Le levier de crédit dans le trading de crypto-monnaies : guide complet pour les débutants

Concepts clés

Effet de levier – c’est un mécanisme qui vous permet de contrôler des actifs d’une valeur bien supérieure à vos fonds disponibles. Au lieu d’acheter des cryptomonnaies uniquement avec votre propre argent, vous pouvez emprunter du capital supplémentaire sur la plateforme et trader avec une position plus grande. Cela se décrit par un ratio, par exemple 5x, 10x ou 20x, où le chiffre indique combien de fois votre capital initial est multiplié.

Par exemple, si vous avez 100 dollars et utilisez un effet de levier de 10x, vous pouvez ouvrir une position d’une valeur de 1000 dollars. Selon les conditions de la plateforme spécifique, l’effet de levier maximal peut atteindre même 100x.

Comment fonctionne le mécanisme de trading avec effet de levier ?

Le trading avec effet de levier dans l’univers des cryptos se réalise principalement de deux manières : le trading sur marge et les contrats à terme perpétuels. Les deux méthodes permettent de contrôler des positions plus importantes avec moins de fonds, mais présentent quelques différences.

En trading sur marge, vous empruntez directement des fonds à la plateforme pour acheter l’actif choisi. Dans le cas des contrats à terme, vous négociez des contrats où le profit ou la perte dépend de la différence entre les prix d’entrée et de sortie.

Marge initiale : la première étape

Avant de commencer à trader, vous devez déposer une certaine somme d’argent en tant que marge initiale. Cette garantie sert de caution pour les fonds empruntés. La taille de cette somme dépend du levier choisi et de la taille de la position.

Supposons que vous souhaitez ouvrir une position de 1000 dollars avec un effet de levier de 10x :

• Marge requise = 1000 $ ÷ 10 = 100 $

Si vous utilisez un effet de levier de 20x, la marge sera réduite à 50 dollars. Mais rappelez-vous : plus le levier est élevé, plus le risque de liquidation est important.

Marge de maintien : contrôle de la position

En plus de la marge initiale, il existe également une marge de maintien – le solde minimum nécessaire pour maintenir votre position ouverte. Si le marché évolue contre vous et que votre solde tombe en dessous de ce seuil, vous devrez immédiatement ajouter des fonds à votre compte.

Si cela n’est pas fait, la plateforme liquidera automatiquement votre position pour éviter des pertes plus importantes. C’est pourquoi il est crucial de surveiller en permanence votre niveau de marge.

Exemples pratiques de trading

Position longue : pari sur la hausse

Considérons un scénario : vous pensez que le BTC va augmenter. Vous ouvrez une position longue de 10 000 dollars avec un effet de levier de 10x, en utilisant 1000 dollars comme garantie.

Scénario 1 - Profit : Si le BTC augmente de 20 %, votre position génère 2000 dollars de profit net (moins commissions). C’est bien plus que les 200 dollars que vous auriez obtenus en tradant la même somme sans levier.

Scénario 2 - Perte : Si le BTC baisse de 20 %, votre position diminue de 2000 dollars. Étant donné que votre garantie n’est que de 1000 dollars, la position sera liquidée. En réalité, la liquidation peut se produire dès une baisse de 10 %, selon les conditions de la plateforme.

Pour éviter la liquidation, vous pouvez ajouter plus de fonds à votre compte pour augmenter le niveau de garantie au-dessus du seuil critique. L’utilisation d’ordres stop-loss aidera également à protéger votre capital contre des fluctuations imprévues du marché.

Position courte : pari sur la baisse

Supposons maintenant que vous pensez que le prix du BTC va baisser. Vous ouvrez une position courte de 10 000 dollars avec un effet de levier de 10x.

En trading sur marge, vous empruntez du BTC et le vendez. Supposons que le prix actuel est de 40 000 dollars par coin – vous empruntez 0,25 BTC et le vendez pour 10 000 dollars.

Scénario réussi : Si le BTC chute à 32 000 dollars (baisse de 20%), vous pouvez racheter 0,25 BTC pour 8000 dollars. En remboursant la dette, vous obtenez 2000 dollars de profit.

Scénario raté : Si le BTC monte à 48 000 dollars (augmentation de 20%), pour racheter 0,25 BTC, il vous faudra 12 000 dollars. La position sera liquidée, car vous ne disposez que de 1000 dollars de garantie.

Avantages de l’utilisation de l’effet de levier

L’attractivité principale de l’effet de levier réside dans la possibilité de maximiser le potentiel de profit sans avoir à investir de grosses sommes dès le départ. Les petits traders peuvent ainsi rivaliser sur le marché avec des acteurs plus capitalisés.

Un autre avantage important – l’optimisation du capital. Au lieu d’investir tout votre argent dans une seule position avec un levier minimal, vous pouvez utiliser un effet de levier plus élevé et répartir votre capital entre plusieurs trades ou stratégies. Certains traders combinent trading spot, staking ou fourniture de liquidités sur des plateformes DeFi.

Gestion des risques : stratégies critiques

Le trading avec effet de levier est une arme à double tranchant. Son utilisation correcte exige une discipline stricte et des stratégies de minimisation des risques.

Choisissez un levier raisonnable

Plus le levier est élevé, plus votre tolérance aux fluctuations de prix est faible. Avec un levier de 100x, un mouvement de prix de seulement 1 % entraîne une liquidation. Avec un levier plus faible (2x, 3x, 5x), vous disposez d’une « marge de sécurité » plus grande et pouvez supporter des fluctuations plus importantes du marché.

De nombreuses plateformes limitent délibérément le levier maximal pour les débutants, afin d’éviter des pertes catastrophiques.

Ordres stop-loss et take-profit

Stop-loss – c’est une commande qui ferme automatiquement votre position à un prix prédéfini. Si le marché évolue contre vous plus vite que prévu, le stop-loss limite vos pertes.

Take-profit garantit que votre position sera clôturée lorsque le profit atteindra le niveau cible, aidant à sécuriser les gains.

Surveillance constante des positions

Ne vous fiez pas uniquement au margin call de la plateforme. Surveillez activement votre niveau de marge, la taille de vos positions et le prix actuel. Sur un marché crypto volatile, tout peut changer en quelques minutes.

Conclusions clés

L’effet de levier est un outil puissant qui permet de trader avec un capital initial plus faible et d’obtenir des profits plus importants. Cependant, il augmente également le risque de pertes dans la même mesure. Sur un marché crypto volatil, une mauvaise gestion du levier peut conduire à la perte totale du dépôt.

Avant de commencer à trader avec effet de levier, étudiez en profondeur son fonctionnement. Ne tradez qu’avec de l’argent que vous pouvez vous permettre de perdre. Utilisez un levier raisonnable, mettez en place des ordres de protection et surveillez constamment vos positions. Une approche responsable du trading avec effet de levier est la clé du succès à long terme sur le marché des cryptomonnaies.