Du risque de levier à la maximisation des profits : tout ce que les traders doivent absolument savoir

Le trading utilisant l’emprunt est une méthode attrayante permettant de réaliser de gros profits avec peu de capital. Cependant, ce que beaucoup de traders négligent, c’est la dangerosité de l’effet de levier. Car, tout comme les gains sont amplifiés par le même facteur, les pertes le sont aussi. Dans cet article, nous aborderons tout ce qu’il faut savoir, du fonctionnement de l’effet de levier à la gestion des risques en pratique, pour trader en toute sécurité et efficacité.

La réalité méconnue du danger de l’effet de levier

De nombreux traders débutants font simplement le calcul : “10x d’effet de levier = 10x de profit”. Mais cela ne représente qu’une infime partie du levier.

Supposons que vous disposiez de 1 million de won de capital et que vous utilisiez un effet de levier de 20x. Vous pouvez alors ouvrir une position de 20 millions de won. Si le prix augmente de 5 %, vous réalisez un profit de 100 % de votre capital, soit 1 million de won. Cela paraît vraiment attractif.

Mais que se passe-t-il si le prix baisse de seulement 5 % dans la direction opposée ? Vous subissez une perte de 1 million de won, soit tout votre capital. C’est là que réside le noyau du danger de l’effet de levier. La fluctuation réelle du prix peut ne faire que 5 %, mais votre compte peut devenir nul.

Le problème plus grave, c’est que cela ne s’arrête pas là. Si vous ne respectez pas les exigences de marge, votre courtier peut forcer la liquidation de votre position. On appelle cela un appel de marge, et à ce moment-là, vous ne pouvez que constater votre perte.

Comprendre le mécanisme de base du trading à crédit

Pour trader efficacement avec un emprunt, il faut d’abord bien comprendre les notions de marge et de levier.

La marge(est le montant déposé en garantie pour maintenir une position. Du point de vue du courtier, c’est un dispositif pour vérifier si le trader peut supporter une perte. Cette exigence varie selon la volatilité du marché, le type d’actif, la taille de la position, etc.

Le)levier(, ou)ratio de levier(, indique le rapport entre la montant de la transaction réelle et la marge déposée. Un levier de 10x)10X### signifie qu’en déposant 1 000 won, vous empruntez 9 000 won pour trader un total de 10 000 won. Plus le levier est élevé, plus vous pouvez ouvrir de positions importantes, mais le risque de perte augmente aussi considérablement.

Dans un trading sans levier, une baisse de 1 % entraîne une perte de 1 %. Avec un levier de 50x, une baisse de 1 % peut entraîner une perte de 50 %. C’est pourquoi le danger de l’effet de levier est si redoutable.

Différences fondamentales entre trading à crédit et trading classique

La structure des gains

Investir 1 million de won en trading classique et voir le prix augmenter de 1 % donne un profit de 10 000 won. Avec un levier de 10x, vous empruntez 9 millions de won pour investir 10 millions, ce qui donne un profit de 100 000 won.

Cela donne l’impression que le trading à crédit est supérieur. Mais la structure des pertes est totalement différente.

La différence fondamentale de risque

Supposons que le prix chute de 10 %.

Trading classique : 1 million de won investi → perte de 100 000 won → perte de 10 % du capital

Trading à effet de levier 10x : position de 10 millions de won → perte de 1 million de won → perte totale du capital

Ce qui est encore plus risqué, c’est que dans le trading classique, la perte s’arrête là, mais dans le trading à crédit, une marge supplémentaire peut être appelée.

Efficacité de l’utilisation du capital

Avec 1 million de won, vous ne pouvez ouvrir qu’une seule position de cette taille. En revanche, avec un levier de 10x, vous pouvez ouvrir 10 positions de cette taille. Cela permet de diversifier pour réduire le risque.

Mais cet avantage ne fonctionne que si vous gérez bien le risque.

Le trading à crédit vous convient-il ?

Avant de commencer, posez-vous ces questions.

Premièrement, êtes-vous prêt à supporter une perte supérieure à votre investissement initial ?

Ce n’est pas seulement une question financière, mais aussi psychologique. Vous devez rester calme face à une perte de 50 % de votre capital.

Deuxièmement, comprenez-vous bien le marché et le mécanisme de trading ?

Le trading à crédit convient aux investisseurs expérimentés. Les débutants risquent de subir de lourdes pertes s’ils se lancent imprudemment.

Troisièmement, disposez-vous d’une réserve d’actifs suffisante ?

Si vous avez plus du double de votre capital initial en actifs liquides, vous pouvez gérer plus sereinement. Mais si vous utilisez tout votre patrimoine comme capital, il vaut mieux éviter le trading à crédit.

Quatrièmement, la liquidité du marché est-elle suffisante ?

Trader à crédit dans un marché très volatile et peu liquide peut entraîner des pertes inattendues. Les marchés à forte liquidité comme le Forex ou les principaux indices sont plus sûrs.

