — faibles coûts, trading bidirectionnel, effet de levier, mais utilisez strictement stop-loss, take-profit et trailing stop pour maîtriser le risque.

4. Pour le long terme, une allocation de 5 % à 10 % dans l’or australien suffit, le reste en diversifiant dans d’autres classes d’actifs.

L’or n’est pas un outil pour devenir riche rapidement, mais une arme de diversification et de protection à long terme. Choisissez la bonne méthode pour naviguer sereinement dans le marché australien de la diversification.