12.24 مؤشرات مخاطر السوق والتنبيه: الاتجاهات التقنية للدولار، النحاس، الذهب، النفط الخام بالكامل

ارتفاع تصحيح الدولار الأمريكي، مؤشر المخاطر يرفع الصوت

تغير توقعات سياسة الاحتياطي الفيدرالي أدى إلى ضغط على الدولار الأمريكي. سجل الناتج المحلي الإجمالي للربع الثالث في الولايات المتحدة معدل سنوي أولي بنسبة 4.3%، متجاوزًا التوقعات البالغة 3.3%، وهو أسرع معدل نمو خلال عامين؛ كما ارتفعت مؤشرات الإنفاق الشخصي الأساسي بنسبة 2.9% على أساس فصلي، وهو مطابق لتوقعات السوق. كانت البيانات الاقتصادية القوية من المفترض أن تدعم قوة الدولار، إلا أنها تلقت ضربة عكسية بسبب ضغط ترامب على سياسة الاحتياطي الفيدرالي.

انخفض مؤشر الدولار الأمريكي بنسبة 0.37% يوم الثلاثاء (23 ديسمبر)، ليصل أدنى مستوى عند 97.74، مكونًا نمط هبوط متواصل ليومين على التوالي. والأكثر حذرًا هو أن مؤشر الدولار قد كسر بشكل فعال مستوى الدعم الرئيسي عند 98.0، مسجلًا أدنى مستوى جديدًا منذ أكثر من شهرين، وتقلص السيولة خلال عطلة عيد الميلاد زاد من مخاطر تقلبات قصيرة الأجل. من الناحية الفنية، إذا لم يتمكن مؤشر الدولار من الاستقرار فوق 98.0، فإن مساحة الهبوط ستتفتح، ومؤشر المخاطر قد يشير إلى مستوى 95.2 الذي قد ينهار.

مستويات الدعم: 96.5، 95.2، 93.5
مستويات المقاومة: 98.0، 99.0، 100.0

تباين سوق السلع، إدارة المخاطر لا تحتمل التأجيل

يظهر سوق السلع تباينًا واضحًا، وهو أيضًا أحد أهم مؤشرات المخاطر الحالية.

نحاس يتجاوز المقاومة، زخم الارتفاع قوي

ارتفع سعر النحاس في يوم الأربعاء (24 ديسمبر) بأكثر من 1% خلال التداول، ليصل إلى أعلى مستوى عند 12276 دولارًا. تظهر مؤشرات MACD بوضوح نية السوق في الصعود، والدورة الجديدة للارتفاع في النحاس تدخل مرحلة جديدة، مع استمرار جودة الاتجاه. إذا تمكن النحاس من الثبات فوق مستوى 12000 دولار، فمن المتوقع أن يمتد نطاق الارتداد إلى 13000 دولار.

مستويات الدعم: 12000، 11600، 11200
مستويات المقاومة: 12400، 13000، 14000

الذهب يتجاوز ضغط المقاومة الرئيسي، تظهر أهداف الارتداد

ارتفع الذهب خلال يوم الأربعاء (24 ديسمبر) بشكل معتدل مع اتجاه واضح، حيث وصل إلى أعلى مستوى عند 4525.8 دولار، ونجح في التماسك فوق مستوى 4500 دولار. من الناحية الفنية، الذهب في مرحلة ارتفاع جديدة، مع استمرار ارتفاع القمم يعكس استقرار الاتجاه. إذا تمكن الذهب من الثبات فوق 4500 دولار، فسيكون ذلك مؤشرًا هامًا لتحديد مدى ارتفاع الارتداد في المستقبل. من المتوقع أن يختبر الارتفاعات التالية 4620 دولارًا وحتى 4770 دولارًا، مع أن 6 يناير هو نقطة زمنية مهمة.

مستويات الدعم: 4500، 4400، 4220
مستويات المقاومة: 4550، 4620، 4770

النفط يتجمع للارتداد، مؤشر الزخم يتحول

ارتفع سعر النفط الخام WTI بنسبة 0.9% يوم الثلاثاء (23 ديسمبر)، ليصل إلى أعلى مستوى عند 59.56 دولار، محققًا ارتفاعًا لثلاثة أيام متتالية. تظهر مؤشرات AO أن زخم الارتفاع يتسارع، مما يشير إلى أن الاتجاه الهابط الطويل منذ يونيو قد يواجه تصحيحًا للارتداد.

إذا تمكن النفط الخام WTI من الاختراق والثبات فوق 59.0 دولار، فمن المتوقع أن يمتد نطاق الارتداد إلى 61.5 وحتى 64.5 دولار. ولكن، على الجانب الآخر، إذا انخفض السعر دون مستوى 57.0 دولار، فهناك حاجة للحذر من تعميق الاتجاه الهابط مرة أخرى.

مستويات الدعم: 57.0، 55.0، 52.0
مستويات المقاومة: 59.0، 61.5، 64.5

الخلاصة

حاليًا، تظهر مؤشرات المخاطر في السوق وضعًا معقدًا. يواجه الدولار ضغطًا هابطًا، وتظهر السلع بشكل عام إشارات ارتداد، لكن مخاطر التقلبات تزداد في ظل تقلص السيولة. على المستثمرين مراقبة اختراق مستويات الدعم والمقاومة الرئيسية المذكورة، خاصة عند مستويات 98.0 للدولار، 4500 للذهب، و59.0 للنفط، حيث غالبًا ما تكون هذه المناطق مؤشرات حاسمة لاتجاه السوق القادم.