Si vous ne remplissez pas ces quatre conditions, il est conseillé de commencer par le trading classique pour acquérir de l’expérience.

Avantages clairs et inconvénients cachés du trading à crédit

Les avantages évidents

Potentiel de profit élevé

De petites variations de prix peuvent générer des gains importants. C’est la principale raison pour laquelle de nombreux traders sont attirés.

Maximisation de l’efficacité du capital

Avec le même capital, vous pouvez diversifier davantage. En théorie, cela permet une gestion plus efficace du portefeuille.

Accessibilité aux actifs coûteux

Les actifs coûteux, difficiles à acquérir autrement, deviennent accessibles.

Possibilité de stratégies de couverture

Vous pouvez ouvrir des positions pour couvrir des risques avec peu de capital.

( Les inconvénients souvent sous-estimés

Amplification des pertes

Tout comme le profit est multiplié par 10, la perte le sera aussi. En cas extrême, vous pouvez perdre plus que votre investissement initial.

Peur de l’appel de marge

Si vous ne respectez pas la marge, le courtier peut liquider votre position sans votre accord. La perte est alors confirmée, sans possibilité de récupération.

Risque de volatilité du marché

Les mouvements rapides de prix peuvent entraîner de lourdes pertes. Lors d’événements ou d’actualités, les ordres stop-loss peuvent ne pas être exécutés à temps.

Frais de transaction cumulés

Les emprunts génèrent des intérêts. Sur le long terme, ces coûts peuvent réduire considérablement vos gains.

Pression psychologique

De petites variations peuvent fortement affecter votre solde, provoquant stress et décisions impulsives.

Méthodes concrètes de gestion des risques en pratique

Si vous avez compris que le trading à crédit comporte des risques élevés, il faut maintenant savoir comment les gérer. En suivant strictement ces méthodes, vous pouvez réduire considérablement le risque.

Utilisez systématiquement des ordres stop-loss

Lors de l’ouverture d’une position, fixez un niveau de stop-loss pour une sortie automatique. Cela évite d’aggraver les pertes par émotion.

Ajustez prudemment la taille de vos positions

Tenez compte de votre capital et de votre levier pour limiter la taille de chaque position. Évitez qu’une erreur ne mette en danger tout votre portefeuille.

Diversifiez avec plusieurs actifs

Investissez dans plusieurs actifs ou marchés pour réduire le risque spécifique à un seul marché.

Surveillez en permanence le marché

Vérifiez régulièrement la tendance, les risques potentiels, et les signaux techniques. Cela permet d’ajuster vos positions en temps voulu.

Utilisez le trailing stop

Pour les positions profitables, un trailing stop permet de protéger les gains en cas de retournement brutal du marché.

Modérez l’utilisation du levier

Évitez d’utiliser un levier excessif. En période de forte volatilité, soyez encore plus prudent. Un levier modéré est la clé d’une rentabilité à long terme.

Tenez un journal de trading et analysez-le

Notez chaque entrée, sortie, résultat, et leçon apprise. Révisez régulièrement pour corriger vos faiblesses et progresser.

Principaux produits où le système de trading à crédit s’applique

Le marché des devises (Forex) est le domaine où le trading à crédit est le plus actif. La volatilité y est souvent faible, mais pour viser de hauts profits, un levier élevé est nécessaire. Certains traders utilisent même un levier supérieur à 100x.

Les CFD (Contrats pour différence) permettent de réaliser des profits uniquement sur la variation de prix, sans détenir l’actif sous-jacent. Associés à l’emprunt, ils permettent de gérer de gros volumes avec peu de capital, très utilisés en trading à court terme.

Les contrats à terme (futures) sont des accords pour acheter ou vendre un actif à un prix fixé à l’avance. En utilisant l’effet de levier, de petites variations de prix peuvent générer des gains significatifs.

Les options donnent le droit, mais pas l’obligation, d’acheter ou vendre un actif à un prix déterminé. Avec l’emprunt, il est possible de faire de gros trades avec peu de capital.

Conclusion : un choix éclairé détermine l’avenir

Comprendre le danger de l’effet de levier est la première étape pour trader à crédit. La forte rentabilité potentielle est séduisante, mais il faut garder à l’esprit que le risque de perte est tout aussi élevé.

Évaluez calmement votre situation financière, votre connaissance du marché, et votre stabilité psychologique avant de vous lancer dans le trading à crédit. Se lancer imprudemment peut entraîner de lourdes pertes.

Si vous choisissez le trading à crédit, établissez des règles strictes de gestion des risques et ne les enfreignez jamais. La mise en place d’un stop-loss, la gestion prudente des positions, et la diversification du portefeuille sont essentiels.

Si vous êtes débutant, il est conseillé de commencer par le trading classique pour comprendre le marché, puis, après une période de préparation suffisante, d’envisager le trading à crédit. La préparation structurée est la méthode la plus sûre pour assurer des gains à long terme.