الكثير من المتداولين يركزون فقط على كيفية الدخول إلى السوق، ويتجاهلون أهم نقطة وهي — كيفية الخروج. سواء كان ذلك لوقف الخسائر أو لتأمين الأرباح، فإن استراتيجية الخروج تحدد ما إذا كنت ستتمكن من جني الأرباح حقًا في السوق.

لقد أدرك المستثمرون الناجحون عبر التاريخ هذا الأمر جيدًا. وليس الأمر مجرد تقنية في التداول، بل هو إدارة المخاطر — وإعداد وقف الخسارة هو جوهر هذه المنظومة الإدارية.

عند تحديد وقف الخسارة، أنت في الواقع تعرف الحد الأقصى للخسارة التي أنت مستعد لتحملها، ويطلق عليها في الصناعة المخاطرة الابتدائية R. ومن المثير للاهتمام أنه بعد العديد من العمليات التجارية، ستكتشف أن متوسط الخسارة غالبًا ما يكون حوالي نصف R. ماذا يعني ذلك؟ إذا كانت قيمة R صغيرة بما يكفي، فستتمكن من فرصة لتحقيق أرباح ضخمة في صفقة واحدة.

لكن هناك نقطة توازن هنا: وقف الخسارة الصغيرة جدًا سيزيد من تكرار الخسائر، مما يقلل من معدل الفوز للاستراتيجية. لذلك، في التطبيق العملي، يجب وضع مستوى وقف الخسارة فوق ضوضاء السوق. طريقة موثوقة هي مراجعة أكبر انحراف سلبي في جميع الصفقات الرابحة، ثم تحديد وقف الخسارة بناءً على ذلك.

الطرق الشائعة لإيقاف الخسارة في السوق تشمل: وقف الخسارة بمبلغ ثابت، وقف الخسارة بنسبة مئوية، وقف الخسارة الديناميكي بناءً على التقلبات، وقف الخسارة باستخدام الانحراف المعياري، وقف الخسارة باستخدام المتوسط المتحرك، وحتى وقف الخسارة عند مستويات الدعم والمقاومة. كل طريقة لها مزايا وعيوب، والأهم هو العثور على الطريقة التي تناسب نظام تداولك.

بإتقان هذه المفاهيم، تكون قد بنيت أساسًا حقيقيًا لتراكم الثروة.